Инвестиционные программы и проекты экономического развития в регионах

В настоящее время значение процесса инвестирования возросло как на уровне страны, так и на уровне регионов, поскольку благодаря осуществлению вложений появляется возможность развития производства и инфраструктуры, создания новых рабочих мест, что является одним из основополагающих факторов улучшения качества жизни населения.

Достаточно сложно представить современную экономику без инвестиций, которые в последнее время приобретают все большее и большее значение. Именно инвестиции обеспечивают экономический рост, а, следовательно, финансовое благополучие государства. Инвестиции являются необходимым условием стабильного функционирования и развития хозяйствующих субъектов, отраслей экономики, отдельных регионов и государства в целом.

Поэтому особый интерес представляет процесс формирования и реализации государственной политики привлечения инвестиций в регионы.

Если обратиться к Федеральному закону «Об инвестиционной деятельности в Российской Федерации…» (в ред. от 24 июля 2007 г. № 215-ФЗ), то под инвестициями в общем смысле понимаются деньги, акции, паи и иные средства, то есть любое имущество, имущественные права, имеющие денежный эквивалент, инвестируемые в объекты коммерческой, предпринимательской или иной деятельности с целью получения прибыли, дохода или достижения другого полезного эффекта, например социального [1]. Однако данное определение инвестиций не в полной мере охватывает весь спектр его функций и задач.

В настоящее время в отечественной и зарубежной научной литературе существует множество определений термина «инвестиции». На наш взгляд, определение, предложенное Большим экономическим словарем наиболее полно отражает сущность инвестиций: инвестиции – средства, реализуемые в виде долгосрочных вкладов либо государственного, либо частного капитала в разные отрасли экономики как внутри страны, так и зарубежном с целью получения положительного эффекта в будущем, (основной и оборотный капитал, ценные бумаги, интеллектуальная собственность, акции, банковские вклады, производственное оборудование и т.д.) [2].

Инвестиционная деятельность – это организация и координация целенаправленного использования возможностей экономической системы для ее развития.

К основным элементам инвестиционной деятельности, определяющим возможности развития экономической системы, относятся: инвестиции, инвестиционный потенциал, инвестиционные процессы, инвестиционная политика. Именно на взаимодействии этих элементов развивается инвестиционная деятельность экономического субъекта.

Первым элементом инвестиционной деятельности являются инвестиции. Именно их формирование и эффективное использование обеспечивает экономический рост. Сущность и роль инвестиций в экономике было рассмотрено в предыдущем параграфе, поэтому следует перейти к исследованию второго элемента.

Вторым элементом инвестиционной деятельности, неразрывно связанным с инвестициями, является инвестиционный потенциал. В экономической теории потенциал определяют как совокупность имеющихся средств, возможностей в какой-либо сфере [3].

Попытка раскрыть понятие инвестиционного потенциала как экономической категории была предпринята в работах известных экономистов.

Так, в частности Бочаров В.В. выделяет собственно потенциальный спрос и конкретный спрос, и на этой основе делает вывод, что первый из них возникает при отсутствии намерения субъекта при имеющемся доходе направить его на цели накопления, второй же вид характеризуется конкретной реализацией в форме предложения капитала.

Заслуживают внимания подходы к анализу формирования и реализации инвестиционного потенциала региона, предложенные Ф.С. Тумусовым. Автор дал свое понимание категории «инвестиционного потенциала» как совокупности инвестиционных ресурсов, составляющих ту часть накопленного капитала, способного и имеющего возможность превратиться в реальный инвестиционный спрос [4].

Таким образом, инвестиционный потенциал представляет собой совокупность экономических отношений между субъектами по поводу возможности присвоения, использования и развития инвестиционных ресурсов, обеспечивающих определенный экономический рост [3].

Третьим элементом инвестиционной деятельности является инвестиционный процесс, управляемый по своей сущности, основанный на определенных движущих силах, которые по-разному трактуются экономическими школами.

Интересна позиции Игониной Л.Л., которая под инвестиционным процессом подразумевает совокупное движение инвестиций различных форм и уровней [5].

