Методика оценки кредитного риска коммерческого банка

Современная банковская система - это основа финансового развития любого государства. Повышение эффективности функционирования рыночной экономики, создание необходимой инфраструктуры невозможно без кредитных отношений, которые обеспечивает банковский сектор. Но в то же время, банковский сектор является наиболее уязвимым сектором экономики, так как подвержен множеству рисков. Очевидно, что такая политика банка, при которой кредиты выдаются неплатежеспособным заемщикам без обеспечения, либо имеющим сомнительное финансовое состояние, в конечном итоге приводит к возникновению риска дефолта. Последний, в свою очередь, создает ситуацию, опасную не только для интересов вкладчиков и акционеров, но и для самого финансово-кредитного учреждения.1 Поэтому руководству кредитной организации следует уделять особое внимание управлению кредитным риском, так как правильно разработанная политика в области минимизации кредитного риска будет способствовать достижению высоких конечных результатов в финансовой деятельности банков.

Текущая ситуация на рынке кредитных услуг заставляет банки все строже относится к оценке кредитного риска, искать новые подходы и методы регулирования.2 Главная задача кредитора - точно и оперативно оценить кредитный риск, так как от этого во многом зависит доходность коммерческого банка. Для этого банки пользуются либо общепризнанными методиками оценки кредитного риска, либо создают свою.

Но любая методика, как правило, предполагает оценку кредитного риска через анализ финансово-хозяйственного состояния предприятия. Наиболее популярные в российской банковской практике группы финансовых показателей, призванные наиболее полно отражать финансовохозяйственное состояние заемщика, а также рекомендуемые значения каждого из показателей, указаны в таблице 1.3

Таблица 1 - Соответствие результатов рекомендуемому значению

Группа коэффициентов	Название коэффициентов	Реком-е Значение
1	2	3
Коэффициенты ликвидности	К1 - коэффициент покрытия (текущей ликвидности)	от 2 до 3
	К2 — коэффициент промежуточной ликвидности	>Н
	КЗ - коэффициент абсолютной ликвидности	0,2 - 0,3
Коэффициенты финансовой устойчивости и платежеспособности	К4 - коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами	>^0,1
	К5 - коэффициент автономии (финансовой независимости)	>^0,5
	Кб - коэффициент финансирования	>^0,1
	К? — коэффициент мобильности средств	5^0,5
Коэффициенты деловой активности (оборачиваемости)	К8 — коэффициент общей оборачиваемости средств
	К9 — коэффициент оборачиваемости мобильных активов
	К10 - коэффициент оборачиваемости немобпльных активов
	КН — коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности
Коэффициенты прибыльности (рентабельности)	К12 — коэффициент рентабельности продаж
	К13 - коэффициент рентабельности активов
	К14 - коэффициент рентабельности собственного капитала

Для коэффициентов деловой активности и рентабельности не существует общеустановленных рекомендаций, поскольку предложенные значения для этих коэффициентов значительно рознятся в различных отраслях производства.

Главный недостаток методики в том, что данные рассчитываемые коэффициенты отражают положение дел в прошлом, да и то лишь в отношении некоторых сторон деятельности предприятий - в основном в части движения оборотных средств.4 Реализуя данную модель, кредитная организация не может охарактеризовать предприятие как надежное, в полной мере оценить кредитный риск заемщика и предусмотреть дальнейшее развитие событий. К сожалению, до сих пор не разработан уникальный, эффективный, и в то же время наименее трудоемкий механизм решения проблемы просроченной задолженности, который смог бы оценить все аспекты заемщика.

Сложность эффективной оценки кредитного риска заключается в верном расчете всех факторов, от которых зависит кредитоспособность клиента.⁵ Поэтому, в целях минимизации доли просроченной задолженности в кредитном портфеле, банкам необходимо усовершенствовать методику оценки кредитного риска, которая помимо анализа финансовых коэффициентов должна дополнительно включать в себя следующие 6 компоненты:

• •     балльная система оценки финансовых показателей;

• •     анализ стабильности денежных потоков;

• •     оценка ликвидности и достаточности обеспечения.

