Инвестиционная активность российского Дальнего Востока в Азиатско-Тихоокеанском регионе: проблемы и перспективы в посткризисный период развития мировой экономики

Необходимым условием развития экономики является высокая инвестиционная активность. Она достигается посредством роста объёмов реализуемых инвестиционных ресурсов и наиболее эффективного их использования в приоритетных сферах материального производства и социальной сферы.

Проблема инвестиций на Дальнем Востоке России является одной из самых важных и сложных проблем. Разумная стратегия капиталовложений может облегчить структурную перестройку экономики в по- сткризисный период, уменьшить масштабы безработицы, сохранить наукоёмкие производства и ускорить интеграцию в сообщество развитых стран Азиатско-Тихоокеанского региона (АТР) [3].

Главной особенностью Дальневосточного региона, определяющей как его привлекательность для инвесторов, так и многие черты развития, является экономико-географическое положение. Оно характеризуется двумя основными чертами, имеющими разнонаправленное влияние на инвестиционную привлекатель- ность и экономическое положение Дальнего Востока. С одной стороны, это значительная удалённость региона от наиболее развитого и заселённого центрального района России. По сути дела, Дальний Восток является существенно оторванным от основных рынков сбыта страны. Именно эта удалённость определяет очень многие проблемы региона. В первую очередь это высокие затраты на транспортировку продукции и электроэнергию. В результате на Дальнем Востоке самый высокий средний показатель прожиточного минимума среди всех регионов России. Это негативная особенность экономико-географического положения (ЭГП) Дальнего Востока. Но с другой стороны, именно ЭГП определяет во многом экономический потенциал региона. Ведь Дальний Восток является приграничным регионом по отношению к странам бассейна Тихого океана. Дальневосточный федеральный округ имеет протяжённую границу с Китаем, от США он отделён лишь Беринговым проливом, а от Японии Сахалин и Курильские острова отделены Кунаширским проливом и проливом Лаперуза. Кроме того, Дальневосточный регион находится на пересечении морских и сухопутных путей в страны Тихоокеанского бассейна. Эта особенность ЭГП очень важна для формирования инвестиционной привлекательности региона, определяя, во-первых, круг потенциальных иностранных инвесторов, во-вторых, приоритетные направления хозяйства Дальнего Востока - развитие и обслуживание внешнеэкономической деятельности [1].

Многие эксперты отмечают, что Дальний Восток (особенно его южная часть) обладает весьма выгодным экономико-географическим положением, благодаря которому он вовлечён в хозяйственно-экономические связи Азиатско-Тихоокеанского региона. Благодаря наличию крупных морских портов (Владивосток, Находка, Восточный) и железной дороги, Дальний Восток потенциально может стать своеобразным «мостом», посредником между Россией и странами АТР. Сейчас Дальний Восток (и прежде всего Приморский край как самый развитой регион ДВФО) активно интегрируется в сообщество стран АТР. Развивается туристический бизнес [2].

Но, несмотря на привлекательность обширного рынка, в силу его масштабов и освоенности, наличия огромных ресурсов, Дальний Восток испытывает значительные трудности, сдерживающие инвестиционный процесс. К их числу можно отнести следующие:

• 1.    Политические риски (возможно, они сказываются в меньшей степени на Дальнем Востоке и в Забайкалье, чем в других регионах).

• 2.    Неразработанность системы гарантий и возврата инвестиций (отсутствие системы страхования как от коммерческих, так и политических рисков, неразвитость залоговостраховых фондов, крупных финансовых институтов - банков и др.).

• 3.    Слабое правовое обеспечение инвестиций (система налогов и тарифов однобока и концептуально сориентирована лишь на пополнение бюджета, в то же время сам бюджет фактически не стимулирует развитие производства за счёт инвестиций).

• 4.    Отсутствие финансовых механизмов привлечения инвестиций (неразви-

• тость РЦБ, низкая ликвидность предприятий, устарелость основных фондов на 50 – 60 %, отсутствие нацеленности приватизации на привлечение инвестиций и развитие производства).

• 5.    Недостаточная развитость инфраструктуры для нормальной организации бизнеса, слабое развитие транспортных коммуникаций, связи.

• 6.    Завышенность тарифов на электроэнергию и транспортировку. Резкое удорожание сырья и энергоресурсов сказалось на «утяжелении» структуры

производства, а это – на снижении привлекательности многих дальневосточных инвестиционных проектов, даже по добыче золота.

В 2009 г. иностранные компании вложили в экономику Востока России 8571 млн дол., что на 4 % ниже уровня 2008 года. В структуре иностранных инвестиций преобладают прочие инвестиции. Доля прямых инвестиций составляет 18 % от совокупного объёма, или 1 556 млн долларов. Доля портфельных инвестиций – 4 %, или 343 млн долларов.

Рисунок 1 – Динамика поступления иностранных инвестиций в экономику

Дальнего Востока и Забайкалья в 2000 – 2009 гг. (млн дол.)

