Управление показателями рентабельности коммерческой организации

Современные технологии управления коммерческими организациями базируются на анализе и оценке их деятельности, в частности, на анализ рентабельности хозяйственной деятельности. Указанные вопросы рассмотрены в трудах академика М.И. Баканова, А.Д. Шеремета, Е.В. Негашева и др. Вместе с тем, коммерческие организации различных видов деятельности различаются по методам и результатам анализа показателей рентабельности. В частности, интерес представляют развивающиеся в настоящее время пищевые производства.

Методику анализа показателей рентабельности уточнили на примере коммерческой организации (фирмы) с видом экономической деятельности – изготовление хлебобулочных изделий и их реализация.

Научная гипотеза:   возможно совершенствование управления коммерческими организациями посредством повышения обоснованности управленческих решений на базе анализа показателей рентабельности.

Цель: выявление резервов рентабельности коммерческой организации и обоснование управленческих решений по их реализации.

Предмет исследования – факторы изменения и закономерности показателей рентабельности деятельности коммерческой организации.

Для решения поставленных задач использованы методы теории экономического анализа и свободное программное обеспечение.

В качестве эмпирической базы использованы материалы бухгалтерского учета фирмы по производству и реализации хлебобулочных изделий.

Объект исследований - хозяйственные процессы в коммерческих организациях на материалах частного общества с ограниченной ответственностью, территориально расположенного в г. Ростове-на-Дону. Его основными структурными подразделениями: бухгалтерия, отделы главного инженера и главного технолога, отдел кадров, планово -экономический отдел, производственные подразделения (цеха), склады, отдел сбыта и лаборатория. Лаборатория укомплектована специалистами и соответствующим лабораторным оборудованием. Цех по выпечке печенья оснащена двумя тупиковыми печами Ш2-ХПА - 10 с электрообогревом, суточная мощность каждой 3, 87 т печенья в сутки. Общая мощность - 20 т печенья в сутки. Цех по выпечке мелкоштучных изделий включает в себя канадскую линию - мощность, которой 2,0 т изделий в сутки и французскую линию - мощность которой 1,5 т изделий в сутки. Объем поставки муки зависит от выпущенной продукции, в настоящее время объем составляет 400- 600 т в месяц. Прочее сырье: сахар, маргарин, масло растительное, пряности поступают с предприятий г. Ростова-на-Дону. Основным потребителем продукции являются собственные киоски (50 % продукции реализуется через собственную торговую сеть) и магазины города. Конкурентами являются частные мини-пекарни. Основной причиной неконкурентоспособности является цена продукции, снижающая рентабельность и ограничивающая маневрирование ценовым позиционированием.

В результате сравнительного анализа было установлено, что в данной отрасли удельный вес сырья и материалов в себестоимости продукции составляет примерно 35 %, из него 54% сырье. Следовательно, рациональное обеспечение предприятия сырьем и материалами, а также их использование - важнейшая задача управления результатами деятельности коммерческой организации (наряду с планированием материально -технического снабжения). Результативность финансовой деятельности закладывается планом, он создается в несколько стадий: в середине текущего года на основании прогноза ожидаемого выполнения годового плана и имеющихся предварительных показателей на планируемый год составляет проект плана, который предоставляется к рассмотрению директора предприятия. Затем планово-экономический отдел разрабатывает перспективные и текущие планы предприятия, а также ведет оперативное планирование. Эффективность отдела определяется:

разработкой качественных перспективных, квартальных и месячных планов на основе анализа хозяйственной деятельности;

установлением адекватных рыночной конъюнктуре постоянных, временных, разовых, оптовых и розничных цены на продукцию; тарифов на работы, услуги, сметы затрат;

своевременным анализом и оценкой планов реализации продукции, плановой и фактической прибыли, её состава и динамики;

достоверностью статистического учета по всем производственным и технико-экономическим показателем работы;

анализом плановой и фактической себестоимости; данных учета материалов, сырья, топлива и энергоресурсов;

контролем за расходованием фонда оплаты труда и материального поощрения, за правильностью применения форм и системы заработной платы, тарифных ставок, расценок, должностных окладов, за установлением разрядов рабочим и категорий специалистам.