По мнению Беломестновой И.А. инвестиционный процесс можно рассматривать как процесс реализации стратегий достижения поставленных целей экономического роста при согласовании экономических интересов его участников.

Четвертым элементом инвестиционной деятельности является инвестиционная политика, с помощью которой осуществляется регулирование интересов участников инвестиционной деятельности. Под инвестиционной политикой государства в России традиционно понималась совокупность хо- зяйственных решений, определяющих основные направления капитальных вложений, меры по их концентрации на решающих участках.

В то же время инвестиционная политика – это форма поведения властных структур, подчиненная достижению установленной на научной базе цели и рассчитанная на определенный период времени [3].

Эффективность инвестиционного процесса зависит от уровня инвестиционного потенциала. Взаимодействие инвестиций, инвестиционного процесса и инвестиционного потенциала регулирует инвестиционная политика, в свою очередь, являясь элементом инвестиционной деятельности.

Таким образом, раскрывая сущность инвестиционной деятельности, можно прийти к выводу, что главным из ее элементов является инвестиционный потенциал, который задает возможности для привлечения инвестиций.

Роль инвестиций в стабильном развитии общества и экономики каждой отдельной страны или всех стран отмечали многие исследователи. Сейчас же роль инвестиций велика как никогда. Поэтому Саак А.Э. рассматривает инвестиции на двух уровнях: макро- и микроэкономическом.

В макроэкономическом понимании инвестиции являются базой, которая осуществляет политику модернизации производства, развития научнотехнического открытий, обеспечения экономической, экологической безопасности страны и другое.

В микроэкономическом понимании инвестиции решают такие задачи, как восстановление и развитие действующих предприятий, их модернизация, увеличение доходов хозяйствующего субъекта, создание основных фондов, обеспечение финансового благополучия, повышение конкурентоспособности продукции, выпускаемой на предприятиях, получение прибыли путем приобретения акций и других ценных бумаг и т.д. [6, с.11].

Взаимодействие инвестиций на макро- и микроэкономическом уровнях определяет инвестиционная политика. Под государственной инвестиционной политикой в России, как правило, подразумевается множество хозяйственных решений, составляющих важнейшие направления капиталовложений, способы их реализации на местах.

Прежде всего, инвестиционная политика является формой поведения органов власти, главной целью которых является достижение цели, основанной на научной базе, и реализация на конкретный период времени.

Цель инвестиционной политики заключается в осуществлении стратегического плана социального и экономического развития государства.

Главными инструментами реализации инвестиционной политики государства являются административные и экономические методы воздействия для достижения основных целей.

Инвестиционная политика – это совокупность управленческих структур, принимающая во внимание экономические интересы всех сторон процесса инвестирования с целью обеспечения экономического развития и интегрирующая эти усилия [5].

По мнению Иваницкой И.И., государственное регулирование инвестиционной деятельности и инвестиционная политика – совершенно разные понятия. Инвестиционная политика может иметь пассивный характер, то есть не вмешиваться в инвестиционный процесс, в то время как, в термине государственное инвестиционное регулирование подразумевается именно «управление». Понятие регулирование инвестиционной деятельности государства включает в себя средства, которые не имеют непосредственного отношения к инвестиционной политике.

Государство управляет инвестиционным процессом с помощью законодательной базы, посредством государственного планирования, создания комплексных инвестиционных программ и проектов, реализации государственных инвестиций, субсидирования, предоставления льгот и преференций, а также кредитования и лизинга, осуществления экономических и социальных проектов и программ регионального развития. Таким образом, основной задачей для государства в этой сфере является оптимальное сочетание государственного контроля и свободы рыночных отношений.

Объем регулирования инвестиционной деятельности государства зависит от целей, стоящих перед ним, а также возможностей и средств, которые определяются государственной инвестиционной политикой.

В последнее время инвестиционная политика была сосредоточена преимущественно в руках представителей федеральных органов, которые перераспределяют инвестиционные средства по регионам. Кризисы в инвестиционной сфере показали малоэффективность данного метода, и инвестиционное регулирование понемногу смещается в сторону регионов, где наилучшим образом понимают собственные нужны и направления дальнейшего развития.

