Критерии оценки несостоятельности (банкротства) организации

В наше время предпосылки банкротства многообразны - это результат взаимодействия многочисленных факторов как внешнего, так и внутреннего характера.

В соответствии с действием Федерального закона «О несостоятельности (банкротстве)»(от 26.10.2002 №127-ФЗ)организация признается неплатежеспособной, если она не может в полном объеме удовлетворить требованиям кредиторов по денежным обязательствам и (или)оплачивать обязательные платежи. К обязательным платежам относятся различные налоги, сборы и иные обязательства, взносы в бюджет соответствующего уровня и во внебюджетные фонды в порядке и на условиях, которые определяются законодательством РФ.

Также определены виды обязательств перед кредиторами: долг за проданные товары, выполненные работы, осуществленные услуги; суммы займа с процентами, подлежащими уплате должником .

Существуют различные факторы, предопределяющие банкротство, такие как :

• •    внешние : экономические: кризис экономики страны, общий спад производства, инфляция, увеличение цен на ресурсы, и т. п., политические: политическая нестабильность общества, внешнеэкономическая политика государства и пр, демографические: численность населения, уровень народонаселения, спрос населения на те или иные виды товаров или услуг;

• •    внутренние: нехватка собственного оборотного капитала вследствие неэффективной производственно-коммерческой деятельности, невысокий уровень техники, технологии и организации производства, ухудшение эффективности использования всех ресурсов предприятия, его производственной мощности и, как следствие, высокий уровень себестоимости, усиление международной конкуренции из за развития НТП, не своевременные выплаты

клиентов предприятия, из за которых предприятие «залезает» в долги. Так зарождается цепное банкротство, отсутствие сбыта из-за низкого уровня маркетинговой деятельности по изучению рынков сбыта продукции и т. п., и привлечение заемных средств в оборот предприятия на невыгодных условиях, что ведет к росту финансовых расходов, снижению рентабельности хозяйственной деятельности и т.п.

В законе «О несостоятельности (банкротстве)» (от 26.10.2002 №127-ФЗ) дано определение банкротства.

Несостоятельность (банкротство)– признанная арбитражным судом или объявленная должником неспособность должника в полном объеме удовлетворить требования кредиторов по денежным обязательствам и (или) исполнить обязанность по уплате обязательных платежей (далее – банкротство).[1]

Банкротами могут признаваться как физические, так и юридические лица, а дела о банкротстве рассматриваются арбитражным судом.

Основными критериями банкротства являются :

• •    неплатежеспособность – отсутствие возможности у должника выплатить задолженность кредиторам;

• •    неоплатность – факт превышения пассива над активом организации.

Активам предприятия являются оборотные средства, долгосрочные вложения, имущество и т. д. Под пассивами понимаются долги по кредитам и привлеченные средства. Неплатежеспособность должника может проявляться в прекращении осуществления платежей как партнерам-контрагентам, так и своим сотрудникам организации. Факт неплатежеспособности может только предполагать превышение активов предприятия над пассивами.

Признаки банкротства определяются с учетом размеров следующих денежных обязательств:

• •     величина задолженности за выполненные работы;

• •     суммы займов с учетом процентов;

• •     размер задолженности;

• •     сумма задолженности, возникшей из-за нанесения вреда

имуществу кредитора и т. д.

При определении критериев несостоятельности следующие показатели не берутся:

• •     неустойки (пени, штрафы), проценты за задержку

платежей;

• •     подлежащие возмещению убытки при неисполнении

обязательств;

• •    финансовые санкции за невыполнение или ненадлежащее выполнение обязательств.

Для оценка неудовлетворительной структуры баланса используются некоторые показатели такие как:

• -    коэффициент текущей ликвидности ;

• -    коэффициент обеспеченности собственными средствами ;

• -    коэффициент утраты (восстановления) платежеспособности

Значения рассчитанных показателей сравниваются с рекомендованными нормативными значениями. По результатам сравнения делаются выводы о наличии (отсутствии) угрозы банкротства предприятия.

Исследования зарубежных ученых в области предсказания банкротства предприятий позволяют сделать вывод о том, что из множества финансовых показателей можно выбрать лишь несколько полезных и более точно предсказывающих банкротство.

Одной из первых попыток использовать аналитические коэффициенты для прогнозирования банкротства считается работа У. Бивера.

Наибольшую известность в области прогнозирования угрозы банкротства получил известный западный экономист Э. Альтмана. Он разработал на базе аппарата множественного дискриминантного анализа методику расчета индекса кредитоспособности, который позволяет в первом приближении разделить хозяйствующие субъекты на потенциальных банкротов и не банкротов.

В зависимости от значения коэффициента вероятности банкротства осуществляется оценка вероятности несостоятельности предприятий по определенной шкале, в которой значение коэффициента вероятности банкротства составляет от 2,7 и ниже высокую степень банкротства ,а от 2,71 и выше допустимую и низкую степень вероятности несостоятельности организации.

Все это обусловливает необходимость в процессе установления возможности банкротства , решений использовать методы и оценки критериев , позволяющих предотвратить или предвосхитить возможные проблемы особенно в данных условиях нашего экономического кризиса.