Развитие банковского факторинга в современных условиях

В современных экономических условиях коммерческие банки укрепляют свои конкурентные позиции путем расширения продуктового предложения. Одним из таких продуктов, ориентированных на финансирование предприятий краткосрочными ресурсами, является факторинг.

Факторинг (англ. factoring) – это вид финансовых услуг, оказываемых коммерческими банками, их дочерними фактор-фирмами, мелким и средним фирмам (клиентам). Суть услуг состоит в том, что фактор-фирма приобретает у клиента право на взыскание долгов и частично оплачивает своим клиентам требования к их должникам, то есть возвращает долги в размере от 70 до 90% долга, до наступления срока их оплаты должником. Остальная часть долга за вычетом вознаграждения фактору возвращается клиентам после погашения должником всего долга. При осуществлении факторинга клиент передает свое право получения долга от должника фактору (банку) [4].

Факторинговые операции незаменимы для компаний, которые работают с покупателями на условиях отсрочки платежа, при осуществлении регулярных поставок. Во-первых, банковский факторинг – это единственный источник краткосрочного беззалогового финансирования по приемлемым ставкам. Во-вторых, размер факторингового финансирования неограничен. В-третьих, факторинговое обслуживание предполагает и дополнительные услуги управления дебиторской задолженностью. Также финансирование при факторинге нецелевое а, следовательно, возможно использовать денежные средства исходя из потребностей бизнеса [3].

Несмотря на потребность развития рынка факторинговых услуг в

Российской Федерации существует ряд нерешенных проблем, которые не позволяют говорить о факторинге как о развитом экономическом рынке. Одной из существенныхпричин, сдерживающих развития факторинга, является низкая информированность потенциальных пользователей о механизме работы факторинга, о его положительных и отрицательных сторонах. Значительная часть клиентов понимают под факторингом кредит под обеспечение дебиторской задолженностью.

Следующей проблемой является то, что факторинг используется как инструмент мошенников. Так, применение факторинговых схем стало важным конкурентным преимуществом для предприятий, функционирующих на региональных рынках. Но по данным предприятиям отсутствует статистика по дебиторам, их бизнес часто непрозрачен. Соответственно появляется возможность возникновения мошеннических схем. Клиенты факторинговых компаний осознают, что факторинг позволяет получить свободные от обязательств средства, путем подделки документов, подтверждающих возникновение дебиторской задолженности, либо, вступив в сговор с дебитором, который за определенное вознаграждение согласиться поставить подпись под накладной.

Максимов М.И. подчеркивает, что для стабильного функционирования факторингового бизнеса нужны специальные технологии, хорошо налаженная система оценки потенциальных клиентов и их дебиторов [2].

Развитие рынка факторинга, по мнению Носова В.А., можно разделить на два этапа. На первом этапе (2011-2013 гг.) восстанавливаются докризисные позиции рынка. Темпы роста объемов рынка в данный период составляли 20% в 2011 г. и 60-70% в последующие годы.

На втором этапе рост будет происходить главным образом, за счет привлечения новых потребителей факторинговых услуг, перераспределения клиентов, оставшихся после банкротства двух крупнейших региональных факторов: Еврокоммерц и МФК [1].

Постепенно начинается адаптация рынка под изменения законодательства. Определенное влияние на рынок факторинга оказывает принятие закона о торговле. С одной стороны упрощается процедура взаимодействия поставщиков и ритейлеров, расширяется список поставщиков торговых сетей и, соответственно, растет потенциал факторингового рынка. С другой, стороны нормы об ограничении сроков оплаты в условиях договоров поставок по группам продовольственных товаров теоретически могут уменьшать сроки финансирования поставок факторами и тем самым последует сокращение не столько стоимости услуги, сколько объемов факторингового рынка.

В развитии банковского факторинга продолжатся тенденция по переориентированию факторинга на розничный рынок, в частности на предприятия пищевой и перерабатывающей промышленности. Это объясняется тем, что именно для этих предприятий ключевой проблемой является нехватка оборотных средств, кассовые разрывы из-за отсрочек платежа, которые могут быть ликвидированы только факторингом.

По оценкам экспертов более насыщенным будет период с 2015 по 2020 гг. Данный период будет ознаменован экспансией факторов в регионах. Ожидаетсярост регионального рынка в среднем на 200-250%, что со временем приведет к возрастанию удельной доли регионального рынка факторинга до 40-50% [5].

Постепенно изменится и структура факторингового продукта. Если в настоящее время основную долю рынка занимает факторинг с регрессом, то в указанный период приоритет будет отдан прочим факторинговым продуктам. Доля внутреннего факторинга без регресса сможет увеличиться до 20-30%, международного факторинга до 20%. Вероятно на рынке более востребованными будут новые продукты: инвойс-дискаунтинг, закупочный факторинг и др.

Если в указанный период будут решены основные проблемы факторингового рынка возможно резкого увеличения потребителей данной услуги. Рост рынка может вернуться к докризисному уровню и составлять до 250% в год. Таким образом, к 2020 г. факторинг в структуре ВВП составит более 10%.

Если же проблемы рынка решены не будут, то к указанному периоду рост факторинга будет существенно ниже, его удельный вес составит только 5-6%. При этом преобладающей на рынке услугой так и будет регрессный факторинг с массовой долей 75-90 %.

Таким образом, все рассмотренные проблемы и перспективы развития рынка факторинга тесно взаимосвязаны. И необходимо разрешать проблемы в совокупности все вместе, чтобы обеспечить эффективное развитие в области банковского факторинга.