Анализ начали с состава и динамики прибыли предприятия. Выявили характерные для данного вида экономической деятельности показатели прибыли:    маржинальная прибыль; от операционной деятельности, инвестиционной и финансовой деятельности; брутто-прибыль, прибыль до налогообложения, чистую прибыль; номинальная и реальная прибыль; бухгалтерская и экономическая, капитализированная и потребляемая прибыль.

Прибыль для данного типа коммерческих организаций зависит от учетной политики предприятия, так как действующие нормативные акты предусматривают такие методы регулирования прибыли, как: изменение стоимостных границ отнесения имущества к основным средствам или к оборотным активам: изменение метода переоценки основных средств (индексация первоначальной стоимости с использованием среднестатистических коэффициентов пересчета, прямой пересчет). Как результат – изменяется величина прибыли и собственного капитала предприятия. Изменяет финансовый результат и выбор метода оценки потребленных производственных запасов (NIFO, FIFO, UFO), изменение порядка списания затрат по ремонту основных средств на себестоимость продукции (по фактическим затратам или равномерными частями за счет созданного ремонтного фонда), изменение сроков погашения расходов будущих периодов (сокращение которых ведет к росту себестоимости продукции отчетного периода), изменение метода определения прибыли от реализации продукции (по моменту отгрузки продукции или моменту ее оплаты).

Ускоренная амортизация приводит к увеличению себестоимости продукции и уменьшению суммы прибыли.

Следовательно, учетная политика, формируемая администрацией, открывает большой простор для выбора методологических приемов, способных радикально менять всю картину финансовых результатов и финансового состояния предприятия.

Методика анализа рентабельности коммерческой организации предусматривает вычисление следующих показателей [1- 3]:

Абсолютное отклонение

ДПР = ПР 1 – ПР 0 ,                                            (1)

где ДПР – изменение прибыли;

ПР₁ – прибыль отчетного периода;

ПР₀ – прибыль базисного периода.

Темп роста

Тр = ПР1 / ПРо *100 %.(2)

Уровень каждого показателя к выручке от реализации (в процентах) и уровень каждого показателя равен относительно выручки от реализации

УР i = ПР/ / ВР * 100 %.(3)

Изменение структуры

ДУ = УПР1 – УПР0,(4)

где УПР 1 – уровень отчетного периода;

УПР 0 – уровень базисного периода.

Одним из способов анализа рентабельности является факторный анализ. Формализованный результат прибыли от реализации продукции (ПРр) можно представить в таком виде [2, с. 218]

ПР р = ВР – С – КР – У пр ,                                    (5)

где ВР – выручка от реализации продукции (работ, услуг);

С – себестоимость;

КР – коммерческие расходы;

У пр – управленческие расходы.

Величина прибыли от реализации продукции формируется под воздействием следующих факторов: объема и структуры реализации, ее полной себестоимости и оптовых цен.

Между изменением объема реализации и размером полученной прибыли существует прямая пропорциональная зависимость при реализации рентабельной продукции и обратная зависимость при реализации убыточной хлебобулочной продукции.

Выручка от продажи в отчетном периоде в сопоставимых ценах будет равна [2, с. 219]

ВР = ВР отч / I ц ,                                                        (6)

где ВР – выручка от продаж в сопоставимых ценах;

ВР_отч – выручка от продажи продукции в отчетном периоде;

I ц – индекс цены.

Влияние на выручку от реализации изменения цен рассчитывается по формуле [2, с. 220]

ДВР^ц = ВР отч – ВР .                                             (7)

Влияние на выручку изменения количества проданной продукции рассчитывается по формуле [2, с. 220]

ДВР^к = ВР отч – ВР 0 .                                             (8)

Влияние изменения количества проданной продукции на сумму прибыли от продажи ( ПР^п ) можно рассчитать следующим образом [2, с. 220]

(ВР 1 – ВР 0 ) – ДВР^ц * R 0 /100= ДВР^к * R 0 ^п/100 ,                    (9)

где ДПР^п – изменение прибыли от продаж под влиянием фактора «Количество проданной продукции» ( ДПР^к ),

ВР₁ и ВР₀ – соответственно выручка от продажи в отчетном и базисном периодах;

ДВР^ц – показатель изменения выручки от продажи под влиянием цены;

R – рентабельность продаж в базисном периоде.

