Prevare i manipulacije u finansijskim izveštajima i mogućnosti za njihovu relativizaciju

Pregledni rad

Priml7eno: 13.01.2022; Prihvaćeno: 11.05.2022

Rezime : Finansi7ski izvešta7i predstavl7a7u na7efikasni7i način da se zainteresovanim licima periodično prezentu7u informaci7e o pos-lovan7u preduzeća. Na7veću odgovornost za kvalitet finansi7skih izvešta7a snosi uprava preduzeća i lica zadužena za n7ihovo sastavl7an7e. Predstavl7an7e poslovnih rezultata bol7im nego što 7esu, takozvana šminka vlasnika i menadžera, dovelo 7e do bro7nih prevara i manipulaci7a u poslovan7u preduzeća, ko7e su našle svo7 izraz u lažnim finansi7skim izvešta7ima. +eliki bro7 primera prevara i manipulaci7a u finansi7skim izvešta7ima ukazu7e na važnost n7ihovog prepoznavan7a i razlikovan7a od tehničkih i nenamernih grešaka. U ovom radu nasto7imo da prikažemo motive i cil7eve prevara i manipulaci7a u finansi7skim izvešta7ima, odgovornost za nastanak i nedostatke ko7i su doveli do pronevera i zloupotreba i identifiku7emo mogućnosti za n7ihovo sprečavan7e i relativizaci7u.

Kl7učne reči: Finansi7ski izvešta7i, prevare, manipulaci7e, odgovornost menadžmenta, lažni finansi7ski izvešta7i.

• 1.    U+OD

• 2.    Motivi i cil7evi prevara i manipulacia u finansi7skim izvešta7ima

Finansi7sko izveštavan7e 7e proces ko7im se prezentu7u informaci7e o preduzeću svim zainteresovanim korisnicima. Korisnici finansi7skih izvešta7a, kako eksterni, tako i in-terni, očeku7u da finansi7ski izveš-ta7i obezbede kvalitetne i pouzdane informaci7e o ekonomskom položa7u i performansama poslovan7a predu-zeća u cil7u racionalni7eg i efikasni-

7eg odlučivan7a. Nedostatak trans-paretnosti o poslovan7u sman7u7e efikasnost rukovođen7a, stvara pretpostavke za korupci7u i izvr-šen7e različitih vrsta prevara, pro-nevera i lažnog finansi7skog izveštavan7a. To za posledicu ima gubitak poveren7a korisnika u sis-tem finansi7skog izveštavan7a i pouzdanost informaci7a ko7e su u n7ima prezentovane.

Prilikom sastavl7an7a finansi7skih izvešta7a treba da se poštu7u i primen7u7u određena pravila ko7e propisu7e računovodstvena profe-si7a, zakonska i interna regulativa, na 7edno7 strani, dok na drugo7 strani treba pristupiti razvo7u svesti o profesionalno7 i građansko7 odgovornosti pri prezentovan7u in-formaci7a ko7e su vrlo znača7ne raznim korisnicima. Priprema i sastavl7an7e finansi7skih izvešta7a poverava se profesionalnim računo-vođama a odgovornost za kvalitet finansi7skih izvešta7a snosi me-nadžment preduzeća, ko7i u dono-šen7u odluka ima pravo izbora i ličnog rasuđivan7a.

S obzirom na to da posto7e različiti cil7evi ko7e akcionari, menadžeri, zaposleni i drugi žele da zadovol7e u praksi se često dešava da mena-džeri u saradn7i sa računovođama pokušava7u da obliku7u finansi7ske izvešta7e u skladu sa svo7im cil7e-vima. Tzv. kozmetičko, odnosno kreativno, računovodstvo sa svo7im tehnikama ili metodama pomaže menadžerima i računovođama u sastavl7an7u finansi7skih izvešta7a ko7i su samo na prvi pogled sači-n7eni u skladu sa zakonskom i profesionalnom regulativom. U velikom bro7u sluča7eva rezultat 7e imovinsko-finansi7ska i prinosna pozici7a preduzeća ko7a u man7o7 ili većo7 meri odstupa od istinite i fer pozici7e.

