Кредитование потребностей или потребительское кредитование (путь к банкротствам или фундамент возрождения российского банковского сектора)

С.Л. Ермаков академик Академии проблем безопасности, обороны и правопорядка Российской Федерации, член-корреспондент Российской академии естественных наук, лауреат премии им. М.В. Ломоносова, заведующий кафедрой экономической теории и предпринимательства Российской академии предпринимательства, помощник члена Совета Федерации Федерального Собрания Российской Федерации, профессор, кандидат экономических наук

Вряд ли кто станет спорить с тем, что от таких терминов, как «банкротство», «арбитражное производство», «реализация активов» и так далее заведомо веет какой-то зловещестью. Даже простой обыватель, не наделенный специальными экономическими или правовыми знаниями, легко поймет, что ничего доброго за этими терминами не стоит. Да и кому, собственно, охота «оказаться причастным» к очередному МММ?

Но это лишь на первый взгляд. И даже несмотря на то, что часть банкротств бывают заведомо ложными, а их «организаторы» преследуют, как правило, неблаговидные цели, систематическая «самоочистка» экономического организма страны от «застаревшей» крови – вещь очень даже не вредная. Но очевидно также и то, что внешний, независимый контроль за ней просто необходим!

Это обстоятельство особенно важно для кредитно-финансовых институтов, образующих поистине «кровеносную систему» экономического организма любой страны. Причем особое место среди них занимают банки.

Являясь универсальными кредитными институтами, они по определению принимают на себя столь серьезную ответственность за судьбу доверенных им клиентами денежных средств, что вполне уместно, на наш взгляд, сравнение их деятельности с деятельностью врачей. В то время как роль частных вкладчиков или физических лиц – заемщиков вполне может сравниться с ролью пациентов: они не особо разбираются в банковских тонкостях и воспринимают банковские услуги по возможному приумножению их частных накоплений или, в случае получения кредита, по значительному «подкреплению оборотной кассы» как единственную и последнюю надежду и мечту. Подчас цель банка не соотносится заемщиками с возможными, вполне реальными негативными последствиями сделки.

Что такое современные банки? По состоянию на 1 мая 2008 года общее число российских коммерческих банков равнялось 1 128, а на 1 октября 2008 года их количество сократилось до 1 077. При крайне неравномерном географическом распределении на первые 200 банков (считающихся таковыми в соответствии с различными рейтинговыми оценками) приходится около 91 процента всех активов банковского сектора страны, 8 процентов – примерно на 760 банков, а остальные 100 с лишним «распределяет» между собой аж целый процент ! ОДИН ПРОЦЕНТ! (И о каком развитии банковской системы и ее передовых технологиях можно говорить в этих условиях?)

Отметим также, что лишь 900 из 1 126 кредитных организаций, имеющих пра- во (по состоянию на 1 октября 2008 года) осуществлять банковские операции, обладают лицензиями Центрального банка Российской Федерации (Банк России) на привлечение вкладов населения. При этом в условиях все нарастающих кризисных тенденций, эта цифра будет достаточно быстро снижаться…

А если при этом учесть «экономический портрет» среднестатистического «мелкого» банка, не привлекающего (не принимающего в нарушение норм гражданского законодательства страны) для обслуживания «не своих» клиентов, особо себя не рекламирующего (порой даже вовсе обходящегося без вывески) и имеющего весьма скромный штат сотрудников (занимающих преимущественно руководящие должности высшего и среднего уровня) при неплохих отчетных оборотах… Нужны ли здесь комментарии?

Разорение банка, невозможность своевременно и в полном объеме выполнить свои обязательства перед кредиторами и вкладчиками вне зависимости от причин вполне может привести как к трагедии у того или иного вкладчика (если, скажем, вложенные деньги были для него «последними» и он на них очень рассчитывал), так и к системному банковскому коллапсу, вплоть до выхода «пожара» на международную арену. Последнее мы сегодня и наблюдаем.

