Риск ликвидности коммерческого банка: теоретический аспект

В течение последних лет все более востребованными становятся вопросы управления рисками коммерческого банка. В настоящее время для каждого коммерческого банка более чем актуальной является задача «выживания» на фоне политических событий, макроэкономической нестабильности экономики и строгих требований, предъявляемых к банковской системе. Банком России активно проводится политика полномасштабного внедрения международных базельских соглашений, в которых значительное внимание уделяется требованиям к банковским системам оценки и управления рисками, а так же к методикам расчета достаточности собственного капитала банков с учетом рискованности их деятельности.

Важной задачей любого банка является обеспечение и поддерживание того уровня ликвидности, при котором достигается баланс между стремлением обеспечить максимальную эффективность вложений и риском неплатежеспособности, поскольку ликвидность является важным показателем финансового состояния банка [1].

Среди трудов зарубежных и российских авторов нет единого мнения по поводу определения риска, связанного с ликвидностью банка. Наиболее часто риск ликвидности определяют как неспособность банка быстро и без особых потерь выполнить свои обязательства перед клиентами в конкретный момент времени [4]. Данный риск связан с одной стороны с рассогласованием активов и пассивов, т. е. использованием коротких нестабильных пассивов для среднесрочных или долгосрочных активных операций. С другой стороны с потерей возможности привлечь ресурсы для выполнения текущих обязательств из-за общей конъюнктуры рынка или ухудшения имиджа банка.

Некоторые определяют риск ликвидности как риск возникновение убытков из-за необходимости осуществления быстрой конверсии финансовых активов. Здесь говорится о потерях, связанных с быстрой группировкой источников денежных средств и их размещением с учетом будущей доходности вложений и поддержания ликвидности.

Третья точка зрения – это потери, связанные с изменением чистого дохода и рыночной стоимости активов, вызванные затруднениями получить наличные средства по умеренной цене путем их продажи либо путем новых заимствований [2]. В данном случае риск ликвидности может стать результатом неспособности быстро продать финансовые активы по цене, близкой к их реальной стоимости.

Все эти определения говорят о ситуации, когда банк не может совершать свою финансовую деятельность из-за недостатка денежных средств или невозможности быстро их получить. Речь идет о риске недостаточной ликвидности. В литературе так же выделяют риск излишней ликвидности – это потери доходов банка из-за избытка высоколиквидных активов и, как следствие, неоправданного финансирования низкодоходных активов за счет платных для банка ресурсов [3].

Таким образом, риск ликвидности можно определить как риск возникновения убытков вследствие неспособности или невозможности согласовать объем своих обязательств и источники его покрытия в полном объеме и без особых потерь.

В России, к сожалению, некоторые коммерческие банки не уделяют должного внимания проблеме поддержания ликвидности, хотя мировой опыт показывает, что анализ состояния ликвидности является одной из ключевых задач банковского менеджмента. Поэтому ошибки и просчеты в этой области могут привести к существенным отрицательным последствиям, как для отдельного банка, так и для всей банковской системы в целом [5].

Принято выделять следующие основные цели анализа ликвидности банка:

• -    определить фактический уровень ликвидности банка и провести ее сопоставление существующим нормативным и оценочным показателям;

• -    выявить факторы, которые спровоцировали проявление отрицательных тенденций в банковской ликвидности, и проведение мероприятий по их минимизации;

• -    определить реально существующие или потенциально возможные отрицательные тенденции ликвидной позиции баланса банка и реализовать соответствующие меры по изменению данных тенденций;

• -    выработать рекомендации в области управления банковскими рисками и определить стратегию развития банка с учетом проведенного анализа.

К основным методам анализа ликвидности банка относятся метод коэффициентного анализа и метод анализа денежных потоков.

В основе метода анализа коэффициентов лежит необходимость соответствия банком определенным оценочным показателям ликвидности, которые устанавливаются ЦБ РФ. Коэффициентный анализ ликвидности банка является обязательным к исполнению и по своей сути считается наиболее простым. В его задачи входят:

• -    определение необходимой информационной базы для проведения анализа.

• -     проведение анализа и оценка состояния уровня ликвидной

позиции банка по результатам:

o    сравнения текущих значений нормативных показателей с допустимым уровнем согласно требованиям регулятора;

o    определения динамики и тенденций значений данных показателей;

• -     устранение выявленных несоответствий.

Банком России установлено три обязательных норматива ликвидности: коэффициент мгновенной ликвидности (Н2), коэффициент текущей ликвидности (Н3), коэффициент долгосрочной ликвидности (Н4). Кроме обязательных нормативов банки используют дополнительные показатели. К их числу можно отнести структурные показатели: показатель доли крупных кредитов, показатель доли крупных депозитов, показатель доли межбанковских кредитов (таблица 1).

Таблица 1. Фактические и предельные значения коэффициентов ликвидности.

Источник: составлено автором на основании бухгалтерской отчетности ПАО «ВТБ 24», взятой с официального сайта банка

К недостаткам коэффициентного анализа относится то, что он несет в себе только качественную оценку риска и не позволяет адекватно построить прогноз на изменение уровня ликвидности в будущем, а также то, что ликвидность рассматривается не как поток, а как запас. Поэтому наряду с обязательным исполнением установленных регулятором нормативов ликвидности банками также применяется методика оценка ликвидности на основании расчета ликвидной позиции за определенный период. Данный расчет осуществляется, в общем, для банка, а также в разрезе разных валют и является отражением соотношения требований и обязательств. Основное отличие данного метода заключается в том, что ликвидность определяется как поток. Ликвидная позиция оценивается на текущую и последующие даты. При этом для определения уровня риска ликвидности составляется реструктурированный баланс, в котором активы и пассивы классифицируются по срокам погашения и востребования. Недостатком метода анализ разрывов потока платежей является то, что получаемый в итоге результат статичен, не учитывает динамику, сезонность и интенсивность потока платежей.

В настоящее время необходимым условием существования конкурентоспособного банка является достаточный уровень ликвидности, поэтому необходимо качественно управлять денежными потоками, чтобы предотвратить наступление риска ликвидности. Грамотное управление денежными потоками банка - инструмент, при помощи которого обеспечивается оптимальное сочетание ликвидности и прибыльности коммерческого банка.