Анализ эффективности использования оборотного капитала в сельскохозяйственных организациях Черепановского района Новосибирской области

Автор: Гердт Н.А.

Журнал: Экономика и бизнес: теория и практика @economyandbusiness

Статья в выпуске: 2 (2), 2015 года.

Бесплатный доступ

В работе представлен анализ эффективности использования оборотного капитала в сельскохозяйственных организациях Черепановского района Новосибирской области, определены основные факторы, воздействующие на них. Это позволило автору выявить негативную тенденцию, сложившуюся в отрасли, изменение которой позволит существенно повысить эффективность производства и финансовую устойчивость хозяйств.

Оборотный капитал, деловая активности, эффективность использования оборотного капитала, коэффициенты оборачиваемости, финансовый цикл

Короткий адрес: https://sciup.org/170179897

IDR: 170179897

Текст научной статьи Анализ эффективности использования оборотного капитала в сельскохозяйственных организациях Черепановского района Новосибирской области

Финансовое состояние, ликвидность и платежеспособность организации в большей степени зависят от уровня деловой активности, оптимальности использования оборотного капитала, оценки его величи ны и структуры.

В связи с тем, что оборотные средства формируют основную долю ликвидных активов любой организации, их величина должна быть достаточной для обеспечения ритмичной и равномерной работы и, как следствие, получения прибыли.

Использование оборотных средств в операционной деятельности должно осу-

ществляться на уровне, минимизирующем время и максимизирующем скорость обращения оборотного капитала и превращения его в реальную денежную массу для последующего финансирования и приобретения новых оборотных средств [1].

Эффективность использования оборотных средств характеризуется следующей системой экономических показателей:

- показатели оборачиваемости оборотных активов;
- показатели рентабельности оборотных активов [2, c. 52];

Таблица 1. Динамика коэффициентов оборачиваемости и загрузки оборотных средств

Наименование организации	Коэффициент оборачиваемости оборотных средств					S я	Коэффициент загрузки оборотных средств					S я
Наименование организации	2014 г	2013 г	2012 г	2011 г.	2010 г	S я	2014 г	2013 г	2012 г	2011 г	2010г	S я
ЗАО «Крутишинское»	1,36	1,28	1,25	1,22	1,30	0,06	0,74	0,78	0,80	0,82	0,76	-0,02
ЗАО «Медведский»	0,85	0,97	1,14	0,75	-	0,10	1,17	1,04	0,87	1,15	-	0,02
ЗАО «Посевнинское»	1,78	1,72	2,31	2,52	1,98	-0,2	0,56	0,58	0,43	0,40	0,51	0,05
ОАО «Карасевское»	1,65	1,94	1,67	1,27	1,46	0,19	0,61	0,52	0,60	0,79	0,68	-0,07
ОАО «Лиственское»	0,30	0,34	0,45	0,92	1,42	-1,12	3,31	2,95	2,24	1,09	0,70	2,61
ООО «Черепановское»	0,86	1,00	0,76	1,06	-	-0,20	1,16	1,00	1,31	0,95	-	0,21
ООО МЖК «Альва фарм»	1,46	1,89	1,39	1,60	1,36	0,10	0,69	0,53	0,72	0,63	0,74	-0,05
ООО «Родник»	0,61	0,86	2,87	0,88	1,13	-0,52	1,64	1,16	0,35	1,14	0,89	0,75
ООО «СибАгро – Фарм»	0,5	0,43	0,39	0,45	0,22	0,28	1,99	2,31	2,57	2,23	4,55	-2,56
ООО СПК «Агротех	0,81	0,98	0,73	1,03	1,37	-0,56	1,23	1,02	1,37	0,97	0,73	0,50
ООО «Шурыгино»	0,77	1,88	1,12	-	-	-0,35	1,30	0,53	0,89	-	-	0,41
ООО «Ярки»	2,43	0,42	2,60	-	-	-0,17	0,41	2,4	0,38	-	-	0,03
СПК «Заря»	0,83	0,8	1,14	1,17	1,03	-0,20	1,21	1,25	0,88	0,86	0,97	0,24
СХПК «Мильтюшихинский»	1,27	1,32	1,48	1,17	1,01	0,26	0,79	0,76	0,67	0,86	0,99	-0,20
Среднее по Району	1,11	1,13	1,38	1,17	1,23	-0,12	1,20	1,21	1,01	0,99	1,16	0,05

Таблица 2. Динамика коэффициентов оборачиваемости дебиторской и кредиторской задолженности