В отличие от традиционного метода финансовых коэффициентов, который предполагает рассмотрение каждого показателя в отдельности, балльная система подразумевает расчет суммы баллов, вследствие присвоения категории по каждому из этих показателей. Данный метод позволяет определить класс кредитоспособности, что делает этот способ менее трудоемким и наиболее информативным.

Для оценки финансового состояния заемщика по данной методике используются следующие оценочные показатели:

■

■

■

коэффициент абсолютной ликвидности (К1);

коэффициент промежуточной ликвидности (К2);

коэффициент текущей ликвидности (К3);

■

■

■

коэффициент наличия собственных средств (К4);

рентабельность продаж (К5);

рентабельность деятельности предприятия (К6).

Оценка результатов расчетов шести коэффициентов заключается в присвоении заемщику категории по каждому из этих показателей на основе сравнения полученных значений с установленными (таблица 2).

Таблица 2 - Дифференциация показателей по категориям

Коэффициенты	1 категория	2 категория	3 категория
1	2	3	4
К1	0,1 и выше	0,05-0,1	менее 0,05
К2	0,8 и выше	0,5-0,8	менее 0,5
КЗ	1,5 и выше	1,0- 1,5	менее 1,0
К4
кроме торговли	0,4 и выше	0,25 - 0,4	менее 0,25
для торговли	0,25 и выше	0,15-0,25	менее 0,15
К5	0,10 и выше	Менее 0,10	нерентаб. WW>AzVWWWWW
Кб	0,06 и выше	Менее 0.06	нерентаб. wwtA/vwwwww

Далее определяется сумма баллов по этим показателям в соответствии с их весами. Формула расчета суммы баллов S имеет вид:

S = 0,05 х СК1 + 0,10 х СК2 + 0,40 х СКЗ х 0,20 х СК4 +

0,15 х СК5 + 0,10 х СК6,

где СКп - установленная категория каждого коэффициента.

Значение S наряду с другими факторами используется для определения рейтинга заемщика. Оценка результатов расчетов этих показателей основана, главным образом, на сравнении их значений в динамике.

Заключительным этапом оценки кредитоспособности является определение рейтинга заемщика или его класса. Сумма баллов S влияет на рейтинг заемщика следующим образом:

• •     1 класс кредитоспособности: S = 1,25 и менее. Обязательным

условием отнесения заемщика к данному классу является значение коэффициента К5 на уровне, установленном для 1-го класса кредитоспособности;

• •     2 класс кредитоспособности: значение S находится в диапазоне

от 1,25 до 2,35 (включительно). Обязательным условием отнесения заемщика к данному классу является значение коэффициента К5 на уровне, установленном не ниже, чем для 2-го класса кредитоспособности;

• •     3 класс кредитоспособности: значение S больше 2,35. При

отрицательном влиянии других показателей рейтинг может быть снижен на один класс.

Также не менее важным компонентом эффективной методики оценки кредитоспособности является анализ стабильности денежных потоков.

Анализ денежного потока клиента - это оценка кредитного риска на основе оборотных отчетных показателей. Он построен на сопоставлении притока и оттока средств за определенный период. Устойчивое превышение притока над оттоком средств в истекшие периоды позволяет определить кредитоспособного клиента. При резких колебаниях такого превышения или в случае обратного соотношения - превышения оттока над притоком средств - возникают сомнения в возможности клиента своевременно и полностью рассчитаться по кредиту. Таким образом, анализ денежного потока существенно дополняет заключение о кредитоспособности клиента на основе финансовых коэффициентов.

На основании данных о выручке и кредиторской задолженности за три 7 года производятся следующие расчеты:

• ⁷ Петрук О.М. Банковское дело: Учебное пособие

• 1.    Денежный поток рассчитывается как разница между выручкой и кредиторской задолженностью.