Прямые

18%

Рисунок 2 – Структура иностранных инвестиций Дальнего Востока и Забайкалья в 2009 году

В 2009 г. по привлечению иностранных вложений лидировала топливная промышленность с долей 75 %, или 6 446 млн дол. от общего объёма инвестиций. Причём основная часть инвестиций поступила в Сахалинскую область – 5 504 млн дол., или 85 % от объёма инвестиций в данную сферу. По объёму накопленных и поступивших иностранных инвестиций Сахалинская область является лидером на Востоке России. В 2009 г. на её долю пришлось 67 %, или 5 769 млн дол. всех иностранных поступлений. Приоритетными направлениями у иностранных инвесторов остаётся нефтегазовый сектор.

Второе место занимает Республика Саха (Якутия) с объёмом инвестиций 1 118 млн дол., что составляет 13 % от объёма иностранных инвестиций Востока России. Темп прироста иностранных вливаний в экономику Республики Саха (Якутия) составил 68 %. Основная часть вложений поступила в топливноэнергетический комплекс.

На третьем месте по привлечению иностранного капитала находится Чукотский автономный округ с долей 11 %, или 933 млн долларов. Объём иностранных вложений увеличился в 2,7 раза по сравнению с уровнем 2008 года. Основная часть вложений поступила в топливную промышленность. В 2010 г. планируется начать реализацию таких международных инвестиционных проектов, как развитие Анадырского промышленного узла, освоение Беринговского каменноугольного месторождения, строительство нефтеперерабатывающего комплекса, проведение геологоразведочных работ на территории округа.

Доля Хабаровского края – 3 %, или 244 млн дол., 68 % которых поступают в обрабатывающие производства, 13 % – в сферу услуг и аренду, 10 % – в транспорт и связь. Объём поступивших в экономику Амурской области иностранных инвестиций в 2009 г. составил 212 млн дол. (доля 2 %), что на 54 % выше уровня 2008 г., наибольшая доля (93 %) которых поступила в горнодобывающую промышленность. Приморский край с долей 1 % от общего объёма иностранных инвестиций, или 81 млн дол., что в 10 раз ниже уровня 2008 года. Резкое сокращение объёма иностранных вложений произошло в основном из-за уменьшения вложений в транспорт и связь в 79 раз.

В 2009 г. место лидера по объёму инвестиций заняла Япония с долей 30 %. Япония инвестировала 2 661 млн дол. в территории Востока России, что в 4 раза превышает уровень 2008 года. Большая часть вложений направлена на добычу нефти и природного газа на шельфе острова Сахалин. Нидерланды инвестировали 1 906 млн дол. в нефтегазовые проекты Сахалинской области, что составляет 22 % от общего объёма вложений в территории Дальнего Востока и Забайкалья. По сравнению с уровнем 2008 г. поступления сократились на 60 %.

На третьем месте по объёму инвестиций находятся Кипр с долей 11 %, или 909 млн дол., и Великобритания – 905 млн долларов. Кипр инвестировал в горнодобывающую промышленность Республики Саха (Якутия) 341 млн дол., топливную промышленность Сахалинской области и Чукотского автономного округа 165 млн дол. и 163 млн дол. соответст- венно. Великобритания основную часть своих вложений – 720 млн дол. – направила в топливную промышленность Чукотского автономного округа.

По 1 % вложений пришлось на КНР, Республику Корея и США.

Для повышения привлекательности дальневосточных территорий необходима разработка новой инвестиционной политики в Дальневосточном регионе, элементами которой могли бы стать:

• 1.    Гибкое поощрение инвестиций путём: а) предоставления гарантий; б) мер бюджетного и финансового стимулирования; в) целевого назначения гарантий (снижения для инвестора коммерческих рисков); г) введения стимулов, укрепляющих конкурентоспособность продукции будущих СП; д) ускоренной амортизации и инвестиционных скидок.

• 2.    Комплекс стимулов по реализации проектов: сюда могут войти такие виды льгот, как предоставление статуса «пионера» новому предприятию (с освобождением от ряда налогов на 4 – 5 лет, в зависимости от важности предприятия, размера фонда оплаты труда, то есть занятости населения и т.д.), доведение амортизационных списаний при инвестировании до 25 % и более, списание затрат на будущие периоды (это особенно важно на «период строительства», то есть момент освоения инвестиций).

• 3.    Широкий диапазон поощрений промышленного экспорта, например освобождение от подоходного налога на фиксируемое время (у нас такими льготами пользуются артели); производство определённых вычетов на уменьшение налогооблагаемой суммы дохода; выдача сви-

• детельств о зачёте налоговых сумм при использовании отечественных комплектующих и т.д.; предоставление таможенных льгот, в том числе по ввозу оборудования, сырья и материалов для производства экспортной продукции; развитие секторальных стратегий по поддержке производственного потенциала вследствие стимулирования инвестиций (прежде всего в развитие высокотехнологичного производства с максимальным использованием научно-технического потенциала региона); подготовка высококвалифицированных кадров.