Несколько слов о современной экономической среде. Сегодня перед российскими банками достаточно остро стоит проблема борьбы с финансовой нестабильностью. Эта проблема связана с целым рядом внешних и внутристрановых факторов. Главным из этих факторов все же следует назвать систематически обостряющийся дефицит банковской ликвидности. Первотолчком к появлению этой проблемы в России во многом стала кризисная ситуация на международных финансовых рынках, связанная с финансовым крахом в США.

Из мировой практики известно, что на первоначальном этапе кредиты предоставляются более добросовестным заемщикам. По мере развития в процесс все более активно включаются «маргинальные» слои, то есть те, кто получает кредиты на пределе своих финансовых возможностей. Именно такая ситуация, сложившаяся за несколько последних лет в США, и стала по своей сути «отправной точкой» в нынешнем кризисе. Охлаждение рынка недвижимости США, наметившееся еще в конце 2005 года, вызвало падение цен, объемов строительства и продаж жилья.

В свою очередь, это стало негативно сказываться на благосостоянии населения и объемах инвестиций. Причем ситуация кардинально переменилась, когда спад на рынке недвижимости затронул финансовый сектор. Образование «снежного кома» неплатежей по потребительским кредитам и ипотеке населения ряда стран – как множитель к ситуации с недвижимостью. И вот мы получаем классическую кризисную ситуацию.

В США, Англии и некоторых странах Европы растущее число просроченных платежей и дефолтов по ипотечным займам привело к резкому ухудшению финансового состояния организаций, имеющих такие кредиты на балансе, падению рейтингов и стоимости ценных бумаг, выпускаемых этими компаниями. В свою очередь, ухудшение финансового состояния эмитентов ипотечных облигаций распространилось на более широкие сегменты финансовой системы и спровоцировало «кризис доверия» среди широкого круга участников финансовых рынков, работающих с этими ценными бумагами.

Это вызвало обесценение активов наибольшей части участников рынка и дефицит денежных средств. С этого момента ситуация стала распространяться и на других его участников. Многие банки начали списание активов, так или иначе связанных с рынком ипотечного кредитования, что привело к ухудшению их финансового состояния, а вслед за этим и всего финансового сектора экономики. В частности, существенно возросла волатильность финансовых индексов и рынка межбанковских кредитов.

Таким образом, разговор о широкомасштабном финансовом кризисе, кризисе доверия к финансовым институтам, вошел в апогею. И хотя, как следует из сказанного, он был вполне предсказуем, а механизм его формирования – очевиден, рынок получил, то, что получил. Банки провели серию акций по «раздаче» ипотечных денег заведомо малообеспеченным клиентам с сомнительной платежеспособностью, а Федеральная резервная система США (ФРС) и комиссия по ценным бумагам «закрывали глаза» на сокрытие банками кредитных рисков путем секьюритизации ипотечных кредитов.

Подобное искусственное стимулирование американской экономики обернулось массовым невозвратом долгов. Но вместо принятия каких-либо экономических, рыночных мер для стабилизации ситуации, ФРС обратилась к инвесторам с «нестандартным» предложением – списать долги банкам-банкротам. При этом глава финансового ведомства США стал говорить о введении «жестких национальных лицензионных стандартов» для ипотечных брокеров. А Конгресс эту идею поддержал!

Но ведь с точки зрения основ классической экономической теории речь идет об экономическом «провале» государства, о крахе! И, как видим, никто не подает в отставку. Весь мир наблюдает торжество коллективной безответственности. И расплачиваться будет также весь мир, включая Россию.