Savremeni uslovi poslovan7a na-metnuli su potrebu standardizo-van7a i harmonizaci7e postupaka ko7i se primen7u7u u pripremi i sas-tavl7an7u finansi7skih izvešta7a. Na ova7 način finansi7ski izvešta7i pos-ta7u razuml7ivi svim entitetima u različitim državama, pogotovo u situaci7ama kada su poslovni sub-7ekti ukl7učeni u međunarodna pos-lovna spa7an7a ili druge različite oblike za7edničkih ulagan7a i stra-tegi7skih nastupa.

+elika pažn7a, ko7a 7e u među-narodnim razmerama posvećena finansi7skom izveštavan7u, rezulti-rala 7e kroz usva7an7e odgovara7u-ćih standarda, či7a primena omo-gućava harmonizaci7u finansi7skog izveštavan7a: Međunarodnih raču-novodstvenih standarda, Međuna-rodnih standarda finansi7skog izveštavan7a i Međunarodnih stan- darda revizi7e. Formirana su i bro7na tela ko7a ima7u za primarni zadatak da vode računa o kvalitetu finansi7skih izvešta7a i vrše kon-trolu i nadzor nad primenom stan-dardizovanih pravila. "Razloge za ovako znača7no angažovan7e kako međunarodnih instituci7a, tako i onih na nacionalnom nivou treba tražiti u visini šteta ko7e mogu nas-tati ako računovodstvo ne ispun7a-va svo7e osnovne cil7eve". [Škarić-Jovanović, 2007]

Ipak, ne retko se ču7u konstataci7e, pre svega od strane praktičara, da se u procesu sastavl7an7a finansi7-skih izvešta7a mogu zadovol7iti odredbe zakonskih propisa i među-narodne profesionalne računovod-stvene regulative, a da prikazani finansi7ski položa7 i zarađivačka sposobnost poslovnih sub7ekata znatno odstupa7u od one ko7a bi se mogla okarakterisati kao istinita i fer. [Kostić, 2020]

Upravo su prevare u finansi7skim izvešta7ima i bile uzrok poznatih finansi7skih skandala kra7em pro-šlog i početkom ovog veka. Prevare i manipulaci7e računovodstvenim podacima kao produkt da7u lažne finansi7ske izvešta7e. Lažno finan-si7sko izveštavan7e ima za cil7 da se namerno izostavi ili ne ob7avi neka informaci7a ili da se nešto namerno pogrešno prikaže u finansi7skim izvešta7ima kako bi se korisnik finansi7skih izvešta7a doveo u zab-ludu. Prikazu7e se ono što 7e požel7no da se vidi, a skriva se ono što ni7e dobro videti. Cil7 7e privla-čen7e potenci7alnih budućih investi-tora, lakšeg dobi7an7a povol7ni7ih kredita, rasta cena akci7a predu-zeća na berzi, i drugo. U lažnom finansi7skom izveštavan7u, finansi7-ski izvešta7i nisu prezentirani fer i korektno. Posto7i više definici7a lažnog, odnosno kozmetički tretira-nog, finansi7skog izveštavan7a.

Prema Međunarodnim standar-dima revizi7e, lažno finansi7sko iz-veštavan7e predstavl7a kriminalnu radn7u ko7u karakteriše namerno pogrešno iskazivan7e ili izostavl7a-n7e određenih podataka ili obelo-dan7ivan7a u finansi7skim izvešta-7ima. Udružen7e ovlašćenih istražitel7a prevara (,CFE) definiše lažno finansi7sko izveštavan7e kao "namerno lažno prikazivan7e mate-ri7alnih čin7enica ili računovod-stvenih podataka ko7e vodi do toga da korisnik finansi7skih informa-ci7a, ko7e su prezentovane u okviru finansi7skih izvešta7a, donese po-grešne odluke". ,merički institut ovlašćenih 7avnih računovođa (,ICP,) definiše lažno finansi7sko izveštavan7e kao "namerne netač-nosti ili izostavl7an7e iznosa ili obelodan7ivan7a u finansi7skim iz-vešta7ima, da bi se obmanuli korisnici finansi7skih izvešta7a". [Dimitri7ević, 2015]

Lažno finansi7sko izveštavan7e, kako navodi Soltani [2009, 534] može se predstaviti kao "Manipula-ci7a, krivotvoren7e pogrešno prika-zivan7e ili namerno ispuštan7e događa7a, transakci7a ili drugih znača7nih informaci7a u finansi7s-kim izvešta7ima i namerna pogre-šna upotreba računovodstvenih na-čela ko7a se tiču iznosa, klasifi-kovan7a, načina prezentovan7a, odnosno ob7avl7ivan7a."

