Как научиться понимать финансовую отчетность

Анализ финансовой отчетности начинается с баланса. Баланс представляет собой картину финансового состояния бизнеса на данный момент, обычно в конце отчетного периода. В нем подробно перечисляются те материальные и нематериальные активы, которыми владеет бизнес (известные как активы), и те денежные средства, которые предприятие обязано либо своим кредиторам (обязательствам), либо его владельцам (собственный капитал или чистая стоимость бизнеса).

Активы включают не только наличные средства, инвентарь товаров, землю, здания, оборудование, машины, мебель, патенты, товарные знаки, но также и деньги, причитающиеся с физических лиц или других предприятий (известные как счета или векселя к получению).

Обязательства – это средства, приобретенные для бизнеса с помощью кредитов или продажи имущества или услуг для бизнеса в кредит. Кредиторы не приобретают права собственности на бизнес, но векселя подлежат оплате в назначенный день в будущем.

Акционерный капитал (или чистая стоимость или капитал) – деньги, вложен- ные в бизнес его владельцами для использования бизнесом в приобретении активов.

В любой момент времени активы предприятия равны общим взносам кредиторов и собственников, что иллюстрируется следующей формулой для баланса:

Активы = Обязательства + Собственный капитал

Эта формула является основной предпосылкой бухгалтерского учета. Если бизнес должен больше денег для кредиторов, чем он владеет стоимостью принадлежащих активов, то чистая стоимость или собственный капитал предприятия будут отрицательным числом.

Баланс предназначен для того, чтобы показать, как активы, обязательства и чистая стоимость бизнеса распределяются в любой момент времени. Его обычно готовят через регулярные промежутки времени, например, в конце каждого месяца, но чаще всего в конце каждого финансового (отчетного) года.

Просматривая этот отчёт владелец или менеджер бизнеса может определить и проанализировать тенденции финансовой устойчивости бизнеса. Это позволяет своевременно вносить изменения, такие как постепенное уменьшение суммы денег, которую бизнес обязан кредиторам, и увеличение суммы, которую бизнес обязан своим владельцам.

Все балансовые отчеты содержат одинаковые категории активов, обязательств.

Активы расположены в порядке убывания, насколько быстро они могут быть превращены в наличные деньги (ликвидность). Обязательства перечислены в том порядке, как скоро они должны быть погашены, а затем нераспределенная прибыль (чистая стоимость или собственный капитал).

Активы и обязательства разбиты на категории следующим образом:

• 1.    Активы: актив – это все, что принадлежит бизнесу, имеющее денежную стоимость.

• 2.    Обязательства: Пассивы - это требования кредиторов к активам бизнеса (долги перед бизнесом).

Текущие активы включают денежные средства, государственные ценные бумаги, товарные ценные бумаги, дебиторскую задолженность, векселя к получению, запасы, расходы будущих периодов и любые другие статьи, которые могут быть конвертированы в денежные средства в течение одного года в ходе обычной деятельности.

Основные средства – это активы, приобретенные для долгосрочного использования в таких предприятиях, как земля, оборудование, машины, улучшения арендованного имущества, мебель, инвентарь и любые другие предметы с ожидаемым по- лезным деловым сроком, измеренным в годах. Эти активы, как правило, не для перепродажи и отражаются в балансе по их себестоимости за вычетом накопленной амортизации.

Прочие активы включают нематериальные активы, такие как патенты, соглашения о роялти, авторские права, контракты

Текущие обязательства включают кредиторскую задолженность, векселя к оплате в банках, начисленные расходы, подлежащие уплате налоги, текущая часть (причитающаяся в течение одного года) долгосрочную задолженность и другие обязательства перед кредиторами, подлежащие погашению в течение одного года.

Долгосрочными обязательствами являются ипотечные кредиты, промежуточные и долгосрочные банковские кредиты, ссуды на оборудование и любые другие обя- зательства в отношении денег, связанные с кредитором со сроком погашения более одного года.

Чистая стоимость – это активы предприятия за вычетом его обязательств. Собственный капитал - это инвестиции владельца плюс любые прибыли или минус любые убытки.

Второй первичный отчет, включенный в Финансовую отчетность предприятия, представляет собой отчет о финансовых результатах. Отчет о финансовых резуль- татах является измерением продаж и расходов компании за определенный период времени. Он также готовится через регулярные промежутки времени (опять же, каждый месяц и конец финансового года), чтобы показать результаты работы в течение этих отчетных периодов. Он также следует общепринятым принципам бух- на эксклюзивное использование и векселя галтерского учета и содержит конкретные к получению от должностных лиц и сотрудников.

категории доходов и расходов, независимо от характера бизнеса.