Наименование организации Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности я я я s к Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности я я я S к 2014 г 2013 г 2012 г 2011 г 2010 г 2014 г 2013 г 2012 г 2011 г 2010 г ЗАО «Крутишин-ское» 17,20 17,66 13,23 14,02 11,44 5,76 5,04 4,75 5,07 5,41 3,91 1,13 ЗАО ПЗ «Медведский» 9,13 8,47 7,72 4,33 - 4,80 0,99 0,87 0,79 0,51 - 0,48 ЗАО ПФ «Посевнинское» 3,64 3,94 5,68 6,58 10,64 -7,00 4,94 5,70 6,81 5,92 6,57 1,63 ОАО «Карасевское» 22,27 27,81 15,43 9,87 9,76 12,51 10,11 13,12 9,26 7,73 7,03 3,08 ОАО «Лиственское» 0,81 0,76 1,41 5,15 46,80 -45,99 1,23 1,13 1,78 2,53 6,75 5,52 ООО «Черепановское» 2,38 2,53 1,86 4,76 - 2,38 1,32 1,70 0,85 1,07 - 0,25 ООО МЖК «Альва фарм» 12,07 7,98 3,99 6,20 6,18 5,89 1,25 1,73 1,31 2,29 1,49 0,24 ООО «Родник» 47,78 54,12 62,51 28,83 16,79 30,99 4,28 8,43 24,56 8,12 8,15 3,87 ООО «СибАгро – Фарм» 1,72 1,48 2,1 7,70 4,30 -2,58 1,93 0,88 0,82 1,78 1,26 0,67 ООО СПК «Агротех» 1,43 1,95 3,04 4,15 3,37 -1,94 3,71 4,44 2,95 5,80 3,46 0,25 ООО «Шурыгино» 2,93 10,48 4,41 - - -1,48 3,06 33,33 6,61 - - 3,55 ООО «Ярки» 5,11 0,67 2,6 - - 2,51 2,35 0,36 1,12 - - 1,23 СПК «Заря» 11,8 9,23 12,9 18,85 19,21 -7,41 14,28 11,59 8,16 13,11 9,27 5,01 СХПК «Мильтюши-хинский» 12,62 12,63 35,03 22,23 13,49 -0,87 6,66 10,03 7,83 5,68 7,11 0,45 Среднее по району 10,78 11,41 12,28 11,06 14,20 -3,42 4,37 7,00 5,57 5,00 5,50 1,-13 возможности остатка свободных средств у организаций.

Таблица 3. Динамика коэффициента оборачиваемости запасов сельскохозяйственных организаций

Наименование организации	Коэффициент оборачиваемости запасов
Наименование организации	2014 г.	2013 г.	2012 г.	2011 г.	2010 г.	Изменение
ЗАО «Крутишинское»	1,52	1,42	1,42	1,56	1,55	-0,03
ЗАО ПЗ «Медведский»	0,97	1,23	1,56	0,94	-	0,03
ЗАО ПФ «Посевнинское»	3,54	3,17	4,07	4,23	5,13	-1,59
ОАО «Карасевское»	1,85	2,15	1,92	1,52	1,81	0,04
ОАО«Лиственское»	0,55	0,70	0,91	1,88	1,86	-1,31
ООО «Черепановское»	1,36	1,68	1,31	1,84	-	-0,48
ООО МЖК «Альва фарм»	1,67	2,51	2,15	2,16	1,75	-0,08
ООО «Родник»	0,67	0,96	3,21	1,20	1,44	-0,77
ООО «СибАгро – Фарм»	0,74	0,70	0,55	0,92	0,49	0,25
ООО СПК «Агротех»	1,89	1,97	0,98	1,37	2,32	-0,43
ООО «Шурыгино»	1,20	3,21	1,51	-	-	-0,31
ООО «Ярки»	4,67	1,10	0	-	-	4,67
СПК «Заря»	0,92	0,92	1,41	1,56	1,39	-0,47
СХПК «Мильтюшихинский»	1,43	1,49	1,56	1,25	1,11	0,32
Среднее по району	1,64	1,66	1,61	1,70	1,89	-0,25

Из таблицы 3 следует, что в за анализи- приводит к относительному увеличению руемый период коэффициент оборачивае- производственных запасов и незавершен- мости запасов сельскохозяйственных ор- ного производства или отражает снижении ганизаций Черепановского района умень- спроса на готовую продукцию.