Manipulaci7e računovodstvenim in-formaci7ama rezultira7u slikom ko7a korisnicima prikazu7e da pre-duzeće, odnosno kompani7a vredi, da 7e likvidna, operativna i poslov-na. Nasto7i se prikazati sigurnost u poslovan7u, profitabilnost i sposob-nost brzog prilagođavan7a prome-nama na tržištu. Lažno finansi7sko izveštavan7e, zloupotrebe u računo-vodstvu i manipulaci7e finansi7skim izvešta7ima ima7u cil7 da se prikaže: a) viša dobit u odnosu na ostvarenu dobit putem povećan7a prihoda i dobitaka i/ili sman7en7em ras-hoda i gubitaka tekućeg perioda, odnosno bol7i imovinsko-finansi7ski položa7;

• b) niža dobit u odnosu na ostvarenu dobit, putem sman7en7a prihoda i dobitaka i/ili uvećan7a rashoda i gubitaka tekućeg perioda.

U nameri da potcene rezultate pos-lovan7a menadžeri na7češće prib7e-gava7u sledećem:

• -    Potcen7u7u prihode,

• -    Ne prikazu7u nastale prihode,

• -    Odlažu priznavan7e prihoda,

• -    Rashod budućeg perioda prika-zu7u kao rashod tekućeg perioda,

• -    Prikazu7u vece rezervisan7e,

• -    Nepotrebno otpisu7u imovinu,

• -    i drugo

  Osnovni cil7 manipulativnog finan-si7skog izveštavan7a 7e da se prika-zivan7em pogrešne slike o finansi7-skom položa7u preduzeća i n7egovo7 profitabilnosti stekne korist za po-činioce, a neki od korisnika finan-si7skih izvešta7a (kreditori, investitori) su u ovom obliku krimi-nalne radn7e oštećena strana ko7a preuzima rizik od gubitka finan-si7skih sredstava time što će biti navedena da donese pogrešne od-luke. [Jakšić & +uković, 2012, 414]

• 3. Odgovornost za nastanak i indikatori pronevera i zloupotreba u finansi7skim izvešta7ima

U osnovi svake prevare 7e pohlepa, pa ni7e retkost da ih čine većinom osobe na veoma dobro plaćenim po-zici7ama u preduzeću i cen7eni su u okružen7u. Na7češće su to mena-džeri, odnosno rukovodioci predu-zeća. Tri su kl7učna faktora ko7a povećava7u rizik po7ave prevare, odnosno stvara7u pogodnu klimu za prevaru u preduzeću:

• -    Motiv (nedostatak novca, održa-van7e poveren7a investitora, po-većan7e produktivnosti, veći statusni simboli itd),

• -    Prilika (iskoristiti i zloupotrebiti radno mesto i pozici7u u predu-zeću),

• -    Opravdan7e (ne priznavati kri-vicu i ne smatrati prevaru kao nešto loše u poslu).

Niži kvalitet korporativnog uprav-l7an7a, transakci7e sa povezanim licima, proces inici7alne 7avne po-nude, preuziman7e i restrukturi-ran7e preduzeća, okolnosti su ko7e olakšava7u nastanak pronevera u preduzeću, naročito pronevera i prevara od strane menadžmenta. [Malinić, 2009]

U finansi7skim izvešta7ima svi bro7evi treba da budu u bilansno7 ravnoteži i treba da budu logični. Pokazatel7i prevare mogu biti uočeni kada su odnosi bro7eva neobični, nerealni ili neob7ašn7ivi. Treba obratiti pažn7u na sve tran-sakci7e ko7e se ponavl7a7u previše često ili vrlo retko, ko7e su pre-visoke ili preniske, ko7e su neo-čekivane, i da7u čudne neočekivane rezultate. Nesklad između bro7eva u bilansu uspeha, sa bilansom sta-n7a i tokovima gotovine, su veoma važan pokazatel7 ko7i govori da se dogodila manipulaci7a sa finansi7-skim izvešta7ima. Posebnu pažn7u treba obratiti kada se tokom finan-si7ske analize po7avi neka ili više navedenih situaci7a: a) nerealna stopa rasta prihoda i dobiti b) neob7ašn7ivi man7ak/višak zaliha; c) ne7asni troškovi, d) nerealno velika zadužen7a, e) drastičan rast ili pad vrednosti racio pokazatel7a ko7i se posmatra7u u periodu od nekoliko godina.

