Управление рисками, риск-менеджмент в корпорации

Предпринимательская деятельность тесно связана с понятием риск. Для успешного существования в условиях рыночной экономики предпринимателю необходимо решаться на внедрение технических новшеств и на смелые, нетривиальные действия, а это усиливает риск. Поэтому необходимо правильно оценивать степень риска и уметь управлять риском, чтобы добиваться более эффективных результатов на рынке.

Риск (risk) - это деятельность, связанная с преодолением неопределенности в ситуации неизбежного выбора, в процессе которой имеется возможность количественно и качественно оценить вероятность достижения предполагаемого результата, неудачи и отклонения от цели [1].

Управление рисками - это процессы, связанные с идентификацией, анализом рисков и принятием решений, которые включают максимизацию положительных и минимизацию отрицательных последствий наступления рисковых событий [3].

Риск-менеджмент представляет собой систему управления риском и экономическими (финансовыми) отношениями, возникающими в процессе этого управления, включая в себя стратегию и тактику управления риском.

Риск-менеджмент как система управления состоит из двух подсистем: управляемой подсистемы (объекта управления) и управляющей подсистемы (субъекта управления).

Объектом управления в риск-менеджменте являются риск, рисковые вложения капитала и экономические отношения между хозяйствующими субъектами в процессе реализации риска. К этим экономическим отношениям относятся отношения между страхователем и страховщиком, заемщиком и кредитором, между предпринимателями (партнерами, конкурентами) и т.п.

Субъект управления в риск-менеджменте - это специальная группа людей (финансовый менеджер, специалист по страхованию, аквизитор, актуарий, андеррайтер и др.), которая посредством различных приемов и способов управленческого воздействия осуществляет целенаправленное функционирование объекта управления [3].

Процесс воздействия субъекта на объект управления, т.е. сам процесс управления, может осуществляться только при условии циркулирования определенной информации между управляющей и управляемой подсистемами. Процесс управления независимо от его конкретного содержания всегда предполагает получение, передачу, переработку и использование информации. В риск-менеджменте получение надежной и достаточной в данных условиях информации играет главную роль, так как оно позволяет принять конкретное решение по действиям в условиях риска.

Информационное обеспечение функционирования риск-менеджмента состоит из разного рода и вида информации: статистической, экономической, коммерческой, финансовой и т.п.

Эта информация включает осведомленность о вероятности того или иного страхового случая, страхового события, наличии и величине спроса на товары, на капитал, финансовой устойчивости и платежеспособности своих клиентов, партнеров, конкурентов, ценах, курсах и тарифах, в том числе на услуги страховщиков, об условиях страхования, о дивидендах и процентах и т.п.

Любое решение основывается на информации. Важное значение имеет качество информации. Чем более расплывчата информация, тем неопределеннее решение. Качество информации должно оцениваться при ее получении, а не при передаче. Информация стареет быстро, поэтому ее следует использовать оперативно.

В организации также разработана система управления рисками, позволяющая учитывать их, как стадии принятия управленческих решений, так и в процессе осуществления финансовой (микро оставить) деятельности. Система оценки рисков основывается не только на своевременном выявлении возможных рисков, их классификации, анализе и оценке, но и на применении определенных методов управления возникающими рисками.

К основным видам управления рисками, возникающими в деятельности микрофинансовой организации, относятся:

• 1.    Управление риском потери ликвидности

• 2.    Управление кредитным риском

• 3.    Управление операционным риском

• 4.    Правовым риском

Риск потери ликвидности — риск возникновения финансовых потерь из-за неспособности организации в полном объеме обеспечить своевременное исполнение своих обязательств. Мониторинг состояния ликвидности происходит за счет анализа текущих и прогнозируемых показателей величины погашения активов и пассивов. В целях ограничения риска ликвидности установлены лимиты на максимально допустимые интервалы между требованиями и обязательствами по срокам погашения. Управление ликвидностью осуществляется также за счет сбалансированной политики формирования резервов [2].

Кредитный риск – это риск возникновения убытков в связи с отказом, задержкой или частичным неисполнением заемщиком принятых обязательств. Кредитный риск является наиболее значимым в деятельности микрофинансовой организации и возникает преимущественно при операциях предоставления займов и микрозаймов. Организация придерживается умеренной кредитной политики, стараясь минимизировать свои риски, и предоставляет заемщикам средства только после всесторонней оценки рисков, связанных с их деятельностью. Все операции по предоставлению займов и микрозаймов осуществляются в рамках установленных лимитов [2].

Операционный риск – это риск возникновения прямых или косвенных потерь вследствие недостатков или ошибок в ходе осуществления внутренних процессов, действий персонала, функционирования информационных систем и технологий, а также вследствие внешних событий. В целях минимизации операционного риска и исключения возможных убытков в организации на постоянной основе осуществляется выявление и сбор данных о факторах операционного риска [2].

Правовой риск – это риск допущения правовых ошибок в деятельности организации, ведущий к возникновению финансовых потерь ввиду несовершенства правовой системы, противоречивости законодательства, отсутствия правовых норм по регулированию отдельных вопросов. Управление правовым риском происходит в целях исключения возможных убытков, в том числе в виде выплат денежных средств на основании постановлений судебных и регулирующих органов. Для снижения правовых рисков на постоянной основе ведется непрерывный мониторинг изменения законодательства и своевременное выявление факторов и событий, влияющих на уровень правового риска, осуществляется контроль за соблюдением всеми работниками нормативных актов, учредительных и внутренних документов. Юридический отдел находится в прямом подчинении руководителя организации [2].

Управление рисками в России пока практикуется мало, однако участники кредитного рынка, первыми столкнувшись с необходимостью учета рисковых факторов, уже используют этот инструментарий, особенно в банковской и страховой сферах.

В условиях рыночной экономики риск — важнейший элемент предпринимательства. Необоснованный риск, как правило, оказывает отрицательное влияние на качество проекта и его реализацию. Разработка и принятие оптимального решения — важное условие предупреждения риска. Необоснованный риск в некоторых случаях может соблазнить предпринимателя принять проект к реализации и на первом этапе получить положительный результат. В рыночных отношениях процессы производства ориентируют предпринимателей на соответствующее поведение в условиях неопределенности и риска. Удачные решения вознаграждают предпринимателя хорошей прибылью, а неудачные оборачиваются банкротством.