Компетенция финансового уполномоченного и партнерское финансирование: точки роста

Категория «партнерское финансирование» введена в оборот с 1 сентября 2023 г. для таких регионов, как Республика Башкортостан, Республика Дагестан, Республика Татарстан (Татарстан), Чеченская Республика, и регулируется Федеральным законом от 4 августа 2023 г. № 417-ФЗ «О проведении эксперимента по установлению специального регулирования в целях создания необходимых условий для осуществления деятельности по партнерскому финансированию в отдельных субъектах Российской Федерации и о внесении изменений в отдельные законодательные акты Российской Федерации» (далее – Закон о партнерском финансировании).

Данный правовой эксперимент запланирован на период с 1 сентября 2023 г. по 1 сентября 2025 г.

Партнерским финансированием в рамках вышеуказанного закона признается деятельность по совершению следующих сделок:

• 1)    привлечение денежных средств и (или) иного имущества физических и юридических лиц в форме займа, путем размещения облигаций, приема имущества в доверительное управление и (или) приема вклада (пая) в уставный (складочный, паевой) капитал участника эксперимента;

• 2)    предоставление денежных средств в форме займа физическим и юридическим лицам;

• 3)    финансирование физических и юридических лиц путем купли-продажи товаров (в том числе недвижимого имущества) на условиях рассрочки (отсрочки) оплаты товаров с взиманием вознаграждения за предоставление рассрочки (отсрочки) оплаты товаров;

• 4)    финансирование физических и юридических лиц путем предоставления имущества по договору финансовой аренды (лизинга), внесения вклада (пая) в уставный (складочный, паевой) капитал юридических лиц, осуществления совместной деятельности по договору простого товарищества, инвестиционного товарищества;

• 5)    выдача поручительств за третьих лиц.

Сделки совершаются юридическими лицами, включенными Банком России в реестр участников эксперимента. На данный момент реестр находится в стадии формирования и не опубликован на дату начала действия 1 сентября 2023 г. В реестр могут быть включены кредитная организация, некредитная финансовая организация, осуществляющая виды деятельности, указанные в Федеральном законе от 10 июля 2002 г. № 86-ФЗ «О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)», потребительский кооператив, общественно полезный фонд, автономная некоммерческая организация, хозяйственное общество или товарищество, являющиеся резидентами Российской Федерации, если местом нахождения соответствующего юридического лица и (или) его филиала является территория проведения эксперимента, предусмотренная ч. 3 ст. 1 Закона о партнерском финансировании. Указанное требование не применяется к кредитной организации, имеющей внутреннее структурное подразделение, открытое в соответствии с законодательством Российской Федерации на территории проведения эксперимента для осуществления деятельности по партнерскому финансированию.

При этом Законом о партнерском финансировании установлены требования к органам управления и акционерам (участникам) участника эксперимента (например, требование к деловой репутации, отсутствие нарушений на финансовом рынке и прочее). Считаем, что данные требования являются вполне логичными и обоснованными в свете того, что, как будет указано далее, Закон о партнерском финансировании является внедрением исламского банкинга в российское законодательство.

Спецификой данного закона являются установленные ограничения по взиманию процентной ставки, по запрету финансирования определенных видов деятельности (например, запрет на финансирование деятельности, связанной с производством табачной и алкоголь- ной продукции, оружия, боеприпасов, торговлю данными товарами, с игорным бизнесом). Данные запретительные меры характерны для исламского банкинга (финансирования).

Исламский банкинг – это деятельность на финансовом рынке в соответствии с нормами шариата и исламской этикой. Круг заключаемых сделок в рамках исламского банкинга значительно шире сделок партнерского финансирования. Для партнерского финансирования исходя из определений, указанных в законе, взяты такие сделки, как «мурабаха» (исламская ипотека); «мушарака» (договор о совместной деятельности); «мудараба» (исламский депозит); «истисна» (финансирование производства будущего актива согласно определенной спецификации); «иджара» (исламский лизинг); кард аль-хасан (беспроцентная ссуда); сукук (исламские ценные бумаги). К иным продуктам исламского банкинга относятся бай битхаман аджил (сделка с отсрочкой платежа), бай салям (авансовый платеж), бай уль-ина (продажа с правом выкупа), вадиа (хранение ценностей в банке), такафул (исламское страхование), бей-би-силаа (рассрочка).