Na7češći oblici manipulaci7e, od-nosno kozmetičkog računovodstva ko7ima se utiče na konačan izgled finansi7skih izvešta7a su: prizna-van7e prihoda i fiktivni prihodi, prikrivan7a obaveza i troškova, nepravilna obelodan7ivan7a, nepra-vilno vrednovan7e imovine, i drugo. Prihodi se definišu kao "bruto prilivi ekonomskih koristi tokom datog perioda ko7i nasta7e iz redov-nih aktivnosti entiteta pri čemu ta7 priliv rezultira povećan7em kapi-tala ko7i ne predstavl7a porast po osnovu doprinosa učesnika u kapi-talu." [MRS 18, 2009] U članu 14 ovog standarda navodi se sledećih pet uslova za priznavan7e prihoda: 1.entitet 7e na kupca preneo zna-ča7ne rizike i koristi od vlasništva nad robom; 2.entitet ne zadržava učešće u upravl7an7u prodatom robom u meri ko7a se uobiča7eno povezu7e sa vlasništvom, niti zadr-žava kontrolu nad prodatom robom; 3.iznos prihoda se može pouzdano izmeriti; 4.verovatan 7e priliv eko-nomske koristi u entitet povezan sa tom transakci7om i 5.troškovi ko7i su nastali ili troškovi ko7i će nastati u dato7 transakci7i mogu se pouz-dano izmeriti. [MRS 18, 2009]

Neosnovano kn7ižen7e neposto7ećih prihoda, odnosno precen7ivan7e pri-hoda 7e veoma česta šema prevare u finansi7skim izvešta7ima, 7er 7e zapravo i na7lakša za sprovođen7e. ,li, da bi se neosnovano povećao prihod u bilansu uspeha, neop-hodno 7e napraviti ravnotežu u bilansu stan7a kroz kn7ižen7e lažnih potraživan7a. Sprovođen7a ove pre-vare izisku7e da se sačine lažna dokumenta, ali i ni7e neophodno. Rezultat su povećani prihodi, dobit i, uglavnom, potraživan7a kao imo-vina.

Pokazatel7i vezani za prikazivan7e fiktivnih prihoda su:

• -    nerealno brz rast prihoda i potra-živan7a,

• -    neobično veliki bro7 nenaplativih potraživan7a,

• -    znača7ni obim proda7e pravnim licima nepoznatog vlasništva,

• -    veliki bro7 storniranih trans-akci7a na početku finansi7skog perioda,

• -    posto7eća potraživan7a prema kupcima ko7e 7e teško ili nemo-guće identifikovati ili kontak-tirati,

• -    znača7ne transakci7e sa poveza-nim ili posebnim pravnim licima sa ko7ima se inače ne poslu7e, ili pravnim licima u ko7ima se ne vrši redovna interna ili spol7na revizi7a,

• -    visok nivo provizi7e 7ednog zapos-lenog u službi proda7e,

• -    dvostruko kn7ižen7e istih računa kupaca,

• -    nemogućnost ostvarivan7a pozi-tivnog novčanog toka iz poslov-nih aktivnosti uz pri7avu rasta dobiti.

Pokazatel7i prevremeno priznatih prihoda:

• -    znača7ne, neobične ili veoma kompleksne transakci7e, pogo-tovu pri kra7u finansi7skog perioda,

• -    neobičan rast bruto marže; bruto marža mnogo viša od sličnih preduzeća u industri7i,

• -    nepromen7eno stan7e zaliha iako 7e evidentan rast prihoda,

• -    veliki povrat robe na početku fi-nansi7skog perioda,

• -    negativan novčani tok iz poslov-nih aktivnosti iako posto7i rast prihoda.