• 2.    Рассчитываем усредненный коэффициент изменения денежного потока за три года:

• 3.    Для расчета прогнозируемого денежного потока умножаем денежный поток за последний отчетный год на полученный усредненный коэффициент:

Д2 , ДЗ

К = ^,                (2)

где Дn – денежный поток определенного периода.

ПД = ДЗ х К                     (3)

Исходя из прогнозируемого денежного потока предприятия, рассчитывается величина кредита, который может быть выдан предприятию. Очевидно, что величина выдаваемого краткосрочного кредита не должна превышать величину прогнозируемого денежного потока.

Таким образом, данный метод указывает на степень стабильности финансовых потоков и может спрогнозировать денежный поток на будущий период, тем самым дополнив заключение о кредитоспособности клиента на основе финансовых коэффициентов. Метод трудоемкий, но вполне эффективный.

Далее в целях усовершенствования методики оценки кредитного риска следует произвести анализ ликвидности обеспечения и достаточности, который проводится в процессе формирования залога. Залог оценивается по двум критериям8:

приемлемость (ликвидность и надежность)

• •     достаточность (превышение тела кредита на величину процентов

и прочих затрат по обслуживанию долга).

Метод оценки залога проводится рыночным, затратным и доходным способами. Для того, чтобы заложенное имущество выполняло роль достаточного обеспечения, банк должен периодически переоценивать

стоимость имущества в реальном времени в рыночной цене.

Итак, комбинация представленных способов оценки кредитоспособности позволит с разных сторон рассмотреть результаты деятельности предприятия-заемщика, наиболее точно определить степень риска и предугадать возможные потери.

При проведении оценки заемщика предлагается принять во внимание следующие рекомендации:

• 1.    Усовершенствовать анализ финансового состояния заемщика за счет ввода ужесточающего показателя, которыми пользуются банки для эффективного снижения кредитного риска вследствие выбора потенциальных кредитоспособных заемщиков. Показатели рентабельности и ликвидности не являются определяющими для оценки кредитного риска, так как имеют обратную сторону – наличие больших денежных средств указывают на застой и неиспользование активов.

• 2.    Оценивать финансовое состояние не только через показатели оборачиваемости, платежеспособности и т.д., а еще и через денежные потоки, так как на основании стабильных финансовых потоков и большого количества контрагентов можно сделать вывод об успешности бизнеса.

• 3.    Ужесточить требование к заемщикам. Вследствие нестабильной экономической ситуации в российской экономике, в разы увеличилось количество заемщиков, у которых возникли проблемы с выполнением своих обязательств. В связи с этим банку стоит тщательнее оценивать предпринимательский опыт заемщика и его способность выполнять свои обязательства в условиях кризиса. Следует повысить требования к наличию и диверсификации клиентской базы заемщика, также активнее заняться прогнозом устойчивости работы в данной отрасли¹⁰.

• 4.    Усилить обеспечение возвратности кредита. В качестве залога могут выступать товары, материальные ценности, ценные бумаги, запасы и прочее имущество, которое сможет покрыть сумму предоставленной ссуды. Также, в процессе кредитования клиента, стоит периодически производить переоценку залога, в зависимости от корректировок в законодательстве, изменения цен на рынке и других перемен.

• 5.    Особое место в формировании грамотной и эффективной системы управления кредитными рисками должно отводиться страхованию залога принадлежащему заемщику имущества, страхованию жизни и здоровья клиента, а также страхованию коммерческих кредитов.

• 6.    При риске возникновения сложной ситуации у заемщика -предоставить возможность реструктурировать долг или пролонгировать кредит с дальнейшим увеличением процентов по основному долгу.

• 7.    Акцентировать свое мнение на постоянных клиентах, которые вовремя и в полном объеме обслуживали свой долг.

Эффективность управления кредитным риском, прежде всего, зависит от грамотно сформированной кредитной политики банка, основной целью которой является точное определение степени кредитного риска и доходности активных операций.

Предложенные мероприятия позволят российским банкам сформировать эффективную методику по оценке кредитного риска корпоративных клиентов.