Согласно официальной позиции первого заместителя Председателя Центрального Банка Российской Федерации В. Чистюхина в данном законе закреплено классическое кредитование, которое трансформировано через принципы партнерского финансирования [16]. Именно данным обстоятельством обоснован частичный охват сделок исламского банкинга Законом о партнерском финансировании, ведь данное правовое новшество реализуется в экспериментальном режиме.

Первые банки, следующие принципам шариата, появились еще в 1970-е гг., а сам термин «исламская финансовая система» – в середине 1980-х гг. По состоянию на 2021 год механизмы исламского финансирования действовали более чем в 136 странах мира, общий объем исламской финансовой системы составлял около $4 трлн, согласно данным The Islamic Corporation for the Development of the Private Sector (ICD) [7].

Большое, быстрорастущее и молодое мусульманское население – один из сильнейших факторов роста спроса в исламской экономике. По данным Форума исследовательского центра PEW по религии и общественной жизни, в 2019 году мировое мусульманское население достигло 1,9 млрд человек. Ожидается, что оно будет расти вдвое быстрее, чем общее население мира (3 млрд к 2060 году), и будет составлять 31,1 % мирового населения. Предположительно в 2050 году мусульманское население будет состоять на 60 % из людей в возрасте 15–59 лет и на 24 % из людей в возрасте до 15 лет. 16 % мусульманского населения в 2050 году будет старше 60 лет, в то время как такая же возрастная группа в Европе составит более 28 % населения [8].

В поисках новых областей роста народного хозяйства многие страны в настоящее время серьезно ориентируются на мусульманскую экономику для рыночной диверсификации. Падение спроса на нефтепродукты и понижение цены в период пандемии в 2020 году доказало важность данной стратегии.

Современный рынок исламских финансов демонстрирует высокий потенциал. Согласно данным State of the Global Islamic Economy Report (Глобальный отчет по исламским финансам) 2023/2024 объем мирового рынка исламских финансов оценивался в 2 503 600 млн долларов США в 2022 году и, как ожидается, увеличится в среднем на 12,67 % в течение прогнозируемого периода, достигнув 5 122 800 млн долларов США к 2028 году. В ближайшие годы мировому рынку исламских финансов предстоит значительное расширение с растущим спросом на различные виды услуг (исламский банкинг, исламское страхование, исламские облигации, исламские фонды) и приложения (частные, корпоративные). Рост рынка будет определяться несколькими факторами, такими как размер, сегментирование, предстоящие тенденции, объем продаж, спрос и предложение. Более того, ожидается, что растущее внедрение передовых технологий и увеличение инвестиций в исследования и разработки предоставят выгодные возможности для роста рынка. Используя передовые методы исследования рынка, этот отчет содержит глубокий анализ текущей динамики рынка, отраслевых тенденций и перспектив будущего роста. В исследовании также оценивается влияние рыночных факторов, ограничений и вызовов, предлагая всесторонний обзор глобального рынка исламских финансов [17].

«В России стоит искать возможности для привлечения финансовых организаций, работающих на принципах исламского банкинга, к инвестированию проектов в рамках ЕАЭС», – заявил 24 апреля 2023 года глава Комитета

Совфеда по международным делам Г. Карасин на круглом столе в палате регионов «Россия и исламский мир: торгово-экономическое сотрудничество и потенциал развития механизмов исламского финансового рынка в РФ» [9].

Принятие Закона о партнерском финансировании говорит о фрагментарной имплементации в российское законодательство норм и принципов, регулирующих исламский банкинг.

В России вопрос о целесообразности применения в экономике страны исламских (этических) финансовых инструментов рассматривается длительное время, однако внимание Банка России, заинтересованных министерств и ведомств, а также крупнейших кредитных организаций к данному вопросу привлечено только с 2015 года.

Исламский банкинг (финансирование) – это более широкое понятие по сравнению с партнерским финансированием. Так, Д. Г. Алексеевой указано, что к принципам исламского финансирования относятся: запрет на процентные сделки (прирост на долг (риба насия) и прирост на обмен (риба фадль)), запрет на сделки с условиями неопределенности (гарар); запрет на финансирование точно определенных секторов экономики: игорный бизнес, производство свинины, алкогольной продукции и т.п.; условия разделения риска получения прибыли и убытков между финансирующей стороной и клиентом по совершаемым сделкам; условия проведения финансовых сделок на основе реальных активов или операций с данными активами [1].