Indikatori prikrivenih obaveza i troškova:

• -    neobičan rast bruto marže; bruto marža mnogo viša od sličnih preduzeća u industri7i,

• -    usporena amortizaci7a produže-n7em veka tra7an7a,

• -    neotpisivan7e imovine ili otpisi-van7e u man7em obimu,

• -    neosnovano sman7en7e rezervi-san7a,

• -    nelogičnosti u stan7u zaliha,

• -    nelogičnosti u podacima iz kn7ige priml7enih faktura sa specifika-ci7om dobavl7ača i obaveza prema dobavl7ačima

Pokazatel7i u vezi nepravilnog obe-lodan7ivan7a u finansi7skim izve-šta7ima:

• -    dominantnost 7edne osobe ili male grupe u okviru uprave bez kontrolisan7a,

• -    neefikasan nadzor odbora direk-tora ili revizi7skog komiteta nad procesom finansi7skog izvešta-van7a i interne kontrole,

• -    znača7ne, neuobiča7ene ili kom-pleksne transakci7e posebno na kra7u fiskalne godine,

• -    znača7ne transakci7e sa poveza-nim licima u neuobiča7enim pos-lovima,

• -    formalne i neformalne restrikci7e revizorima ko7e neprimereno og-raničava7u pristup osobama ili informaci7ama ili mogućnostima da se efektivno komunicira sa odborom direktora ili komisi7e za revizi7u.

• 4.Relativizaci7a prevara i manipulaci7a u finansi7skim izvešta7ima

U svim situaci7ama kada podaci u finansi7skim izvešta7ima ne prika-zu7u ob7ektivnu sliku poslovan7a određenog privrednog sub7ekta, ob-7avl7eni finansi7ski izvešta7i, zasi-gurno, ne ispun7ava7u svo7u primarnu ulogu ko7a im 7e relevan-tnim zakonskim propisima defi-nisana. Lažno finansi7sko izvešta-van7e i finansi7ske malverzaci7e se u praksi teško otkriva7u i ne mogu se iskoreniti ali se uspostavl7an7em određenih mehanizama u predu-zeću može uticati na sprečavan7e i otkrivan7e istih.

Zaposlene treba upoznati sa vr-stama prevara, indikatorima prevara, načinu sprečavan7a prevara i pri7avu uočene prevare.

Za uspešno otkrivan7e i sprečavan7e pronevera neophodno 7e uspostaviti takav mehanizam interne kontrole u ko7em će svi zaposlenici poštovati etički kodeks ponašan7a. Kako bi se sprečile prevare preduzeće treba da: [Škandro, 2020,7]

- Uspostavi pravilno organizovanu internu kontrolu, 7er efikasan sistem interne kontrole ukl7uču7e pouzdan računovodstveni sistem, adekvatne kontrolne politike i postupke, te definisane politike obezbeđen7a adekvatne zaštite imovine (preventivna kontrola, istražna kontrola, kreativna kon-trola),

• - Stvaran7e dobrog poslovnog am-bi7enata - stvoriti uslove gde svi zaposleni poštu7u pravila poslo-van7a, etičke principe poslovan7a, gde se poštu7e i ceni rad radnika, uz konstanto praćen7e rada i po-našan7a zaposlenih,

  - Stalna obuka zaposlenika o opas-nostima od prevare - razviti kod zaposlenika svest šta se smatra prihvatl7ivim moralnim pona-šan7em, a šta neprihvatl7ivim. Zaposlene treba upoznati sa vrstama prevara, indikatorima prevara, načinu sprečavan7a prevara i pri7avu uočene prevare,

• -    Definisan7e politika i procedura u preduzeću - politike ko7e se di-rektno tiču prevara su donesene računovodstvene politike u pre-duzeću, 7er one predstavl7a7u osnovu procesa otkrivan7a i spre-čavan7a prevara u poslovan7u,

• -    Instaliran7e video nadzora na svim kriznim mestima,

• -    Disciplinski postupci protiv poči-nitel7a prevara, sudski sporovi i sl.

