Ликвидность, как основа финансовой стабильности кредитной организации

В настоящее время одной из наиболее важных тем, встречающихся при обсуждении отдельных аспектов функционирования кредитных организаций или кредитной системы, является ликвидность. Это одна из самых важных сторон деятельности банка, которая доказывает его надежность и стабильность.

На практике ликвидности банка практически не отличается от общего понимания сущности ликвидности. Ликвидность Банка - способность кредитного учреждения выполнять финансовые обязательства в полном объеме [1]. Таким образом, ликвидность банка также подразумевает быстроту трансформации активов банка в деньги. Если у банка нет высоколиквидного актива на его балансе, то для выполнения своих обязательств он может обраться за помощью к вкладчикам и тем самым привлечь деньги. Однако на практике это делается не очень быстро.

Анализируя концепцию ликвидности банка с разных сторон, можно выделить несколько важных и взаимозависимых вопросов, раскрытие которых мы рассмотрим в этой статье. Первым важным вопросом является то, что является пониманием этого термина в условиях современной экономики.

Одним из наиболее распространенных толкований концепции «ликвидности банка» может быть определена как организация, способная своевременно выполнять свои обязательства с минимальными потерями, удовлетворяя потребности своих клиентов определенной продукции или услугах. В иностранной литературе ликвидность рассматривается как способность банков на денежном рынке или центральный банк привлекать наличные деньги по разумной цене.

В первом случае основной упор делается на своевременное выполнение обязательств банком и в то же время предоставление ликвидных средств клиентам. Во втором - ликвидность раскрывается косвенно, и связывается с финансовой стабильностью банка и эффективностью функционирующей системы управления.

Собственность, которую в настоящее время имеет банк, и на которую может рассчитывать в данный момент называют банковскими активами. Их обычно относят к внутренним источникам финансирования, а обязательства - к внешним. При этом внутренние источники - ликвидные активы - должны соответствовать определенным критериям: скорость обращения наличными, способность конвертироваться на рынок, сохранять ценность при конвертации в наличные.

На ликвидность банка влияют внешние и внутренние факторы, определяющие спрос и предложение на рынке. Постоянная изменчивость денежных потоков, создаваемых активными и пассивными операциями банка, требует постоянного мониторинга факторов, влияющих на внутренние и внешние источники ликвидности. Внутренние факторы включают качество управления в коммерческом банке, которое проявляется в разумной кредитной деятельности, могут быть связаны с нерыночными мотивами для формирования активов и определяются качеством активов и ресурсной базы банка. Эти компоненты внутренних факторов могут оказать положительное и отрицательное влияние на ликвидность банка [1].

Второй вопрос: рассмотрение, что же такое стабильность банка и как она связана с ликвидностью.

Понятие финансовой стабильности характерно для финансовой системы страны или региона, а в 1990-х годах определялась как отсутствие финансового кризиса. По отношению к организации, чаще всего, определяется как свидетельство платежеспособности предприятия. Стабильность же ресурсов банка напрямую определяет его способность размещать свои средства в прибыльных активах и, таким образом, извлекать из них выгоду, получая прибыль.

Банки, являясь частью всей национальной банковской системы, должны постоянно следить за статусом и стабильностью, определять потенциальные риски и применять своевременные корректирующие меры, чтобы избежать негативных последствий. Для оценки ликвидности применяются различные методы, которые постоянно развиваются с учетом российской практики и зарубежного опыта. В России оценка банковской ликвидности коммерческих банков периодически проводится Центральным банком, то есть надзорным органом, который регулирует набор показателей, порядок их расчета и устанавливает стандарты для каждого из них [2]. В то же время методология расчета показателей (оценка коэффициентов ликвидности) требует раскрытия банком более подробной информации, обычно не полученной из финансовой отчетности. С другой стороны, учитывая отсутствие информационной базы, как правило, для внешних контрагентов (других банков, крупных корпораций, других кредиторов), был сформирован внутрибанковский подход к оценке ликвидности, который дополняет регулируемые нормы соблюдения ликвидности надзорный орган и другие показатели, которые могут быть рассчитаны на основе финансовой отчетности.

Факторы, которые оказывают наибольшее влияние на ликвидность организации, можно разделить на две группы: увеличение и снижение ликвидности банковского сектора. Те, в свою очередь, делятся на регулируемые и нерегулируемые банком.

Таблица 1 - Факторы, влияющие на банковскую ликвидность [3]

Банковская ликвидность с точки зрения коммерческих банков базируется на поддержании необходимой взаимосвязи между тремя компонентами: собственным капиталом банка и привлеченными средствами, с одной стороны, и средствами, размещенными на другом. Реализация этой цели предполагает анализ, контроль и управление активами и обязательствами банка. Диверсификация активов, т.е. размещение их в разных направлениях, оказывает положительное влияние на уровень ликвидности, поскольку общий риск активов уменьшается.

Наиболее ликвидными банковскими активами являются денежные средства, казначейские векселя и краткосрочные кредитные обязательства финансовых стабильных клиентов. Последние два типа активов являются высококонвертируемыми.

Достижение соответствующего уровня ликвидности является одной из важнейших задач управления любым банком. Банк считается ликвидным, если он имеет доступ к разумной цене и средствам, которые могут быть сняты по мере необходимости. Это означает, что у банка есть либо необходимые ликвидные средства, либо его можно быстро приобрести за счет продажи займов или активов.

Низкая ликвидность часто является первым признаком того, что у банка серьезные финансовые трудности. В этом случае они обычно начинают терять вклады, которые сокращают денежные средства и заставляют их избавляться от наиболее ликвидных ценных бумаг.

Международный опыт показывает, что управление ликвидностью является одной из важных задач руководства банка, но, к сожалению, в России многие банки не уделяли достаточного внимания проблеме поддержания ликвидности, а просчеты в этой области могут привести к значительным негативным последствиям для отдельного банка в целом.

Известный факт: кризисы 1995 и 1998 годов имели своими последствиями несколько сотен разорившихся российских коммерческих банков. Конечно, причиной стал не только мировой финансовый кризис, но и неадекватная оценка и просчеты в области оценки ликвидности в сложившихся условиях. Единственным положительным событием в кризисе было, пожалуй, приобретение неоценимого опыта для российских банков, что еще раз доказало необходимость анализа и управления ликвидностью и важность защиты ликвидности [4].

Таким образом, ликвидность является динамическим индикатором. Это показатель, отражающий способность банка выполнять как текущие, так и будущие обязательства, включая краткосрочную, среднесрочную и долгосрочную ликвидность. Тем не менее, для более четкого понимания проблемы концепцию выплаты долга нужно отличать от концепции банковской ликвидности.

Объективная оценка уровня ликвидности и эффективного управления являются одними из важнейших аспектов деятельности банка. Для своевременной оплаты, погашения средств с депозитных счетов, выполнения других обязательств банк должен уделять пристальное внимание поддержанию ликвидности. Эта проблема является одной из лидирующих позиций в банковском управлении.

Исходя из вышесказанного, можно сделать вывод, что ликвидность банка является качественной характеристикой банка обусловленная множеством факторов, которые находятся в постоянном изменении и взаимосвязи. Поддержание оптимального уровня ликвидности - сложная задача, реализация которой почти не всегда может быть достигнута, поскольку существует относительная корреляция между уровнем ликвидности банка и его самой важной характеристикой - уровнем рентабельности.