Системные убытки и банкротства финансовых институтов огромны и в США, и во всем мире. Многие банки не только перестали кредитовать клиентов, но и прекратили кредитование друг друга, закрыв «лимиты доверия». По сути, это повторение урока «Великой депрессии»! Председатель и Управляющий Советом Федерального Резерва Меример Экклс говорил: «Такова наша денежная система: если не было бы долгов в этой системе, не было бы и денег». Но ведь именно это мир сейчас и получает: должники, те, кто способен, разумеется, спешно избавляются от денег, банки стараются не кредитовать и без того немногочисленных клиентов. А процентные ставки кредитующих банков таковы, что реально «справиться» с ними могут лишь представители, так сказать, «нереальной экономики», то есть лишь те, в орбиту интересов которых не входит прирост внутреннего валового продукта или экономическое развитие страны. Их бизнес имеет спекулятив- ную природу и не содержит реальной общественной пользы.

К сожалению, и это нельзя не отметить особо, российские банки в немалой степени зависимы от иностранного капитала: большинство из них сегодня покрывают свои долгосрочные активы краткосрочными пассивами. В результате, по состоянию на середину лета 2008 года, доля кредитов сроком больше года в валютном портфеле составляла в среднем 70 процентов, в рублевом – около 45 процентов. При этом очевидно, что краткосрочные обязательства, по которым процентные ставки, как правило, лишь растут, в ближайшее время будут в значительных объемах погашаться низкодоходными долгосрочными и, как следствие, спровоцируют очередные масштабные проблемы с покрытием текущих обязательств.

Для России, ее финансово-банковской системы, сложившаяся ситуация опасна, но не смертельна. У нас пока что есть достаточный объем потенциальных ресурсов, мобилизация которых будет способствовать выходу из пике. Успех преодоления ситуации во многом зависит от оперативности и своевременности консолидации указанных сил и средств. В первую очередь потребуются взвешенные действия самих банковских институтов, включая прежде всего крупнейшие из них, а также институты развития. Последние способны оказать существенное влияние на повышение ресурсной базы регионов. Но, безусловно, финансовым властям страны необходимо принимать серьезные меры, работающие «на опережение» и предупреждение. Прежде всего это касается Правительства Российской Федерации и Банка России. Именно от их грамотной и четко взвешенной политики будет зависеть успех или неуспех нашей страны в деле преодоления кризисных явлений.

Справедливости ради надо отметить, что многие из необходимых, первоочередных мер уже намечены и реализуются. Мы имеем в виду, например, триллион рублей, выделенный отечественным банкам для поддержания ликвидности, что в начале 2008 года не допустило обострения проблем ликвидности банков и их массового обвала.

Другие меры постоянно обсуждаются на самом высоком уровне и принимаются в оперативном порядке.

Однако меры, направленные только на «наполнение» бездонной банковской чаши, сродни плохой привычке тушить пожар керосином. Здесь, кроме принятия мер «вливания», следует также пересмотреть целый комплекс норм и нормативов, сдерживающих развитие ресурсной базы банков. Это и необходимое снижение, желательно устранение, обязательных нормативных требований к ликвидности банков, и пересмотр, перевод из обязательных в дополнительные рекомендательных показателей доходности кредитных организаций, рентабельности активов и капитала, чистой процентной маржи и спреда кредитных операций, и прочее.

Что касается ситуации с вкладчиками, то к настоящему времени подавляющий объем вкладчиков, а точнее около 98 процентов вкладов в российских коммерческих банках, можно считать защищенными законодательством о страховании вкладов и вытекающими из него нормативными актами Банка России. По оценкам экспертов, эти вклады не выходят за пределы даже ранее действовавшей нормы «государственной защиты» в 400 тысяч рублей, не говоря уже о 700 тысячах рублях – максимальном размере «защищенного» государством вклада в соответствии с принятой в октябре 2008 года новой редакцией отдельных статей Федерального закона «О страховании вкладов физических лиц в банках Российской Федерации».

Проблема здесь видится в другом: захотят ли потенциальные вкладчики вообще иметь дело с российскими банками в период, когда только ленивый не говорит о каких-то кризисных явлениях, Банк России изо дня в день сдает позиции по поддержке платежеспособности российской национальной валюты, а банки предстают перед населением с подачи средств муссовой информации и властей как потенциальные банкроты?