Nakon seri7e finansi7skih skandala na kra7u XX i početkom XXI veka, preduzeti su određeni koraci, 7er 7e u S,D-u 2002. godine usvo7en Sarbe7ns-Oksi7ev zakon (Sarbanes-Oxley ,ct), ko7im su formirana nova regulatorna tela i izvršena promena računovodstvene profesi7e u određenim segmentima.

Da bi se zloupotrebe ograničile neophodno 7e uspostaviti efikasan set mera kontrole. [Remenarić i dr., 2018] Učestalo dolazi do zloupotre-bl7avan7a metoda i tehnika kreativ-nog računovodstva. i neophodno 7e uspostaviti set mera kontrole ko7i bi bio efikasni7i. Ograničavan7e zlo-upotreba vezano 7e za efiksnu pri-menu određenih mera kontrole, kao što su:

• -    Dosledna primena računovod-stvenih metoda i standarda u cil7u ograničavan7a sub7ektivnog procen7ivan7a bilansnih pozici7a;

• -    inteziviran7e uloge interne i eks-terne revizi7e u identifikovan7u, procen7ivan7u i izveštavan7u o zloupotrebama i sprečavan7u os-talih manipulaci7a u računovod-stvu;

• -    sprečavan7e čestog men7an7a eks-ternih revizora;

• -    stavl7an7e pod posebnu zaštitu uzbun7ivača u preduzeću;

• -    poštovan7e i uvažavan7e etičkog kodeksa;

• -    razvo7 i primena tehnika foren-zičkog računovodstva;

• -    upoznavan7e investitora na even-tualni rizik od manipulaci7a fi-nan-si7skim informaci7ama i

• -    kontrola od strane nacionalnih instituci7a i sprovođen7e kaznene politike prema počiniocima

  Može se reći da analiza prevara i malverzaci7a u prošlosti može biti od koristi, 7er se na ta7 način mogu dobiti po7edini obrasci ponašan7a osoba ko7e mogu da budu potenci-7alni počinioci prevara, što će omo-gućiti lakše razvi7an7e kontrolnih mehanizama i povećan7e efikas-nosti rada forenzičkih računovođa i eksternih revizora u pravcu suz-bi7an7a i/ili otkrivan7a kriminalnih aktivnosti u računovodstvu i finan-si7ama. [Ðekić i dr., 2016.]

• 5. Zakl7učak

Prevare sa finansi7skim izvešta7ima i lažno finansi7sko izveštavan7e obično se vrši zbog žel7e ili potrebe za lažnim prikazivan7em finansi7skog rezultata i imovinsko-finansi7skog položa7a preduzeća, od-nosno kompani7e. Lažni finansi7ski izvešta7i posto7e od kada posto7i finansi7sko izveštavan7e a cil7 im 7e da zadovol7e određene cil7eve menadžmenta ili vlasnika. Lažno izveštavan7e o finansi7sko7 pozici7i preduzeća ukl7uču7e namerni pro- pust evidentiran7a finansi7ske transakci7e, falsifikovan7e računo-vodstvenih evidenci7a, izostavl7an7e obelodan7ivan7a u finansi7skim iz-vešta7ima ili pogrešna primena standarda finansi7skog izvešta-van7a. Cil7evi ovakvih radn7i su usmereni na stvaran7e utiska finansi7ske snage ili su suprotno motivisani da se prikaže man7i prihod, sman7i dobit a interes 7e u tome da se sman7i porez na dobit.

Finansi7ski izvešta7i sastavl7eni u skladu sa važećom zakonskom, pro-fesionalnom i internom regulati-vom, predstavl7a7u ob7ektivnu sliku poslovan7a i dobru osnovu za dono-šen7e odgovara7ućih poslovnih i fi-nansi7skih odluka. ,li s obzirom da cil7evi nisu isti prevare se obično rade lažiran7em finansi7skih izveš-ta7a ko7im zadovol7ava7u određene cil7eve vlasnika ili menadžmenta i zato 7e neophodno sankcionisati počinioce kao i ucesnike u tim finansi7skim manipulaci7ama. Podi-zan7em nivoa odgovornosti mena-džera, ali i internih i eksternih revizora za kriminalne radn7e i prevare u finansi7skom izvešta-van7u, u veliko7 se meri doprinosi