Комплексный подход к анализу финансовых результатов деятельности коммерческой организации

Показатель прибыли является результатом эффективного управления любой компании. С целью оценки используют методы для анализа финансовых результатов деятельности организации, которые позволяют определить стабильность получаемых доходов и производимых расходов; какие из элементов финансовой отчетности могут использоваться для дальнейшего прогнозирования финансовых результатов; как эффективно используются средства вложенного капитала; какова производительность осуществляемых затрат; как и насколько в целом проходит управление компанией.

Финансовый анализ в своем традиционном понимании представляет собой метод исследования путем расчленения сложных явлений на составные части. В широком научном понимании финансовый анализ - это метод научного исследования (познания) и оценки явлений и процессов, в основе которого лежит изучение составных частей, элементов изучаемой системы77.

• ⁷⁷    Толпегина, О.А. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности: учебник для бакалавров/ О.А. Толпегина, Н.А. Толпегина. – М.: Издательство Юрайт, 2013. – С. 457.

Основными методами анализа финансовых результатов являются78:

• -    горизонтальный анализ (исследование изменений каждого показателя за текущий анализируемый период);

• -    вертикальный анализ (исследование структуры соответствующих показателей и их изменений);

• -    факторный анализ (исследование влияния факторов на прибыль);

• -    пространственный (сравнительный) анализ (основан не только на сравнение раздельных статей отчётности предприятия между собой, но и на сравнение этих статей с похожими показателями предприятий-конкурентов);

• -    трендовый анализ (изучение динамики изменения показателей за ряд отчетных периодов);

• -    метод    финансовых    коэффициентов    (просчитывается

взаимозависимость учётной документации);

• -    чтение бухгалтерской отчётности (заключается в неглубоком анализе ликвидности и платежеспособности предприятия);

• -    экспресс-анализ отчётности (заключается в легком анализе ликвидности и платежеспособности).

Коэффициенты, которые считают наиболее полезными в российской практике бизнеса, сводятся к нескольким основным группам. Это коэффициенты ликвидности, рентабельности, оборачиваемости (деловой активности) и структуры капитала. Опыт показывает, что набор коэффициентов, которые могут представлять интерес для конкретного предприятия, зависит от множества факторов, и в первую очередь - от долгосрочных целей, которые перед ним стоят. Кроме того, большое значение на их подбор оказывает специфика и особенности бизнеса рассматриваемой организации79.

Исходя из этого, набор коэффициентов, используемых при анализе основных финансовых показателей предприятия, требует внимательной индивидуальной проработки и соотнесения с глобальными целями и задачами рассматриваемой компании. Среди них, однако, есть ряд показателей, анализ динамики которых в российских реалиях является общепринятой практикой.

Процедура финансового анализа крупного предприятия является трудоемким процессом, требующим, как правило, весьма значительных ресурсов. В первую очередь это - квалифицированные специалисты, имеющие достаточный опыт проведения финансового анализа такого масштаба.

Также при анализе бухгалтерской информации нужно, прежде всего, понять, насколько данные отчетности соответствуют информационным потребностям.

• ⁷⁸    Донцова JI.B. Анализ финансовой отчетности Текст.: учебник / JI.B. Донцова, H.A. Никифорова. 6-е изд., перераб. и доп. - М.: Издательство «Дело и Сервис», 2011. – С. 165.

• ⁷⁹    Шеремет А.Д., Сайфулин Р.С., Негашев Е.В. Методика финансового анализа деятельности коммерческих организаций – 2-e изд., перераб. и доп. – М.: НИЦ ИНФРА-М, 2013. – С. 135.

Препятствием к получению достоверной оценки финансового положения и формированию обоснованных прогнозов развития предприятия может стать качество информационной базы. Дискуссии о достоверности и прозрачности финансовой отчетности в последние годы стали одной из наиболее острых и актуальных проблем, которые активно обсуждаются в политических и деловых кругах, на профессиональных форумах, страницах профессиональных газет и журналов. Принятая Правительством Российской Федерации Программа реформирования бухгалтерского учета в соответствии с международными стандартами предъявляет повышенные требования к ответственности и уровню квалификации бухгалтерских кадров80.

Если компания, заинтересована в успешном развитии, то она должна использовать отчетность как способ доказательства своей надежности в качестве партнера, чтобы максимально привлечь потенциальных клиентов и поставщиков. В этой связи очень важно, чтобы руководители и специалисты организаций умели «читать» отчетность, т.е. делать оценку имущественного положения и финансового состояния партнера по ее данным.

В этом случае финансовая отчетность позволяет снизить риск принимаемого решения, становясь источником информации при заключении договоров и выборе системы расчетов с партнерами.

Основными проблемами при определении финансовых результатов деятельности коммерческой организации, которые необходимо решать, является значительное количество показателей, характеризующих финансовый результат, что затрудняет использование предложенных методических подходов к определению прибыли, несовершенство законодательной и нормативно-правовой базы по определению финансовых результатов деятельности предприятий81.

Особое внимание при анализе финансовых результатов следует уделить изучению причин образования статей, которые резко увеличивались или уменьшались, разработать меры по их предупреждению.

Это позволит сделать более глубокие выводы о финансовых результатах деятельности коммерческой организации и в дальнейшем принимать правильные решения, которые будут способствовать развитию компании, улучшению финансовых показателей и привлечению дополнительного количества клиентов.