Анализ финансовых результатов и рентабельности (на примере ООО "Строймарт")

Автор: Конденкова М.А.

Журнал: Форум молодых ученых @forum-nauka

Статья в выпуске: 6-2 (22), 2018 года.

Бесплатный доступ

В статье проводится анализ финансовых результатов и рентабельности ООО «СТРОЙМАРТ» за 2014-2016 гг., а также предлагаются пути их улучшения.

Рентабельность, финансовые результаты, чистая прибыль, валовая прибыль, прибыль от продаж

Короткий адрес: https://sciup.org/140283445

IDR: 140283445

Текст научной статьи Анализ финансовых результатов и рентабельности (на примере ООО "Строймарт")

Финансовый результат – комплексный показатель анализа и оценки эффективной или неэффективной деятельности хозяйствующего субъекта на определенных стадиях его формирования.

В более обобщенном виде финансовый результат можно рассматривать как превышение чистой прибыли над понесенными убытками, что в конечном итоге является финансово-экономической базой приращения собственного капитала организации. Кроме того, положительный финансовый результат свидетельствует также об эффективном и целесообразном использовании средств организации (основного и оборотного капитала).

Важным показателем финансового результата деятельности предприятия являются показатели рентабельности его деятельности, которые показывают соотношение эффекта с наличными или использованными ресурсами [1].

Объектом исследования является ООО «СТРОЙМАРТ». Основным видом деятельности предприятия является строительство жилых и нежилых зданий. Уставный капитал на протяжении рассматриваемого периода (20142016 гг.) оставался неизменным и составлял 10 000 руб.

При осуществлении анализа финансовых результатов первым этапом необходимо проанализировать уровень и динамику финансовых результатов. Для анализа воспользуемся данными Отчета о финансовых результатах ООО «СТРОЙМАРТ». Результаты анализа представлены в таблице 1.

Итак, на основании данных таблицы 1 можно сказать, что практически все рассматриваемые показатели увеличивались в среднем за три исследуемых года, за исключением прибыли до налогообложения, которая снизилась на 18,2 %, а также итогового показателя - чистой прибыли, его снижение составило 35,5 %.

Таблица 1 – Анализ уровня и динамики финансовых результатов ООО «СТРОЙМАРТ»

Показатели	Сумма, тыс.руб.			Темп роста, %
Показатели	2014 г.	2015 г.	2016 г.	2015 г. к 2014 г.	2016 г. к 2015 г.	в среднем за 3 гг.
Выручка	142 599	105 509	245 665	74,0	в 2,3 раза	131,3
Себестоимость продаж	123 321	91 644	216 607	74,3	в 2,4 раза	132,5
Валовая прибыль (убыток)	19 278	13 865	29 058	71,9	в 2,0 раза	122,8
Управленческие расходы	5 666	6 430	8 613	113,5	134,0	123,3
Прибыль (убыток) от продаж	13 612	7435	20 445	54,6	в 2,8 раза	122,6
Проценты к получению	2	10	113	в 5,0 раз	в 11,3 раза	в 7,5 раз
Проценты к уплате	746	2 965	5 329	397,5	179,7	в 2,7 раз
Прочие доходы	1	5 341	3 128	в 5 341 раз	58,6	в 55,9 раз
Прочие расходы	3 632	5 311	12 064	146,2	в 2,3 раза	182,3
Прибыль (убыток) до налогообложения	9 247	4 502	6 190	48,7	137,5	81,8
Текущий налог на прибыль	1 965	903	3 243	46,0	в 3,6 раза	128,5
Чистая прибыль (убыток)	7 056	3 585	2 932	50,8	81,8	64,5

Мы видим, что произошел большой скачок выручки, которая в 2015г. по сравнению с 2014г. снизилась на 26,0 %, а в 2016г. в сравнении с 2015г. – увеличилась в 2,3 раза. Несмотря на резкое увеличение себестоимости в 2016г., валовая прибыль также увеличилась в этом году. Прибыль от продаж снизилась в 2015г. в сравнении с 2014г. на 41,4 %, но увеличилась в 2016г. в сравнении с 2015г. в 2,8 раза. Прибыль до налогообложения в 2015г. снизилась практически в 2 раза вследствие увеличения процентов к уплате, а в 2016 г. по сравнению с 2015г. повысилась на 37,5 %. Но чистая прибыль, в общем итоге, снижается на протяжении всего исследуемого периода, в 2015г. – на 49,2 %, в 2016г. – на 18,2 %.