шился на 0,25 и составил 1,64 оборота, что

Таблица 4. Динамика периода оборота запасов и оборотных средств в сельскохозяйст- венных организациях

Вместе с тем, в анализируемых хозяйствах происходит увеличение периода

оборачиваемости оборотного капитала на 18 дней, в результате чего 1 оборот соста-

Наименование организации	Период оборота оборотных средств					я я я s s	Период оборота запасов					я я я S S
Наименование организации	2014 г.	2013 г.	2012 г.	2011 г	2010 г.	я я я s s	2014 г	2013 г.	2012 г	2011 г	2010 г	я я я S S
ЗАО Крутишин-ское	265	281	288	296	277	-12	237	254	254	231	233	4
ЗАО Медведский	424	371	314	480	-	-56	373	292	231	383	-	-10
ЗАО Посевнин-ское	202	209	156	143	182	20	102	114	88	86	71	31
ОАО Карасевское	218	186	216	284	247	-29	195	167	187	237	199	-4
ОАО Лиственское	1200	1059	807	392	254	946	652	511	396	192	194	458
ООО Черепанов-ское	419	360	471	340	-	79	265	214	274	196	-	69
ООО Альва фарм	247	191	259	225	265	-18	216	143	168	167	206	10
ООО «Родник»	590	419	125	410	319	271	540	374	112	300	250	290
ООО СибАгро – Фарм	720	837	138	800	1637	-917	483	514	653	392	735	-252
ООО СПК Агротех	444	367	492	350	263	181	191	183	369	263	156	35
ООО «Шурыгино»	468	192	322	-	-	146	301	112	239	-	-	62
ООО «Ярки»	148	857	138	-	-	10	77	326	0	-	-	77
СПК «Заря»	434	450	316	308	350	-84	391	392	256	231	259	132
СХПК Мильтюхихинский	284	273	243	308	357	-73	252	242	230	288	325	-73
Среднее по району	434	433	307	362	416	18	306	275	247	248	263	43

Таблица 5. Динамика периода оборачиваемости дебиторской и кредиторской задол- женности в сельскохозяйственных организациях

Наименование организации	Период оборота кредиторской задолженности					я я я S S	Период оборота дебиторской задолженности					я я я S S
Наименование организации	2014г.	2013г.	2012 г.	2011г	2010г.	я я я S S	2014г	2013 г.	2012 г	2011 г	2010 г	я я я S S
ЗАО «Крутишинское»	71	76	71	67	92	21	21	20	27	26	31	-10
ЗАО ПЗ «Медведский»	364	414	456	706	-	-342	39	43	47	83	-	-44
ЗАО ПФ «Посевнинское»	73	63	53	61	55	18	99	91	63	55	34	65
ОАО «Карасевское»	36	27	39	47	51	-15	16	13	23	36	37	-21
ОАО «Листвен-ское»	293	320	202	142	53	240	446	475	255	70	8	438
ООО «Черепановское»	272	212	424	336	-	-64	151	142	194	76	-	75
ООО МЖК «Альва фарм»	287	209	275	157	242	45	30	45	90	58	58	-28
ООО «Родник»	84	43	15	44	44	40	8	7	6	12	21	-13
ООО «СибАгро – Фарм»	186	407	439	202	286	-100	209	244	171	47	84	125
ООО «Агротех»	97	81	122	62	104	-7	251	185	118	87	107	144
ООО «Шурыгино»	118	11	54	-	-	64	123	34	82	-	-	41
ООО «Ярки»	153	1001	321	-	-	-168	70	534	138	-	-	-68
СПК «Заря»	25	31	44	27	39	-14	31	39	28	19	19	12
СХПК «Мильтюхи-хинский»	54	36	46	63	51	3	29	28	10	16	27	2
Среднее по Району	151	210	183	160	102	49	109	136	90	49	43	66

Таблица 6. Динамики операционного и финансового циклов сельскохозяйственных организаций

Наименование организации	Операционный цикл					s и и s s	Финансовый цикл					s и и s s
Наименование организации	2014 г.	2013 г.	2012 г.	2011 г	2010 г.	s и и s s	2014 г	2013 г.	2012 г	2011 г	2010 г	s и и s s
ЗАО «Крутишинское»	258	274	281	257	264	-6	187	182	210	190	172	15
ЗАО ПЗ «Медведский»	412	335	278	466	-	-54	48	-79	-178	-240	-	288
ЗАО ПФ «Посевнинское»	201	205	151	141	105	96	128	142	98	80	50	78
ОАО «Карасевское»	211	180	210	273	236	-25	175	153	171	226	185	-10
ОАО «Лиственское»	1098	986	651	262	202	896	805	666	449	120	149	656
ООО «Черепановское»	416	356	468	272	-	144	144	144	44	-64	-	208
ООО МЖК «Альва фарм»	246	188	258	225	264	-18	-41	-21	-17	68	22	-43
ООО «Родник»	548	381	118	312	271	277	464	338	103	268	227	237
ООО «СибАгро – Фарм»	692	758	824	439	819	-127	506	351	385	237	533	-27
ООО СПК «Агротех»	442	368	487	350	263	179	345	287	365	288	159	186
ООО «Шурыгино»	146	321	103	-	-	43	28	310	49	-	-	-21
ООО «Ярки»	147	860	138	-	-	9	-6	-141	-183	-	-	177
СПК «Заря»	422	431	284	250	278	144	397	400	240	223	239	158
СХПК «Мильтю-хихинский»	281	270	240	304	352	-71	227	234	194	241	301	-74
Значение по району	415	411	337	297	306	109	264	201	154	137	204	60