Ведь чтобы понять, что несет с собой банковский кризис, требуется лишь вспомнить, «освежить в памяти», недавнюю историю, скажем, 1998 или 2004 годы, и вовсе не обязательно иметь экономическое образование. Думаю, не много найдется желающих рисковать «своими кровными». В этих условиях необходимо срочно задуматься о комплексном подходе к наращиванию капитальной базы российских банков, повышению их инвестиционной привлекательности и об обязательных мерах защиты от явно не сулящей ничего хорошего экспансии их иностранных коллег.

Если перефразировать известное высказывание о счастье человека из фильма «Берегись автомобиля», то можно сказать, что банк бывает по-настоящему счастлив четыре раза:

• •    когда привлекает длинные ресурсы при минимальном риске их досрочного истребования;

• •    когда удачно размещает эти средства в кредиты и инвестиции;

• •    когда в определенные соответствующими соглашениями сроки и в установленных суммах эти средства возвращаются в банк и, наконец,

• •    когда сам банк также точно, в сроки и в определенных суммах возвращает временно размещенные у него средства клиентам – вкладчикам.

А вот сбой на любом из этих участков чреват самыми серьезными последствиями: проблемами функционирования кредитной организации, необходимостью реструктуризации долга, и, как крайний, но отнюдь не редкий случай, – банкротством кредитной организации и прекращением ее существования.

Причем для начала банкротных процедур по отношению к банкам в силу специфики их заведомо рисковой деятельности, нужна самая малость: четырнадцатидневное неисполнение обязательных платежей в бюджеты либо ситуация, когда после отзыва лицензии стоимость активов бывшего банка недостаточна для исполнения его обязательств перед кредиторами и бюджетами всех уровней.

Вообще, согласно Федеральному закону от 25 февраля 1999 года № 40-ФЗ «О несостоятельности (банкротстве) кредитных организаций» меры по предупреждению банкротства кредитной организации осу- ществляются в случаях, когда кредитная организация:

• •    неоднократно на протяжении последних шести месяцев не удовлетворяет требования кредиторов (кредитора) по денежным обязательствам (обязательству) и (или) не исполняет обязанность по уплате обязательных платежей в срок до трех дней со дня наступления даты их исполнения в связи с отсутствием или недостаточностью денежных средств на корреспондентских счетах кредитной организации;

• •    не удовлетворяет требования кредиторов (кредитора) по денежным обязательствам (обязательству) и (или) не исполняет обязанность по уплате обязательных платежей в сроки, превышающие три дня с момента наступления даты их удовлетворения и (или) даты их исполнения, в связи с отсутствием или недостаточностью денежных средств на корреспондентских счетах кредитной организации;

• •    допускает абсолютное снижение величины собственных средств (капитала) по сравнению с их (его) максимальной величиной, достигнутой за последние 12 месяцев, более чем на 20 процентов при одновременном нарушении одного из обязательных нормативов, установленных Банком России;

• •    нарушает норматив достаточности собственных средств (капитала), установленный Банком России;

• •    нарушает норматив текущей ликвидности кредитной организации, установленный Банком России, в течение последнего месяца более чем на 10 процентов;

• •    допускает уменьшение величины собственных средств (капитала) по итогам отчетного месяца ниже размера уставного капитала, определенного учредительными документами кредитной организации, зарегистрированными в порядке, установленном федеральными законами и принимаемыми в соответствии с ними нормативными актами Банка России.

В связи с этим в последние несколько лет особую актуальность приобрели проблемы кредитования физических лиц. Ведь это наиболее опасное, рисковое для банка вложение средств. И не имеет значения, идет речь об ипотеке или потребительском кредитовании. Важно одно: грамотное взаимодействие банка и заемщика – физического лица.