Как отмечает С. В. Кузнецов, исламская модель финансирования может быть воспринята государством в одной из форм: монистической (Судан) и дуалистической (Малайзия, Бахрейн). Монистическая исламская модель содержит запрет использования ссудного процента, который установлен на законодательном уровне, в то время как в дуалистической модели исламский сектор экономики сосуществует с традиционным [11, с. 15].

Следует сделать вывод, что Закон о партнерском финансировании соответствует современным трендам, направленным на максимально возможное использование различных форм финансирования и полное удовлетворение потребностей клиента.

Одним из субъектов Закона о партнерском финансировании является гражданин.

Это влечет логичный вопрос о возможности распространения сферы деятельности финансового уполномоченного на возникающие споры с физическими лицами в ходе применения Закона о партнерском финансировании. Права потребителей должны быть защищены законом в любом случае.

Федеральным законом от 4 июня 2018 г. № 123-ФЗ «Об уполномоченном по правам потребителей финансовых услуг» (далее – Закон о финуполномоченном) в целях защиты прав и законных интересов потребителей финансовых услуг определены правовой статус уполномоченного по правам потребителей финансовых услуг (далее – финансовый уполномоченный), порядок досудебного урегулирования финансовым уполномоченным споров между потребителями финансовых услуг и финансовыми организациями (далее – стороны), а также правовые основы взаимодействия финансовых организаций с финансовым уполномоченным.

С финансовым уполномоченным в соответствии с Законом о финуполномоченном обязаны организовать взаимодействие следующие финансовые организации: страховые организации (кроме страховых организаций, осуществляющих исключительно обязательное медицинское страхование) и иностранные страховые организации, имеющие право в соответствии с Законом Российской Федерации от 27 ноября 1992 г. № 4015-1 «Об организации страхового дела в Российской Федерации» осуществлять страховую деятельность на территории Российской Федерации; мик-рофинансовые организации; кредитные потребительские кооперативы; ломбарды; кредитные организации; негосударственные пенсионные фонды.

В ходе сравнительного анализа двух упомянутых законов можно сделать выводы о возникновении следующих проблем у финансового уполномоченного в ходе применения Закона о партнерском финансировании и вариантах их решения.

Во-первых, Закон о партнерском финансировании регулирует сделки как с денежными средствами, так и с иным имуществом. К сделкам с иным имуществом относятся принятие его в доверительное управление и (или) прием вклада (пая) в уставный (складочный, паевой) капитал участника эксперимента. Так как Законом о партнерском финансировании перечень имущества не определен, то в силу ст. 1013 Гражданского кодекса Российской Федерации (далее – ГК РФ) к имуществу, подлежащему передаче в доверительное управление, относятся: предприятия и другие имущественные комплексы, отдельные объекты, относящиеся к недвижимому имуществу, ценные бумаги, права, удостоверенные бездокументарными ценными бумагами, исключительные права и другое имущество. Согласно ст. 66.1 ГК РФ вкладом участника хозяйственного товарищества или общества в его имущество могут быть денежные средства, вещи, доли (акции) в уставных (складочных) капиталах других хозяйственных товариществ и обществ, государственные и муниципальные облигации. Таким вкладом также могут быть подлежащие денежной оценке исключительные, иные интеллектуальные права и права по лицензионным договорам, если иное не установлено законом. Как видим, перечень имущества, с которым будут заключаться сделки в рамках Закона о партнерском финансировании, достаточно обширен.

При этом финансовый уполномоченный рассматривает обращения потребителей финансовых услуг о взыскании денежных сумм не свыше 500 000 руб. либо если требования потребителя финансовых услуг вытекают из нарушения страховщиком порядка осуществления страхового возмещения, установленного Федеральным законом от 25 апреля 2002 г. № 40-ФЗ «Об обязательном страховании гражданской ответственности владельцев транспортных средств», и если со дня, когда потребитель финансовых услуг узнал или должен был узнать о нарушении своего права, прошло не более трех лет.

