Анализ прибыли и рентабельности как база для их планирования на промышленном предприятии

Исследования Н.В Любушина, С.М. Пя-столова, Г.В. Савицкой, А.Д. Шеремета других ученых внесли существенный вклад в развитие механизма анализа и планирования прибыли хозяйствующих субъектов, сформировали базу методики финансового менеджмента и планирования. Сравнение элементов методик анализа прибыли на предприятии отражено на рисунке 1, составленного по материалам авторов этих методик [1-3].

Методика Н.П. Любушина

Методика

С.М. Пяс-толова

Методика Г.В. Савицкой

• 1.    Анализ прибыли по составу и динамике

• 2.    Факторный анализ прибыли от реализации

• 3.    Анализ причин отклонений по основным составляющим элементам балансовой прибыли

• 4.    Анализ формирования чистой прибыли и влияния налогов на прибыль

• 5.    Оценка эффективности распределения и использования прибыли

• 6.    Разработка предложений к составлению финансового плана

• 1.    Оценка выполнения плана по показателям прибыли, рентабельности п размеру дивидендов, изучение их динамики

• 2.    Оценка выполнения плана по балансовой прибыли, изучение ее динамики и структуры

• 3.    Определение влияния отдельных факторов на прибыль от продаж

• 4.    Рассмотрение состава прочих доходов и расходов, оценка их влияния на балансовую прибыль

• 5.    Выявление факторов, влияющих на рентабельность продукции

• б.    Выявление резервов р оста прибыли, дивидендов и р ентабельности     ,

• 1.    Систематический контроль за выполнением планов реализации продукции п получения прибыли

• 2.    Определение влияния объективных и субъективных факторовна объем реализации продукции и финансовые результаты

• 3.    Выявление резервов увеличения продажи суммы прибыли

• 4.    Оценка работы предпрпятая по использованию возможностей наращивания объема продаж продукции, прибыли и рентабельно ста

• ₁5.    Разработка мероприятий по использованию выявленных резервов

Рис. 1. Элементы методик анализа прибыли предприятия

При разработке стратегии развития предприятия важно опираться на анализ его финансовых результатов, так как получаемая прибыль является базой возобновления расширенного воспроизводства, вложения средств в стратегическое развитие. На АО «Елецгидроагрегат» формируемая чистая прибыль является источником получаемого дохода на вложенный ими капитал. Анализ финансовых результатов, кроме того, используется кредиторами, чтобы оценить перспективы возврата ранее выданных кредитов с процентами. Проведем оценку удельного веса затрат в общем объеме выручки АО «Елецгидроаг-регат» и отразим результаты в таблице 1.

Таблица 1. Динамика доли затрат в общем объеме выручки АО «Елецгидроагрегат»

Показатели	2019 г.		2020 г.		2021 г.
	сумма, тыс. руб.	удельный вес, %	сумма, тыс. руб.	удельный вес, %	сумма, тыс. руб.	удельный вес, %
Выручка	993426	100,00	943370	100,00	1236647	100,00
Себестоимость продаж	934788	94,1	883223	93,6	1002245	81,1
Прибыль (убыток) от продаж	58638	5,9	60147	6,4	234402	19,0

Графически динамика доли затрат (издержек) в общем объеме выручки от реализации АО «Елецгидроагрегат» показана на рисунке 2.

Рис. 2. Динамик доли затрат (издержек) в общем объеме выручки от продаж

АО «Елецгидроагрегат»

Прослеживается тенденция к снижению доли полных затрат в выручке к концу анализируемого периода. Если в 2019 г. себестоимость продаж составляла 94,10% по отношению к выручке от продаж, в 2020 г. – 93,6%, то в 2021 гг. доля себестоимости продаж в выручке уже сократилась до 81,1%, что привело к росту прибыльности по итогам хозяйственной деятельности АО «Елецгидроагрегат». Для оценки динамики удельного веса основных элементов балансовой и чистой прибыли применим методику компонентного анализа.

