Зарубежный опыт финансирования рисков деятельности организации

Развитие идеи управления рисками взяло свое начала за рубежом в 80-е годы. Однако необходимость корпоративного управления рисками возникла после появления фондовых бирж и финансового кризиса в европейской экономике в 2000х годах.

Финансирование рисков деятельности к организации сводится к двум возможным сценариям развития:   финансирование мероприятий до возникновения рисковой ситуации или покрытие убытков после реализации рисков. Соответственно, компания делает выбор исходя из оценки возможных затрат до возникновения рисковых ситуаций по сравнению с затратами реализации рисковых ситуаций. При этом данный метод не всегда является объективным. Один из самых крупных примеров в истории – авария на буровой платформе «British Petrolium» в 2010 году. Суммарные убытки компании составили 53 млрд долларов [1]. Если анализировать причины данной аварии, то следует отметить реализацию таких рисков, как [2]: человеческий фактор (неправильно оцененный тест на давление специалистами); некачественная работа контрагентов (плохо проведенная работа по цементированию скважины компаниями Transocean и Halliburton).

Можно сделать вывод о том, что не было проведено достаточного финансирования превентивных действий в области управления данными рисками.

Рассмотрим обратный пример, когда затраты на финансирование превентивных мероприятий окупились. Для фирмы United Grain Growers самым большим риском была погода, так как компания занималась выращиванием зерна. В связи с большим опытом управления рисками, компания определила для себя модель объединения финансировании рисков. Она объединила нестрахуемые риски со страхуемыми. Компания заранее профинансировала свой самый большой риск, связанный с объемом зерна. И в итоге компания смогла нивелировать количество убытков от страхования данного риска [3, с.15-29].

Методом включения стоимости финансирования рисков пользуется Банк США «Chase Manhattan Corporation». Основной риск компании заключается в потери прибыли вследствие невыполнения контрагентами условий кредитного договора. На основе статистических данных, компания высчитывает возможный кредитный риск и его объем. При этом есть различия в оценке выдачи потребительских и коммерческих кредитов. В связи с этим в стоимость потребительного кредита включается сумма средних ожидаемых потерь, которые позволяют нивелировать количество убытков после реализации рисков [3, с.15-29].

В коммерческом секторе финансирование включено в заработную плату сотрудников, которые занимаются оценкой клиента, так как компания ориентируется на снижение рисков путем сосредоточения на крупных ведущих фирмах. В стоимость управления рисками также входит закупка программного обеспечения, способствующее качественной оценке клиента [3, с.47-49].

В «Du Pont de Nemours and Company» в сети гостиниц инструментами управления рисками являются система информированности о правилах безопасности в связи с высоким уровнем риска, связанных с человеческим фактором. Соответственно финансированием рисков в данном случае является закупка необходимых материалов: вывесок «Держитесь за перила», плакаты по технике безопасности [3, с.90].

Дополнительной статьей финансирования рисков компания «Du Pont» стало привлечение специалистов в области разработки системы риск-менеджмента для улучшения прогнозирования и оценки вероятности и стоимость возможных рисков компании. Они обратились за консультацией к «Measurisk LLC» [3, с.97].

Среди зарубежных компаний распространено долгосрочное мышление в области финансирования рисков, называемая корпоративная социальная ответственность. Одной из самых распространенных статей расходования на финансирование рисков является финансирование экологических рисков, которые напрямую в краткосрочной перспективе не влияют на прибыльность или убытки компаний. Так, в Германии «BMW AG» ввела еще в 1973 году должность «Environmental Officer», на которой сотрудник отслеживал соблюдение экологических норм. В Дании компания «LEGO GROUP» выделяет денежные средства на поиск и создание экологически чистых материалов, а также на снижение воздействия на окружающую среду, для снижения рисков глобального изменения климата [4].

Необходимость финансирования мероприятий по нивелированию рисков обеспечена пониманием количества убытков, которые компания может понести в случае их отсутствия. При этом проводится оценка стоимости реализации риска и реализации мероприятий по их нивелированию.

Финансирование рисков может происходить не за счет выделения дополнительных средств, а за счет основания начисления заработной платы, которая стимулирует сотрудников выполнять свои должностные обязанности. В финансирование рисков может быть также включена стоимость закупки необходимого оборудования и программного обеспечения. Распространенной статьей в зарубежных компаниях финансирования рисков также является привлечение внешних консультантов для оценки системы риск-менеджмента, разработки и контроля функционирования.