Таким образом, на современном этапе развития российской экономики особенное значение приобрела региональная инвестиционная политика.

Инвестиционная политика государства в целом и отдельных регионов обуславливается процессом инвестиционной деятельности, в результате которого увеличиваются показатели ВРП и ВВП. Результатом инвестиционной деятельности является реализация различных видов инвестиций: государственных, частных и иностранных; портфельных и реальных; краткосрочных и долгосрочных [7].

Особое значение имеет ФЗ «Об инвестиционной деятельности в Российской Федерации», определяющий правовые и экономические основы инвестиционной деятельности, порядок ее осуществления, формы и методы государственного регулирования данного процесса. Рассмотрим подробнее регулирование инвестиционного процесса.

Государственное инвестиционное регулирование предусматривает следующее.

• 1.    Улучшение условий, в которых развивается инвестиционная деятельность, путем:

• ■    совершенствования системы налогов;

• ■    защиты законных интересов инвесторов;

• ■    предоставления специальных налоговых режимов участникам инвестиционной деятельности;

• ■    принятия антимонопольных мер;

• ■    права создания собственных инвестиционных фондов;

• ■    беспристрастной рейтинговой оценки субъектов Федерации с целью мониторинга инвестиционных процессов в регионе;

• ■    развития финансового лизинга в Российской Федерации;

• 2.    Расширение возможностей прямого государственного участия в процессе инвестирования, путем:

• ■    разработки, утверждения и финансирования инвестиционных проектов, с совместным участием иностранных государств, а также внутригосударственных федеральных инвестиционных программ и проектов;

• ■    проведения экспертной оценки инвестиционных программ и проектов и т.д.

• 3.    Предоставление государственных гарантий и защита законных интересов участников инвестиционной деятельности:

• ■    гарантия равных прав субъектов инвестиционной деятельности;

• ■    публичное обсуждение инвестиционных программ, в том числе проектов;

• ■    право обратиться в суд, на основании нарушения законных прав и интересов субъекта инвестирования за действия или бездействие органов государственной власти, органов местного самоуправления (МСУ) и их должностных лиц;

• ■    защита капиталовложений [6, с. 28-29].

Таким образом, государственное регулирование инвестиций предусматривает постоянное улучшение условий для развития инвестиционной деятельности. Тем не менее, этого не достаточно для формирования благоприятного инвестиционного климата в стране и в регионах.

В настоящее время благодаря осуществлению инвестиционных вложений на уровне страны, конкретного региона или предприятия, появляется возможность развития производства и инфраструктуры, создания новых рабочих мест, что является одним из основополагающих факторов улучшения качества жизни населения.

В последнее время особое внимание государства уделяется инвестиционной деятельности в регионах. Поэтому хотелось бы внести ясность в определение термина «регион».

У понятия «регион» на сегодняшний день множество значений, которые используются в абсолютно разных сферах нашей жизни, но в основном употребляется:

• 1)    как синоним термина район, а именно в значении региональный, то есть относящийся к району, районам;

• 2)    для определения территорий, которых по основным признакам и свойствам трудно отнести к той или иной классификации разделения территорий.

Регион это часть территории Российской Федерации, характеризующаяся общностью природных, социальных, экономических, национальных, культурных и иных условий.

Регион не всегда полностью сохраняет очертания субъекта Российской Федерации, иногда он может соединять территории нескольких соседних субъектов.

Разнообразия определений термина регион, его цели и функций, способы регионализации привело к тому, что появились определенные трудности с классификацией регионов. Тем не менее, неизменными остаются следующие признаки:

• 1)    уровень экономического развития;

• 2)    инвестиционная привлекательность территории;

• 3)    вид территориальной структуры хозяйства;

• 4)    степень прироста населения;

• 5)    процент плотности населения;

6)вид производственной специализации [6].