Достаточно отметить, что именно из-за очевидной экономической безграмотности подавляющего большинства потенциальных банковских клиентов – населения, помноженной на недостаточную квалификацию и, порой, узкокорпоративные предпочтения банковского менеджмента, банковский сектор страны в целом получает «мину замедленного действия». Ведь многого можно было бы избежать, если бы банк всегда заранее информировал своего клиента обо всех тяготах, которые ему придется испытать при обслуживании принимаемого на себя долгового обязательства. Да, относительно недавно, в 2008 году, принята законодательная норма, обязывающая кредитные организации «знакомить» потенциального клиента с так называемой полной стоимостью кредита, хотя несколько вариантов законопроектов, направленных на решение этого вопроса, рассматривались на соответствующих уровнях в течение почти десяти лет...

Очевидно, что любое ухудшение кредитного портфеля хотя бы одного банка является вполне реальным потенциальным фактором кризиса системы. А ведь кризис банковской системы – это проблема не только банков. Она выходит на макроэкономический уровень, имеет глубокие социальноэкономические последствия.

Негативные последствия кризиса в банковской сфере и макроэкономические последствия, к сожалению, известны на практике уже очень давно. Ведь как говорит старая американская пословица, если вы задолжали банку 100 долларов, то это ваши проблемы, а вот если ваш долг – 100 миллионов долларов, то это уже проблемы банка!

По состоянию на сентябрь 2008 года уровень просроченной задолженности по кре- дитам уже приближался к отметке 15 процентов (и это без учета долгов населения Сберегательному банку Российской Федерации). Очевидно, что в ближайшие три года рынок потребительского кредитования сильно «перегреется», а уровень невозврата существенно возрастет. Экономический же и прежде всего банковский коллапс возможен при условии замедления темпов роста экономики. Так что у нас пока есть все шансы…

Бесспорно, возможность получения доступного кредита позволяет решить ряд неотложных социальных проблем, расширить платежеспособный спрос со стороны населения, то есть развивать потребительский рынок. Кредит позволяет населению уже сейчас, не ожидая необходимых накоплений, повысить жизненные стандарты, а предприятиям (прежде всего в сфере торговли) активизировать реализацию продукции, что в конечном итоге дает импульс социально-экономическому развитию.

Следует отметить, что на региональном уровне такой импульс особенно ощутим. Кризисный слом такой модели потребления (то есть удовлетворения жизненных потребностей), которая только начинает развиваться и стабилизироваться, чреват серьезными социальными проблемами.

Статистика демонстрирует, что на региональном уровне проблема «плохих», проблемных кредитов пока не так остра, как в центральной части России. Отчасти такая ситуация сложилась вследствие более низких объемов предоставленных населению кредитов, а точнее, явно недостаточной капитализации региональных банков и, как следствие, их неспособности оказывать масштабные услуги населению. Однако относительно «спокойные» цифры вовсе не означают, что проблема с потребительским кредитованием в регионах отсутствует. По мере развития потребительского кредитования на уровне регионов она неизбежно возникнет.

Проблемы «плохих» кредитов для региональных банков проявляются сравнительно острее (именно поэтому для блокировки реализации «пессимистического» сценария необходимо приложить превентивные и, главное, адекватные усилия). Основным вопросом, по сути, остается один – просроченный платеж. Это потенциальный путь к краху и разорению. И нельзя его рассматривать как-либо иначе. Попытки некоторых банков искусственно «ретушировать» долги под видом пролонгаций и т. д., как правило, приводят к крайне печальным последствиям.

Таким образом, базируясь на результатах анализа и практики применения действующих норм банковского законодательства, можно заключить, что от банка требуется реальная эффективность использования банковских ресурсов. Только понимать этот термин следует всесторонне, комплексно. Необходимо помнить врачебную мудрость: «Болезнь легче предотвратить, чем излечить». В нашем случае разумная приселек-ция риска и соотношение понятий «риск» и «доходность» при кредитовании физических лиц в значительной мере могут повлиять на конечной результат проводимой банками кредитной операции. И никто не должен указывать ему, как именно он должен проводить операции потребительского кредитования. Банк ведет бизнес, рискует, но всегда понимает: саперу достаточно оступиться лишь раз.