Расчет влияния фактора «Себестоимость проданной продукции» осуществляется по формуле [2, с. 220]

ДПР^п(с) = ВР 1 * (УС 1 – УС 0 )/100 ,                                 (10)

где УС 1 и УС 0 – соответственно уровни себестоимости в отчетном и базисном периодах.

Здесь при анализе необходимо учитывать, что расходы – это факторы обратного влияния по отношению к прибыли. Для расчета влияния фактора «Коммерческие расходы» используется формула, которая аналогична предыдущей (10)

ДПР^п(кр) = ВР 1 * (УКР 1 – УКР 0 )/100 ,                             (11)

где УКР₁ и УКР₀ – соответственно уровни коммерческих расходов в отчетном и базисном периодах.

Расчет влияния фактора «Управленческие расходы» выполняется по формуле [2, с. 221]

ДПР^п(уур) = ВР 1 * (УУР 1 – УУР 0 V100 ,                            (12)

где УУР 1 и УУР 0 – уровни управленческих расходов (11).

Показатели доходности продукции (работ, услуг) рассчитываются на основе выручки от реализации продукции (работ, услуг) и затрат на производство.

Рассчитывают рентабельности продаж R1 и основной деятельности R2 , показатели доходности имущества организации R3 , рентабельность основных средств и прочих внеоборотных активов (R4) , рентабельность собственного капитала (R5)    и перманентного капитала (R6); они характеризуют эффективность деятельности организации в целом, доходность различных направлений деятельности, окупаемость затрат и т. д., являются обязательными элементами сравнительного анализа и оценки финансового состояния. Рентабельность активов (RA) предприятия определяется как отношение чистой прибыли ко всем активам предприятия (ВБ – валюта баланса), рентабельность финансовых вложений (Rфв) определяется как отношение величины доходов от финансовых вложений (Пфв) к величине финансовых вложений (ФВ), рентабельность производства (Rпр-ва) определяется как отношение величины валовой прибыли (ВП) к себестоимости продукции (СС) [1, 3].

Эффективность основной деятельности предприятия по производству и реализации продукции, работ, услуг характеризуется показателем рентабельности затрат. Он определяется отношением прибыли от продажи продукции к полной себестоимости реализованной продукции.

Анализ финансовых результатов деятельности по данным бухгалтерского учёта и бухгалтерской (финансовой) отчётности исследуемой коммерческой организации показал, что чистая выручка предприятия за анализируемый период увеличилась на 196 699 тыс. руб. или 65,20 % (с 301 664 до 498 363 тыс. руб.). Основная деятельность, ради осуществления которой было создано предприятие, за анализируемый период была прибыльной. Себестоимость реализованной продукции за анализируемый период увеличилась на 193 212 тыс. руб. или 69,60 % (с 277 590 до 470 802 тыс. руб.).

Как следствие этого, эффективность основной деятельности предприятия снизилась, так как темп изменения выручки отставал от темпа изменения себестоимости реализованной продукции. Валовая прибыль предприятия за анализируемый период увеличилась на 21 812 тыс. руб. или 27,12 % (с 80 441 до 102 253 тыс. руб.) (табл.1). В конце периода в структуре совокупных доходов, полученных от осуществления всех видов деятельности предприятия, наибольший удельный вес приходился на доходы от основной деятельности.