Государство занимается поддержкой инвестиционной деятельности на двух уровнях: федеральном и региональном. Под федеральным уровнем понимается законотворческая деятельность в области инвестиционной деятельности. Региональный же уровень подразумевает осуществление комплекса мероприятий по принятию стратегических, приоритетных задач [10].

Неудивительно, что основы государственной региональной инвестиционной политики были заложены в правительственной программе «Реформы и развитие российской экономики в 1995 – 1997 годах» и получили дальнейшее развитие в среднесрочных программах. Однако надо отметить, что государственная инвестиционная политика ограничивается федеральным уровнем, не предоставляя новых возможностей и не меняя полномочий регионов. Основным инструментом осуществления региональной инвестиционной политики остаются федеральные целевые программы развития отраслей и межотраслевых комплексов, то есть региональные инвестиционные проекты.

В наиболее общем смысле под инвестиционным проектом понимают любое капиталовложение на определенный период времени с целью дальнейшего извлечения выгоды, будь то материальной, либо социальной. В законодательных актах и специализированных экономических источниках словосочетание «инвестиционный проект» понимается как деятельность, предусматривающая реализацию определенных мер, для достижения конкретных задач [11].

Таким образом, для поддержки региональных инвестиционных проектов был основан Инвестиционный фонд (ИФ) при Министерстве регионального развития Российской Федерации. В соответствии с Бюджетным Кодексом Российской Федерации ИФ представляет собой часть средств федерального бюджета, которая подлежит использованию в целях реализации инвестиционных проектов на принципах государственно-частного партнерства.

Приоритетная задача Фонда заключается в том, чтобы поддержать важных первую очередь для государства и регионов определенных инвестиционных программ и проектов, создав инфраструктуру транспортных коммуникаций, энергетических и инженерных систем федерального или регионального масштаба.

На сегодняшний день Правительством Российской Федерации приняты примерно 20 инвестиционных проектов, представляющих для государства значительный интерес, для осуществления которых предоставляется государ- ственная поддержка через Инвестиционный фонд, который выделил средства в общем размере более чем на 320 млрд. рублей [12].

Инвестиционный Фонд был основан в 2005 г. в качестве механизма поддержки приоритетных инвестиционных программ и проектов, направленных на решение стратегических задач развития территорий, таких как «Строительство железнодорожной линии Кызыл – Курагино в Республике Тыва», «Комплексное развитие Нижнего Приангарья». Так с сентября 2008 г. была введена новая категория проектов ИФ – региональные инвестиционные проекты.

С момента введения новой категории ИФ – региональных инвестиционных проектов – в течение 2008 г. в Минрегионразвития России поступило 52 заявки от 33 субъектов РФ на общую сумму около 200 млрд. руб. За 2009 г. пришло еще более 60 заявок от 35 регионов на 220 млрд. руб., в том числе из инвестиционного фонда было запрошено порядка 40 млрд. руб. [13].

По мнению Печеновой А., заместителя директора департамента инвестиционных проектов Министерства регионального развития, региональные программы уже доказали свою эффективность в качестве антикризисной меры, способствующей притоку частных инвестиций в регионы (см. табл. 1)

Таблица 1

Общая стоимость реализуемых инвестиционных проектов, млн р. [13]

Проекты	Общий объем инвестиций	Государственные средства	Средства инвесторов	Число создаваемых рабочих мест
Государственные проекты по созданию объектов промышленности и инфраструктуры	999 880,36	290497,78	709383,08	136 424
Региональные проекты	104378,31	13 320,39	84 561,05	29900

Тем не менее, существует ряд проблем, затрудняющих достижение поставленных перед Фондом целей, одними из которых являются несовершенство нормативной базы, регулирующей деятельность Фонда, а также высокая степень бюрократизации данной системы.

Таким образом, как показывает время, процесс формирования и реализации государственной политики привлечения инвестиций в регионы должен постоянно совершенствоваться, то есть требуется развитие экономических, административных инструментов инвестиционной политики не только страны в целом, но и в регионах. Так как именно регионы точно знают, что им требуется, и, как решать проблемы в данной сфере.