Таблица 2. Компонентный анализ формирования финансовых результатов в АО «Елецгидроагрегат»

Показатели	2019 г.		2020 г.		2021 г.
	Σ, тыс. руб.	удельный вес, %	Σ, тыс. руб.	удельный вес, %	Σ, тыс. руб.	удельный вес, %
1. Всего доходы (сумма всех статей доходов)	1070789	-	1009621	-	1307754	-
2. Всего расходы1 (сумма всех статей расходов)	1043868	97,49	960900	95,17	1219992	93,29
3. Выручка1	993426	92,78	943370	93,44	1236647	94,56
4. Затраты на производство и сбыт2 в том числе	934788	94,10	883223	93,62	1002245	81,05
себестоимость продаж3	934788	100,0	883223	100,0	1002245	100,0
5. Прибыль (убыток) от продаж2	58638	5,90	60147	6,38	234402	18,95
6. Расходы по операциям финансового характера 4	32223	3,09	11660	1,21	150877	12,37
7. Прочие доходы1	77363	7,22	66251	6,56	71107	5,44
8. Прочие расходы4	76857	7,36	66017	6,87	66870	5,48
9. Прибыль (убыток) до налогообло-жения1	27349	2,55	48944	4,85	88027	6,73
10. Иные платежи из прибыли5	12357	45,18	19196	39,22	25563	29,04
11. Чистая прибыль1	14992	1,40	29748	2,95	62464	4,78

Удельный вес показателей в табл. 2 рассчитан по следующей схеме: индекс 1 – в процентах к строке 1; индекс 2 – в процентах к строке 3; индекс 3 – в процентах к строке 4; индекс 4 – в процентах к строке 2; индекс 5 – в процентах к строке 9.

В структуре доходов АО «Елецгидроагрегат» доходы, получаемые по основной операционной деятельности, составляют от 92,78% в 2019 г. до 94,56% в 2021 г, что говорит о росте доли «качественных» источников формирования прибыли. Снижение удельного веса общих расходов по отношению к общей величине доходов – с 97,49% в 2019 г. до

93,29% в 2021 г. – говорит об относительной экономии затрат и рентабельности предприятия. Соответственно, доля общего финансового результата, выражаемого величиной прибыли до налогообложения, в структуре получаемых доходов колеблется от 2,55% до 6,73%. Этот вывод подтверждается ростом относительного показателя по стр. 5, который свидетельствует о росте рентабельности продаж с 5,90% в 2019 г. до 18,95% в 2021 г. и относительном снижении доли издержек производства и обращения. Рассмотрим показатели рентабельности деятельности АО «Елецгидроагрегат».

Таблица 3. Показатели рентабельности производственной деятельности и активов

АО «Елецгидроагрегат»

Показатели	Годы			Отклонение от 2019 г. (+; -)
	2019	2020	2021	2020 г.	2021 г.
Рентабельность производства, %	1,54	3,07	7,09	1,53	5,55
Рентабельность продаж, %	5,56	5,97	6,81	0,40	1,25
Норма прибыли (ROS), %	1,60	3,37	6,23	1,76	4,63

За анализируемый период происходит рост уровня рентабельности производственной деятельности с 1,54% в 2019 г. до 7,09% в 2021 г.

Графически изменения важнейших показателей рентабельности хозяйственной деятельности АО «Елецгидроагрегат» за рассматриваемый период времени представлена на рисунке 3.

Рентабельность производства, % - -» - Рентабельность продаж, %

^^^е ^^™ Норма прибыли (ROS), %

Рис. 3. Показатели рентабельности продукции и продаж предприятия

Рентабельность продаж, характеризующая соотношение полученной прибыли и общей выручки, имеет тенденцию к росту с 5,56% в 2020 г. до 6,81% в 2021 г. Рост показателей рентабельности активов по прибыли до налогообложения и чистой прибыли, имеющих место с 2019 г., свидетельствует об улучшении эффективности использования имущества данного предприятия.

Анализ показал, что в 2021 г. акционерное общество получило почти 6 копеек чистой прибыли с каждого рубля, вложенного в его активы. Это свидетельствует о возможном уровне отдачи от капитала, вложенного внешними инвесторами, или привлекаемого от кредиторов. Рост рентабельности собственного капитала по чи- стой прибыли с 2,34% в 2019 г. до 8,53% в 2021 г. можно объяснить как значительным увеличением величины чистой прибыли за анализируемый период, так и наращиванием собственного капитала за счет нераспределенной прибыли. Подобные устойчивые тенденции дают возможность учитывать происходящие изменения при планировании прибыли и рентабельности данного хозяйствующего субъекта.

Таким образом, анализ показателей прибыли и рентабельности на промышленном предприятии дает возможность более обоснованно подходить к вопросам планирования деятельности хозяйствующего субъекта, более полно учесть все множество факторов, оказывающих влияние на этот процесс.