Проблемы развития системы риск-менеджмента в РФ

В настоящее время, усложнение экономической ситуации в стране оказывает существенное воздействие на деятельность предприятий. В таких условиях возникновение непредвиденных событий, способных вызвать финансовые, материальные и другие виды потерь, является неизбежным. Возможность наступления таких событий называют рисками. Стремление предприятий к постоянному развитию, расширению своей деятельности, сохранению финансовой устойчивости в условиях конкуренции приводит к увеличению количества рисков, с которыми оно может столкнуться, при достижении своих целей.

Риск-менеджмент представляет собой процесс принятия и выполнения управленческих решений, направленных на снижение вероятности возникновения неблагоприятного результата и минимизацию возможных потерь проекта, вызванных его реализацией. Во многих зарубежных странах практикой управления рисками занимаются уже более 100 лет, а ассоциации риск-менеджмента существуют около 40 лет. В России в настоящий момент функционирует лишь одна подобная организация, созданная в 2003 году, «Русское общество управления рисками»[1].

Для того чтобы выявить причины слабого развития системы риск-менеджмента в Российской Федерации, необходимо провести анализ текущего состояния инструментария по управлению рисками в стране и на основе этого, разработать меры по совершенствованию для достижения уровня зарубежных стран.

Российские предприятия, выходящие на мировой рынок и сотрудничающие с иностранными партнёрами, вынуждены приводить свою деятельность в соответствие с международными требованиями. За рубежом уже около 15 лет действуют стандарты управления рисками, например, COSOERM, FERMA, ISO 31000:2009. В России было предпринято активное тиражирование зарубежных образцов и попытки их внедрения в управленческие системы отечественных предприятий.

Рассмотрим основные проблемы развития риск-менеджмента в России.

• 1)    Решения о применении риск-менеджмента принимаются уже после возникновения потерь, в результате наступления негативных событий.

Поэтому существующую в Российских организациях практику управления рисками пока нельзя назвать риск-менеджментом как таковым, так как отсутствует его главный его признак – комплексность.

• 2)    Высокие расходы на организацию управления рисками и длительный период окупаемости данного процесса. По этой причине, проводить риск-менеджмент могут только крупные компании. При этом вложения в разработку реальных способов борьбы с рисками воспринимаются не как метод повышения конкурентоспособности, а как вынужденная, навязываемая международными стандартами мера.

• 3)    Слабое государственное регулирование. В настоящий момент в стране принят только один документ, формализующий применение риск-менеджмента: ГОСТ Р 51897—2011. Данный документ, принятый в 2012 году и сменивший аналогичный 2003 года, содержит лишь перечень терминов, используемых для характеристики рисков и систем управления ими, и не содержит рекомендаций по организации и применению систем управления. Несомненно, возможно использование зарубежных стандартов риск-менеджмента, но оно также сопряжено с проблемами. Хотя подобные стандарты и представляют собой общие руководства, применимые к любой компании в любой сфере деятельности, они требуют либо реструктуризации процессов на предприятии, либо не учитывают весь спектр рисков, специфичных для предприятия. Кроме того, условия зарубежных рынков существенно отличаются от российских, что препятствует полноценному внедрению стандартов в России.

• 4)    Нехватка квалифицированных риск-менеджеров с опытом, что приводит к необходимости привлечения консалтинговых компаний (Marsh, «Большой аудиторской четвёрки» или «Большой консалтинговой четвёрки»). В результате расходы по управлению рисками растут, а эффективность от его проведения значительно падает из-за несовпадения интересов предприятия и внешнего консультанта.

• 5)    Отсутствие разработанных норм и методик риск-менеджмента стратегической и операционной политике предприятия, которое обеспечило бы долгосрочное и эффективное управление рисками.

Проблему, связанную с недостаточным уровнем квалификации кадров, можно решить путем изменения учебных планов по экономическим специальностям, введение новых дисциплин, в которых бы подробнее раскрывались основные аспекты управления рисками (финансовая инженерия, принятие финансовых решений в условиях рисков и неопределенности, анализ финансовых рисков)[2]. Главной целью введения подобных дисциплин является повышение практических навыков будущих риск-менеджеров, их умения ориентироваться в сложных ситуациях, правильно оценивать имеющиеся данные, уметь принимать наиболее эффективные управленческие решения.

Для работы с организацией риск-менеджмента в нефинансовых предприятиях ценным является опыт, полученный в финансовых компаниях и особенно в кредитных организациях. Речь идет, прежде всего, об опыте работы отделов внутреннего аудита и экономического анализа российских коммерческих банков. У финансовых организаций надзор за их деятельностью, а также меры по соблюдению коммерческими банками условий минимизации рисков осуществляет Центральный банк РФ. У нефинансовых компаний подобного регулирующего органа нет, однако общие принципы управления рисками, создание для этого специализированных структурных подразделений вполне могут быть использования и в нефинансовых организациях[3].

Работа таких подразделений должна быть направлена на осуществление комплексной работы по выявлению, идентификации и оценки стоимости рисков, с целью разработки мер по разрешению или снижению степени различных видов рисков.

Анализ риска и рискового вложения капитала основан на применении доступных количественных методов оценки степени риска. К сожалению, в системе оценки экономической эффективности деятельности нефинансовых предприятий отражаются лишь коэффициенты ликвидности (абсолютной, срочной и текущей), чистый оборотный капитал и индекс кредитоспособности Альтмана, что явно недостаточно для оценки финансовой устойчивости предприятия с учетом присущих ему рисков. Нужна комплексная методика анализа риска и рискового вложения капитала для российских нефинансовых предприятий, охватывающая всю совокупность возможных рисков. Это позволит максимально проанализировать значимые для конкретного предприятия риски и на этой основе генерировать адекватные решения по разрешению или снижению степени влияния этих рисков. Для дальнейшего развития риск-менеджмента на российских предприятиях особенно важна работа по разработке единой методологии организации управления рисками, а также методических положений для некоторых отраслей национальной экономики (транспорт, энергетика, сельское хозяйство, торговля и др.).

Таким образом, можно сделать вывод, что эффективный риск-менеджмент является важным элементов успешной деятельности предприятий. Для достижения максимального эффекта от проведения риск-менеджмента на предприятии, необходимо решить основные проблемы, ограничивающие развитие данной системы управления рисками, а именно:

• -    совершенствование системы своевременного выявления рисков, проведение грамотной оценки и анализа возможных потерь, принятие эффективных управленческих решений;

• -    минимизация затрат на проведение риск-менеджмента;

• -    улучшение государственного регулирования;

• -    повышение квалификации будущих риск-менеджеров;

• -    разработка норм и методик риск-менеджмента.

Кроме этого, каждый экономический субъект, в процессе управления рисками должен соблюдать несколько основополагающих правил:

• 1.    Нельзя рисковать больше, чем это может позволить собсвтенный капитал.

• 2.    Всегда нужно учитывать все возможные последствия.

• 3.    Не стоит рисковать многим ради малого.

• 4.    При наличии сомнений принимать отрицательные решения.

• 5.    Нельзя думать, что существует только одно решение. Возможно, есть и другие, наиболее оптимальные.