Далее необходимо рассмотреть динамику показателей эффективности использования доходов и расходов [2]. Данные показатели представлены в таблице 2.

Таблица 2 – Динамика показателей эффективности использования доходов и расходов ООО «СТРОЙМАРТ»

Показатели	2014 г.	2015 г.	2016 г.	Темпы роста, %
Показатели	2014 г.	2015 г.	2016 г.	2015 г. к 2014 г.	2016 г. к 2015 г.	в среднем за 3 гг.
Доходы, тыс. руб.	142 612	110 852	248 803	77,7	в 2,2 раза	132,1
Расходы, тыс.руб.	135 330	107 253	245 856	79,3	в 2,3 раза	134,8
Среднегодовая стоимость активов, тыс.руб.	49 689	66 896	50 615	134,6	75,7	100,9
Доходы на 1 рубль активов, руб.	2,87	1,66	4,92	57,7	в 3,0 раза	130,9
Доходы на 1 рубль расходов, руб.	1,05	1,03	1,01	98,1	97,9	98,0

На основании данных таблицы 2 можно сделать вывод, что доходы, расходы и среднегодовая стоимость активов в организации в среднем за 3 года имели тенденцию к росту. Но доходы на рубль активов в 2015г. снизились на 42,3 %, а в 2016г. по сравнению с предшествующим выросли в 3,0 раза. Доходы на рубль расходов в 2015г. снизились на 1,9%, а в 2016г. -на 2,1 %, что можно объяснить увеличением себестоимости.

Следующим этапом проведем анализ показателей рентабельности организации, результаты которого представлены в таблице 3. В результате анализа можно увидеть, что в 2014г. на 100 рублей реализованной продукции пришлось 9,55 руб. прибыли от продаж, в 2015г. – 7,05 руб., а в 2016г. – 8,32 руб. В 2016г. по сравнению с 2014г. рентабельность продаж снизилась на 1,22 руб. за счет увеличения себестоимости продукции.

Также в 2014г. на 100 рублей средней суммы собственного капитала пришлось 41,42 руб. чистой прибыли, в 2015г. – 28,59 руб., а в 2016г. – 49,11 руб. В 2016г. по сравнению с 2014 г. рентабельность собственного капитала увеличилась на 7,69 руб., то есть собственный капитал эффективно используется в организации.

Таблица 3 –Анализ показателей рентабельности ООО «СТРОЙМАРТ»

Показатели	2014 г.	2015 г.	2016 г.	Изменение 2016 г. к 2014 г. (+, -)
Прибыль от продаж, тыс. руб.	13 612	7 435	20 445	+6 833
Чистая прибыль	7 056	3 585	2 932	-4 124
Выручка, тыс.руб.	142 599	105 509	245 665	+103 066
Себестоимость продаж, тыс. руб.	123 321	91 644	216 607	+93 286
Средняя сумма собственного капитала, тыс.руб.	17 034	12 539	5 970	-11 064
Средняя сумма долгосрочных заемных средств (за минусом отложенных налоговых обязательств), тыс. руб.	7 000	21 995	24 995	+17 995
Средняя сумма основных средств, тыс. руб.	11	62	117	+106
Средняя сумма стоимости имущества, тыс.руб.	44 171	49 689	66 896	+22 725
Рентабельность продаж, %	9,55	7,05	8,32	-1,22
Рентабельность собственного капитала, %	41,42	28,59	49,11	+7,69
Фондорентабельность, %	64 145,45	5 782,26	2 505,98	-61 639,47
Рентабельность основной деятельности, %	10,55	7,58	9,08	-1,48
Экономическая рентабельность, %	15,97	7,21	4,38	-11,59

Показатели фондорентабельности показывают, что в ООО «СТРОЙМАРТ» снижается эффективность использования основных средств. Так, в 2014г. на 100 рублей основных средств приходится 64 145,45 руб. чистой прибыли, в 2015г. – 5 782,26 руб., а в 2016 г. – 2 505,98 руб. В 2016 г. по сравнению с 2014 г. данный показатель снижается на 61 639,47 руб.