Таким образом, возникает вопрос о возможности защиты прав потребителей финансовым уполномоченным по сделкам, заключенным в рамках Закона о партнерском финансировании, а именно по спорам по принятию иного имущества в доверительное управление и (или) приему вклада (пая) в уставный (складочный, паевой) капитал участника эксперимента при стоимости имущества не более 500 000 руб.

С целью решения данной проблемы необходимо внести изменения в Закон о финупол-номоченном и указать, что его действие распространяется и на сделки в рамках партнерского финансирования. В связи с чем предлагаем изложить п. 1 ст. 15 Закона о финупол-номоченном в следующей редакции:

«1. Финансовый уполномоченный рассматривает обращения в отношении финансовых организаций, включенных в реестр, указанный в статье 29 настоящего Федерального закона (в отношении финансовых услуг, которые указаны в реестре), или перечень, указанный в статье 30 настоящего Федерального закона, если размер требований потребителя финансовых услуг о взыскании денежных сумм не превышает 500 тысяч рублей (за исключением обращений, указанных в статье 19 настоящего Федерального закона) либо если требования потребителя финансовых услуг вытекают из нарушения страховщиком порядка осуществления страхового возмещения, установленного Федеральным законом от 25 апреля 2002 года № 40-ФЗ «Об обязательном страховании гражданской ответственности владельцев транспортных средств», и если со дня, когда потребитель финансовых услуг узнал или должен был узнать о нарушении своего права, прошло не более трех лет, либо если сделки совершены в соответствии с частью 1 статьи 2 Федерального законом «О проведении эксперимента по установлению специального регулирования в целях создания необходимых условий для осуществления деятельности по партнерскому финансированию в отдельных субъектах Российской Федерации и о внесении изменений в отдельные законодательные акты Российской Федерации».

Во-вторых, список субъектов – участников эксперимента шире списка финансовых организаций, на которых распространяется действие Закона о финансовом уполномоченном. К участникам эксперимента относятся юридические лица – резиденты Российской Федерации, если местом нахождения соответствующего юридического лица и (или) его филиала является территория проведения эксперимента, предусмотренная ч. 3 ст. 1 Закона о партнерском финансировании. И при этом и реестр участников эксперимента, и реестр финансовых организаций ведет Банк России. Участники эксперимента совершают сделки, уже подпадающие под урегулирование финансового уполномоченного. Из этого логично сделать вывод, что споры с данными субъектами – участниками эксперимента также следует отнести к компетенции финансового уполномоченного. Для этого рекомендуем дополнить п. 1 ст. 28 Закона о финуполномо-ченном указанием на участников эксперимента и читать его в следующей редакции:

«1. С финансовым уполномоченным в соответствии с настоящим Федеральным законом обязаны организовать взаимодействие следующие финансовые организации:

• 1)    страховые организации (кроме страховых организаций, осуществляющих исключительно обязательное медицинское страхование) и иностранные страховые организации, имеющие право в соответствии с Законом Российской Федерации от 27 ноября 1992 года № 4015-1 «Об организации страхового дела в Российской Федерации» осуществлять страховую деятельность на территории Российской Федерации;

• 2)    микрофинансовые организации;

• 3)    кредитные потребительские кооперативы;

• 4)    ломбарды;

• 5)    кредитные организации;

• 6)    негосударственные пенсионные фонды;

• 7)    участники эксперимента, проводимого в соответствии с Федеральным законом «О проведении эксперимента по установлению специального регулирования в целях создания необходимых условий для осуществления

деятельности по партнерскому финансированию в отдельных субъектах Российской Федерации и о внесении изменений в отдельные законодательные акты Российской Федерации».

Таким образом, законодательное регулирование партнерского финансирования является актуальным требованием современной экономики. Примечательно и то, что на первоначальном этапе в данном направлении будет проводиться эксперимент. Ведь это позволит выявить проблемы в правоприменении и своевременно предложить инструменты для их решения.

В данной статье отражены основные, по нашему мнению, проблемы: возможности применения инструментов урегулирования проблем по распространению действия Закона о финуполномоченном на сделки, заключаемые в рамках Закона партнерском финансировании, а также на субъектов, осуществляющих партнерское финансирование, в контексте деятельности финансового уполномоченного в России и предложены возможные пути их решения.