К вопросу о взаимосвязи кредита и предпринимательской активности в контексте экономических циклов

Исследование кредита в системе экономических циклов целесообразно проводить на основе следующих гипотез. Во-первых, развитие кредита целесообразно рассматривать как многофакторный эволюционный процесс, в котором осуществляется организационное и институциональное упорядочение кредитных отношений, опосредующих процесс воспроизводства при восхождении от уровня суженного воспроизводства отдельного экономического субъекта до инновационного воспроизводства национальной экономики. Во-вторых, предпринимательская активность зависит от возможности привлекать кредит. В-третьих, на различных этапах развития на модель воздействуют различные концепции развития экономической системы.

Отмечая значимость кредита в финансировании инноваций, Й. Шумпетер отмечал, что «…капиталистическая система кредита фактически выросла из финансирования новых комбинаций и развивалась на нем» [3]; он впервые исследовал взаимосвязь уровня развития финансовых посредников, под которыми он понимал в первую очередь банки, с одной стороны; с другой – возможности экономического роста; при этом разграничил понятия «экономический рост» и «экономическое развитие», акцентируя особую роль банковского сектора и указывая на способность перераспределять капитал в те руки, где он сможет принести максимальную пользу.

Изучая генезис развития кредита в его производительной форме, можно констатировать, что различные технологические уклады отличаются характером протекания воспроизводственных процессов [2].

Институциональное развитие предпринимательства и кредитной системы также характеризуется цикличностью. Цикличность проявляется как закономерность генетических процессов, характеризуясь передачей наследственного инварианта и его изменчивостью: в генетике теория циклов по- лучает свое завершение, объясняя суть и механизм колебаний; в теории циклов генетика находит механизм смены поколений, циклическую обусловленность наследственности и изменчивости, их влияния на генотип [4]. Генетический аспект предполагает последовательность смены циклов, при которой каждый новый цикл рождается в недрах предыдущего, постепенно набирая силу и вытесняя предыдущий. Однако полного вытеснения не происходит, поскольку некоторые элементы «передаются» по наследству.

Согласно теории Веблена [1], банковская система обладает наследственными свойствами, представляя собой самовоспроизводящийся феномен: при общей стабильности наблюдается распад одних институтов и появление других. Теория циклично-генетической динамики становится действенным инструментом при формировании механизма кредитного обеспечения инвестиционноинновационных процессов для выбора форм, методов, инструментов кредитования инновационно активных экономических субъектов и снижения инновационных и кредитных рисков.