ИИС - новый инструмент на финансовом рынке России

С 2014 года в России появился новый вид налогового вычета -инвестиционный. Такой вычет предоставляется при определенных условиях, если физическое лицо получило прибыль от торговли ценными бумагами, при вложении средств на индивидуальный инвестиционный счет (ИИС) и по доходам от операций по данному счету [6].

Индивидуальный инвестиционный счет – счет внутреннего учета, предназначенный для обособленного учета денежных средств, ценных бумаг физического лица, обязательств по договорам, заключенным за счет указанного клиента.

ИИС в России начали использоваться с 1 января 2015 года. Открыть счет можно на любую сумму свыше 5 000 руб. При этом максимальная сумма, которую зачисляет инвестор, не должна превышать 400 000 рублей в год (счет можно пополнять неограниченное количество раз в течение года до достижения максимальной суммы). Для совершения торговых операций на рынке необходимо, чтобы сумма счета превышала 30 000 руб. Клиент самостоятельно может выбирать схему налогообложения перед инвестицией, но комбинировать их в течение срока нельзя.

ИИС может открыть любое физическое лицо, резидент РФ в брокерской компании. Владелец вносит на него средства, которые может использовать для совершения сделок. Для людей, не имеющих представления о работе биржи, ИИС – усовершенствованный, лучший вариант инвестирования.

ИИС предполагает три типа инвестиционного вычета:

• 1)    в размере положительного финансового результата, полученного от продажи (погашения) ценных бумаг, обращающихся на организованном рынке. При этом клиент на момент продажи ценных бумаг должен владеть ими более трех лет;

• 2)    в размере денежных средств, внесенных клиентом на ИИС;

• 3)    в сумме доходов, полученных по операциям, учитываемым на индивидуальном инвестиционном счете [2].

Особенности предоставления первого вида вычета:

• -    сумма положительного финансового результата, в размере которого предоставляется налоговый вычет, определяется в соответствии со ст. 214.1 НК РФ, со ст. 214.9 НК РФ;

• -    предельный размер налогового вычета определяется как произведение коэффициента Кцб и суммы, равной 3 млн. рублей;

Причем:

У" л х 7

• * у" j/                                             (1)

Z^i з '         где Vi - доходы от реализации (погашения)

в налоговом периоде всех ценных бумаг со сроком нахождения в собственности налогоплательщика, исчисляемым в полных годах и составляющим i лет.

n - количество исчисляемых в полных годах сроков нахождения в собственности налогоплательщика ценных бумаг.

• -    налоговый вычет предоставляется налогоплательщику при исчислении и удержании налога или при представлении налоговой декларации;

• -    налоговый вычет не применяется при реализации (погашении) ценных бумаг, учитываемых на ИИС.

Особенности предоставления второго вида вычета:

• -    налоговый вычет предоставляется в сумме денежных средств, внесенных в налоговом периоде на ИИС;

• -     налоговый  вычет предоставляется  налогоплательщику при

представлении налоговой декларации;

• -     налоговый  вычет предоставляется  налогоплательщику при

условии, что в течение срока действия договора на ведение ИИС налогоплательщик не имел других договоров на ведение ИИС;

• -    в случае прекращения договора на ведение индивидуального инвестиционного счета до истечения трёх лет, сумма налога, не уплаченная налогоплательщиком в бюджет в связи с применением налоговых вычетов, подлежит восстановлению и уплате в бюджет [1].

Особенности предоставления третьего вида вычета:

• -    налоговый вычет предоставляется по окончании договора на ведение ИИС при условии истечения не менее трех лет с даты заключения налогоплательщиком договора на ведение ИИС;

• -    налогоплательщик не может воспользоваться правом на предоставление налогового вычета дважды за период действия договора на ведение индивидуального инвестиционного счета;

• -    налоговый вычет предоставляется клиенту при представлении им налоговой декларации о том, что в течение срока действия договора на ведение ИИС он не имел других договоров на ведение ИИС [1].

Какой же вариант лучше выбрать физическому лицу?

Первое, на что стоит обратить внимание, - наличие источников дохода, которые облагаются НДФЛ. Если таковые отсутствуют, то делать вклад лучше по второй схеме. Далее стоит просчитать планируемый доход за минусом налоговых вычетов. Статистика показывает, что ИИС более выгоден людям с ежемесячным доходом более 35 000 - 40 000 руб.

Можно определиться в выборе варианта инвестирования, исходя из рейтинга брокеров (Таблица 1) [5]:

Таблица 1 – Рейтинг брокеров России

№ в рейтинге	Наименование биржевого посредника
1	Финансовая группа БКС – лидер отрасли
2	Банк «ФК Открытие»
3	АО Банк Финам
4	Сбербанк России – ведущий банк страны
5	КБ Ренессанс
6	Группа ВТБ

Брокеры, как правило, предлагают дополнительные схемы получения прибыли: «Финам» доначисляет ежемесячно 8% годовых на остаток средств, а группа БКС предлагает одну из трех стратегий инвестирования с ожидаемой доходностью 10-25%. Но окупятся такие инвестиции не раньше, чем через 7-13 лет [4,6].

Долгосрочное инвестирование только начинает развиваться в России. Поэтому повышать финансовую грамотность населения можно путем долгосрочных реформ. С этой точки зрения ИИС являются дополнением системы пенсионных сбережений, а налоговые льготы только повышают привлекательность вложений. Какой бы вариант ИИС не был выбран, вкладчик может торговать производными ценными бумагами, чтобы увеличить свой доход.