Значение коэффициента оборачиваемости оборотных средств сельскохозяйственных организаций Черепановского района Новосибирской области в 2014 году снизилось по сравнению с 2010 годом на 0,12 (табл. 1). Сложившаяся динамика негативно может негативно отразится на их развитии, т.к. замедление оборачиваемости увеличивает потребность в оборотном капитале, привлечение которого в сложившейся экономической ситуации весьма затруднительно.

Значение коэффициента загрузки оборотных средств сельскохозяйственных организаций Черепановского района в 2014 году по сравнению с 2010 годом увеличилось на 0,05. Данный показатель определяет суммы оборотных средств, затраченных на каждый рубль объема продукции. Его уменьшение говорит о том, что оборотные средства стали использоваться менее эффективно.

В период с 2010 – 2014 гг. коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности в сельскохозяйственных организациях Черепановского района снизился на 3,42 и составил в 2014 г. – 10,78, это говорит о том, что за анализируемый период дебиторская задолженность осуществила 11 оборотов, а в 2010 г. этот показатель составлял – 14. Это свидетельствует об ухудшении расчетов с дебиторами.

Аналогичная ситуация наблюдается по оборачиваемости кредиторской задолженности. которая снизился на 1,13 и составил в 2014 г. – 4,4 оборота. Так как коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности выше коэффициента оборачиваемости кредиторской задолженности, это является положительным фактором для деятельности организации и говорит о

вил 434 дня (табл. 4). Для данной отрасли норматив периода оборачиваемости составляет 301 день и менее, а это значит, что в организациях Черепановского района использование оборотных активов не является эффективным.

Нормальное значение оборачиваемости запасов для данной отрасли: 203 дня и менее. Значение данного показателя полученное в ходе анализа составило 306 дней, что также говорит о несовершенном управлении запасами.

Нормальное значение оборачиваемости дебиторской задолженности для данной отрасли: не более 68 дней, а в анализируемых хозяйствах данный показатель составил 109 дней, что свидетельствует об умеренной кредитной политики по отношению к покупателям сельскохозяйственной продукции (табл. 5).

Увеличение оборачиваемости кредиторской задолженности (на 41 день) можно оценить как отрицательный момент, то есть сельскохозяйственные организации стали рассчитываться по своим обязательствам менее активно, чем ранее.

Также, за анализируемый период произошло увеличение операционного и финансового циклов на 109 и 60 дней соответственно (табл. 6). С точки зрения финансового менеджмента это отрицательное явление, так как его главной задачей является сокращение производственно- финансового цикла.

В среднем в 2014 году сельскохозяйственные организации Черепановского района Новосибирской области 244 дня из 395 дней испытывали дефицит финансовых ресурсов, поскольку приобретенная продукция уже была оплачена, а средства от дебиторов за реализованную продукцию еще не поступили.

Рисунок. Рентабельность оборотного капитала сельскохозяйственных организаций в период с 2010 – 2014 гг.

Исходя из данных, представленных на рисунке, можно сделать вывод о том, что рентабельность оборотного капитала в ана-

лизируемых сельскохозяйственных организациях снизилась на 17%. Это говорит о

АNALYSIS OF THE EFFECTIVENESS OF WORKING CAPITAL IN AGRICULTURAL ORGANIZATIONS CHEREPANOVKOGO DISTRICT NOVOSIBIRSK REGION

NA Gerdt , graduate student

Novosibirsk state agrarian university

(Russia, Novosibirsk)

Список литературы Анализ эффективности использования оборотного капитала в сельскохозяйственных организациях Черепановского района Новосибирской области

Юрченко А.А. Анализ эффективности использования оборотного капитала в организации и направления его повышения/ А.А. Юрченко // Современные научные исследования. - 2012 - №9. - С.26-42.
Веретенникова, О.Б. Оценка эффективности использования оборотного капитала хозяйствующих субъектов/ О.Б. Веретенникова, О.А. Лаенко // Управленец. - 2011 - №11-12. - С.52-55.
Бондин, И.А. Основные и оборотные средства, их соотношение и эффективность использования/ И.А. Бондин // Нива Поволжья. - 2009 - №2. - С.99-101.

Статья научная