В 2014г. на 100 рублей затрат на производство и сбыт продукции приходится 10,55 руб. прибыли от продаж, в 2015г. – 7,58 руб., а в 2016г. – 9,08 руб. В 2016г. в сравнении с 2014г. данный показатель снизился на 1,48 руб., что свидетельствует о том, что руководству организации необходимо обратить внимание на управление затратами на производство и сбыт продукции.

Показатель экономической рентабельности говорит о снижении эффективности использования имущества в организации. В 2016г. по сравнению с 2014г. данный показатель снизился на 11,59 руб.

Таким образом, увеличиваются показатели эффективности использования только собственного капитала, остальные же показатели снижаются в динамике, однако в целом, они имеют неплохие значения.

Заключительный этапом проверим соблюдение на предприятии золотого правила экономики, выражающегося следующей формулой:

Тр _пр > Тр _выр > Тр _акт > Тр _ин ф , где:

Тр _пр – темп роста чистой прибыли;

Тр _выр – темп выручки;

Тр _акт – темп роста активов;

Тр _ин ф – темп роста инфляции.

Если неравенство не выполняется в течение анализируемого периода, то предприятие может испытывать финансовые затруднения в перспективе. Результаты анализа соблюдения данного правила представлены в таблице 4.

Таблица 4 – Анализ соотношения темпов роста прибыли, выручки от реализации и авансированного капитала ООО «СТРОЙМАРТ», тыс. руб.

Наименование показателей	2014 г.	2015 г.	2016 г.	Темпы роста, %
Наименование показателей	2014 г.	2015 г.	2016 г.	2015 г. к 2014 г.	2016 г. к 2015 г.	в среднем за 3 гг.
Чистая прибыль	7 056	3 585	2 932	50,8	81,5	64,5
Выручка	142 599	105 509	245 665	74,0	в 2,3 раза	131,3
Средняя стоимость всего имущества	44 171	49 689	66 896	112,5	134,6	123,0
Уровень инфляции в РФ	11,36	12,91	5,38	113,6	41,7	68,8

По результатам анализа видим, что на предприятии складывается следующее соотношение:

Тр _пр < Тр _выр > Тр _акт > Тр _ин ф ,

То есть, золотое правило соблюдается не полностью, поскольку темп роста прибыли, равный 64,5 % меньше темпа роста выручки, равного 131,3%, что является следствием увеличения себестоимости. В то же время, более высокие темпы роста выручки в сравнении с темпами роста активов организации свидетельствуют о повышении эффективности использования ресурсов предприятия [3].

По результатам проведенного анализа можно сказать, что в целом на предприятии ООО «СТРОЙМАРТ» неплохие показатели финансовых результатов и рентабельности, что свидетельствует об эффективном управлении организацией. Однако руководству предприятия необходимо обратить внимание на себестоимость.

Список литературы Анализ финансовых результатов и рентабельности (на примере ООО "Строймарт")

Шогенов Б.А., Караева Ф.Е. Анализ финансовых результатов предприятия // Экономический анализ: теория и практика. 2010. № 6. с. 2-7.
Снатенков А.А. Практикум по финансовому анализу: учебное пособие. Оренбург: «ООО «Агентство «ПРЕССА», 2013.
Снатенков А.А. Оценка финансовых показателей организаций строительного комплекса (по материалам Оренбургской области): монография / А.А. Снатенков, И.В. Воюцкая, Б.А. Батанов. - Оренбург, 2015.

Статья научная