Еще одна немаловажная проблема наших дней. Сегодня ситуация с лавинообразным нарастанием объемов потребительских кредитов столь же активно переходит в ситуацию накапливания проблемных долгов. Не спорю, для банков это «не есть good», и единственно законный способ решения проблемы – суд и взыскание через судебных приставов. Вот только морально-этические каноны такой деятельности в нашей стране пока что отсутствуют.

Как следствие этого – весьма своеобразное понимание вопросов о власти приставов и правах должников. А ведь последние – прежде всего граждане России. Накоплена крайне печальная статистика по невозвратам, их причинам и последующим действиям должников. К сожалению, физические лица легко впадают в отчаяние и принимают крайние меры, не способствующие, однако, «вызволению из долгового рабства». В результате семьи остаются без крова, подчас без кормильца, а банки – все равно без денег, выданных в кредит…

Уверен, банки не должны банкротить частных заемщиков прежде, чем предпримут все возможные, и даже невозможные на первый взгляд меры к взысканию. Необходимо подключать к этому процессу и страховые компании, и экономические механизмы реструктуризации, и работу с работодателями, и многое другое.

А вот в отношении банков, не проработавших с заемщиком все необходимые вопросы до подписания кредитного договора, судов и приставов, проявляющих явное неуважение к личности должника, что повлекло печальные и тяжкие последствия для последнего и его родственников, следует проводить самое жесткое служебное расследование в рамках уголовного процесса.

Причем не стоит, на наш взгляд, стесняться в предъявлении обвинений самого широкого спектра уголовного права. Ду- мается, такие меры помогут наиболее доходчивым способом убедить кредиторов в необходимости взвешенной кредитной политики и глубокой проработке каждой отдельной кредитной операции. Главное, чтобы всегда, при любых обстоятельствах соблюдался баланс интересов кредиторов и должников.

Хотя никто не говорит, что экономическая безграмотность потенциальных заемщиков есть норма: с этим также необходимо бороться самыми решительными методами, на уровне федеральных государственных программ образования, начиная от школьного уровня.

Однако приходится констатировать, что как бы ни хотелось развивать рынок потребительского кредитования, на поверку выходит, что до реализации лозунга «От каждого по способностям, каждому по потребностям» мы, видимо, доживем еще не скоро!

УВАЖАЕМЫЕ ЧИТАТЕЛИ!

Из печати вышла книга Ушакова Евгения Петровича «ОЦЕНКА СТОИМОСТИ ПРАВ И ЭФФЕКТИВНОСТИ ВОДОПОЛЬЗОВАНИЯ В РОССИИ» (М.: ЦЭМИ РАН, 2008. 101 с.)

Это первое в России методическое и практическое руководство по оценке стоимости прав и эффективности водопользования, охватывающее вопросы формирования договорной (концессия, аренда) системы водопользования, водного рынка как института рентных отношений водопользования, определения стоимости водной ренты и оценки эффективности водохозяйственной и водоохранной деятельности.

Руководство содержит примеры практического расчета стоимости прав по различным видам водопользования (промышленное и коммунально-бытовое водоснабжение, гидроэнергетика, орошаемое земледелие, судоходство) и оценки общественной и коммерческой эффективности инвестирования водохозяйственной и водоохранной деятельности крупного промышленного объекта.

Книга может быть интересна работникам государственных и муниципальных водохозяйственных и водоохранных органов исполнительной и законодательной власти, профессиональным оценщикам, предпринимателям (ин весторам-водопользователям), аспирантам и студентам, обучающимся по финансово-экономичес

ким и водохозяйственным специальностям.

По вопросам приобретения книги обращаться в редакцию нашего журнала по тел./факс: