Оценка кредитоспособности заемщика

В настоящее время оценка кредитоспособности заемщика имеет значимую актуальность, т.к. в современных условиях экономической неопределенности и нестабильности в России, постоянно изменяющихся факторов внутренней и внешней среды, организации должны иметь гибкую структуру финансовых ресурсов и при необходимости возможность привлекать заемные средства, т.е. быть кредитоспособными.

Кредитоспособным является компания, имеющая предпосылки для получения кредита и которая способна вовремя возвратить взятую ссуду с уплатой причитающихся процентов за счет прибыли. Оценка кредитоспособности заемщика очень важна и необходима на всех стадиях процесса кредитных отношений между заемщиком и кредитором и сопровождается детальным исследованием качественных и количественных характеристик заемщика со стороны их влияния на класс кредитоспособности, качество обеспечения по кредиту [2].

В современной российской экономической литературе по трактовке понятия «кредитоспособность» нет единого мнения. Различия в определениях обобщены и представлены в таблице 1.

Таблица 1 – Сравнительная характеристика определений понятий

«кредитоспособность»

Основной целью оценки кредитоспособности предприятия является определение уровня риска банкротства заемщика. Уровень кредитоспособности предприятия определяет размер процентной ставки по заемному капиталу, чем будет выше кредитоспособность, тем будет более низкий процент, под который банки выдают займы. Данную процедуру делают коммерческие банки [1, с. 35].

Исходя из этого, можно сделать вывод, что кредитоспособность предприятия – это способность организации вовремя и в полном объеме погашать свои краткосрочные обязательства.

Так, автор Климова Н.В. считает, что кредитоспособность – это финансово-хозяйственное состояние компании, дающее уверенность в эффективном использовании заемных средств, способность заемщика вернуть кредит в соответствии с условиями договора [5, с. 24].

На стадии расчета основных показателей Климова Н.В. предполагает оценку финансовых показателей и расчет, и определение классности заемщика. По мнению автора, к этим показателям относятся показатели финансовой устойчивости, ликвидности, и деловой активности, при этом возможно использование разных методик анализа [5, с. 25].

По мнению Ефимовой Е.В., анализ денежного потока является одним из ключевых инструментов оценки кредитоспособности заемщика. Автор считает, что на этапе выдачи кредита необходимо не только правильно оценивать все поступления и расходы потенциального заемщика, но и проанализировать и спрогнозировать их соотношение на период предоставления кредита [3, с. 105].

При оценке кредитоспособности малых предприятий необходимо учитывать следующее:

• 1.    В расчет коэффициента покрытия в величину ликвидных средств необходимо включить стоимость основных средств, которые находятся в собственности малых предприятий.

• 2.    В собственные средства малого предприятия должны включатся остатки фондов.

• 3.    При расчете коэффициента ликвидности необходимо включить размер кредита.

Таким образом, можно отметить, что в настоящее время нет единого подхода к оценке  кредитоспособности  предприятия. Однако все исследователи в основе оценки кредитоспособности видят углубленный анализ финансовой деятельности предприятия [8, c. 21].

Оценка кредитоспособности организации проводится в несколько этапов: Сбор информации о финансовом состоянии предприятия, деловой репутации организации; дееспособности заемщика; Расчет основных показателей финансового состояния; Оценка кредитной истории и обеспечения кредита; Кредитное заключение банка.

Для составления общей схемы оценки и анализа кредитоспособности предприятия проводятся следующие виды финансовых анализов: анализ ликвидности баланса и показателей ликвидности предприятия; анализ показателей эффективности деятельности предприятия; анализ показателей оборачиваемости; анализ показателей финансовой устойчивости [4, с. 107].

Каждый из данных анализов показывает различные финансовохозяйственные аспекты функционирования предприятия, однако, только комплексный анализ позволяет оценить кредитоспособность предприятия.

Также важно отметить, что источниками информации при оценке кредитоспособности заемщиков в большей степени являются годовые бухгалтерские, финансовые отчеты компаний. При этом, чем крупнее компания, тем больше документов подтверждающих ее рейтинг и показатели требует предоставить банк.

Таким образом, можно сделать выводы, что ключевым компонентом любой системы оценки остается количественный анализ финансового состояния заемщика на основе исследования обобщенной бухгалтерской отчетности за предыдущие периоды.