Таблица 1  – Финансовые результаты хозяйственной деятельности коммерческой организации

Наименование показателя	За 2011 г.		За 2012 г.		Отклонение
	Абсолют. тыс.р.	%	Абс., тыс.р.	%	Абс., тыс.р.	%
Чистая выручка	301 664,0	99,88	498 363,0	99,97	196 699,0	0,09
Себестоимость реализованной продукции	221 223,0	73,24	396 110,0	79,46	174 887,0	6,22
Валовая прибыль	80 441,0	26,63	102 253,0	20,51	21 812,0	- 6,12
Полная     себестоимость реализованной продукции	277 590,0	91,91	470 802,0	94,44	193 212,0	2,53
в том числе коммерческие расходы	56 367,0	18,66	74 692,0	14,98	18 325,0	- 3,68
Результат   от   основной деятельности	24 074,0	7,97	27 561,0	5,53	3 487,0	- 2,44
Операционные доходы	368,0	0,12	139,0	0,03	-229,0	- 0,09
Операционные расходы	2 909,0	0,96	4 081,0	0,82	1 172,0	- 0,14
Результат от операционной деятельности	-2 541,0	-0,84	-3 942,0	-0,79	-1 401,0	0,05
Прибыль   (убыток)   до налогообложения	21 533,0	7,13	23 619,0	4,74	2 086,0	- 2,39
Налог  на  прибыль  и обязательные платежи	5 811,0	1,92	5 060,0	1,02	-751,0	- 0,90
Чистая прибыль (убыток)	15 722,0	5,21	18 559,0	3,72	2 837,0	-

Наименование показателя	За 2011 г.		За 2012 г.		Отклонение
	Абсолют. тыс.р.	%	Абс., тыс.р.	%	Абс., тыс.р.	%
						1,49
Всего доходов	302 032,0	100,0	498 502,0	100,0 0	196 470,0

В начале анализируемого периода предприятие имело прибыль от основной деятельности в размере 24 074 тыс. руб. Результат от прочей деятельности при этом составил -2 541 тыс. руб.

От осуществления всех видов деятельности в конце анализируемого периода предприятие получило прибыль в размере 23 619 тыс. руб., что на 9,69 % больше прибыли в начале периода, составившей 21 533 тыс. руб. Налоговые и иные обязательные платежи в конце анализируемого периода занимали 21,42 % в величине прибыли до налогообложения. Наличие в анализируемом периоде у предприятия чистой прибыли свидетельствует об имеющемся источнике пополнения оборотных средств.

На основании выполненного анализа могут быть разработаны предложения по совершенствованию управления коммерческими организациями хлебобулочного производства.

Увеличить продажи в теории позволяет отдел маркетинга, но в настоящее время его на изучаемом предприятии нет, частично в этом направлении работает отдел сбыта и коммерческий центр (он является как бы маркетинговым структурным подразделением). Необходимо присутствие в структуре коммерческой организации отдела маркетинга, который занимался бы рекламированием производимой продукции, в том числе рекламой продаж через собственную торговую сеть. Можно определить круг основных задач отдела маркетинга: комплексное изучение конъюнктуры рынка; обеспечение производства по разумным ценам основными видами сырья и материалами; организация оптовой и розничной торговли; создание точек общественного питания с продажей собственной продукции; прочая рекламная деятельность. Для получения максимальной прибыли предлагается передать коммерческому центру право закупки и реализации продукции, а так же установления торговой надбавки на закупаемую продукцию.

За коммерческим центром рекомендуется закрепить следующие функции: обеспечение производства мукой в объемах согласно плану; организация работы киосков; расширение сети фирменных киосков и предприятий общественного питания с продажей собственной продукции.

Центр должен работать с магазинами, киосками и с другими платежеспособными потребителями своей продукции.

Контроль за поступлением сырья, ходом производственного процесса, работой склада готовой продукции должен быть непрерывным, а руководство участками – оперативными. Необходимо улучшить диспетчеризацию на базе имеющейся структуры, то есть централизованный контроль и руководство ходом производства с целью обеспечения планомерного выпуска продукции, своевременного завоза изделий в торговую сеть контроля за работой автотранспорта и т.д.

Эффект от совершенствования управления коммерческой организацией пищевой промышленности посредством повышения обоснованности управленческих решений применением методов анализа показателей рентабельности хозяйственной деятельности по результатам расчетов в среднем составит не менее 200 тыс. руб. в год.