Оценка ликвидности коммерческого банка

Введение . Главной целью финансового менеджмента в коммерческом банке является определение рациональных требований и методических основ построения оптимальных организационных структур и режимов работы функциональнотехнологических систем, обеспечивающих планирование и реализацию финансовых операций банка и поддерживающих его устойчивость при заданных параметрах, направленных на приращение собственного капитала и прибыли при условии сохранения стабильности и устойчивости коммерческого банка. Одним из условий достижения этой цели является грамотное управление ликвидностью и платежеспособностью. Как важнейшие качественные показатели, характеризующие деятельность коммерческого банка, они свидетельствуют о его надежности и стабильности.

Актуальность исследуемой темы определяется тем, что в связи с проблемами на макроэкономическом уровне поддержание ликвидности коммерческими банками на необходимом уровне значительно осложняется. Для того чтобы в постоянно меняющихся условиях коммерческий банк мог стабильно и эффективно функционировать, управляющее звено банка должно уделять значительное внимание анализу показателей деятельности банка и проводимых операций. Оценка ликвидности позволяет выявить потенциальные и реальные тенденции, которые свидетельствуют об ухудшении ликвидности баланса банка, и, следовательно, принять соответствующие меры по устранению выявленных проблем [3, c. 142].

Основой методики анализа ликвидности коммерческого банка является расчет обязательных нормативов ликвидности, а также расчет показателей оценки ликвидности, которые установлены Банком России.

В настоящее время в соответствии с Инструкцией Банка России от 03.12.2012 N 139-И (ред. от 13.02.2017) "Об обязательных нормативах банков" коммерческие банки рассчитывают нормативы мгновенной (Н2), текущей (Н3) и долгосрочной (Н4) ликвидности. Данные нормативы регулируют (минимизируют) риски потери банком ликвидности и определяются как соотношение между активами и пассивами баланса банка с учетом их сроков, сумм и видов [1].

Рассмотрим данные расчеты на примере публичного акционерного общества (ПАО) «Сбербанк».

ПАО «Cбербанк» является самым крупным финансовым институтом Центральной и Восточной Европы. Банк был основан в 1841 г. Основным видом деятельности является предоставление финансовых услуг и сервисов розничным и корпоративным клиентам во всех регионах присутствия. Количество клиентов Сбербанка на сегодня составляет примерно 145,6 млн.

При анализе ликвидности сначала необходимо рассчитать обязательные нормативы.

Таблица 1

Расчет нормативов ликвидности активов ПАО «Сбербанк»

Показатель	2015	2016	2017	Изменение 2015/2016	Изменение 2016/2017
Показатель мгновенной ликвидности (Н2)	116,4%	217%	161,1%	100,6%	-55,9%
Показатель     текущей ликвидности (Н3)	154,4%	301,6%	263,8%	147,2%	-37,8%
Показатель долгосрочной ликвидности (Н4)	65,5%	55,4%	57,59%	-10%	2,19%

В период с 2015 по 2016 г. показатель мгновенной ликвидности (Н2) имеет положительную динамику. Однако в 2017 г. мгновенная ликвидность банка снижается, но все еще находится выше установленного минимума. По нормативам, данный показатель должен превышать 15%. Это свидетельствует о том, что у Сбербанка увеличивается риск потери ликвидности в течение одного операционного дня. Также данный норматив показывает, какую долю обязательств до востребования банк может погасить немедленно.

Показатель текущей ликвидности (Н3) также имеет положительную динамику и также снижается в 2017 г. Минимально допустимое значение норматива Н3 установлено в размере 50%. Ухудшение норматива означает уменьшение части обязательств до востребования со сроком исполнения в ближайшие 30 дней, которая может быть оплачена в этот промежуток времени за счет ликвидных активов.

С 2014 г. показатель Н4 имеет отрицательную динамику, однако его снижение несет положительный эффект. В конце 2017 г. он возрастает. Максимально допустимое числовое значение норматива устанавливается в размере 120%. Его увеличение означает повышение риска потери банком ликвидности в результате размещения средств в долгосрочные активы.

Таким образом, в результате исследования выявлено, что в течение всего анализируемого периода показатели ликвидности ухудшаются, однако находятся в пределах нормативных значений, что оказывает положительный эффект на финансовую устойчивость банка.

Банк России с целью оценки финансовой устойчивости банков при их вступлении в систему страхования вкладов устанавливает показатели оценки ликвидности, которые характеризуют структуру и качество активов и пассивов банка с точки зрения ликвидности, стабильности и риска [2].

Таблица 2

Показатели оценки ликвидности ПАО «Сбербанк»

Показатель	2015	2016	2017	Изменение 2015/2016	Изменение 2015/2016
Показатель соотношения высоколиквидных активов и привлеченных средств	6,82	11,39	10,88	4,57	-0,51
Показатель      структуры привлеченных средств	10,89	11,39	10,88	0,51	-0,51
Показатель зависимости от межбанковского рынка	1,33	0,09	4,1	-1,24	4,01
Показатель           риска собственных    вексельных обязательств	27,82	21,60	17,1	-6,22	-4,5
Показатель   небанковских ссуд	86,16	86,44	87,9	0,27	1,46
Показатель риска на крупных кредиторов и вкладчиков	738,03	785,30	825,2	47,27	39,9

Показатель соотношения высоколиквидных активов и привлеченных средств за 2017 г. снижается, что свидетельствует о снижении доли обязательств, которую банк может выполнить в любой момент.

Показатель структуры привлеченных средств также имеет отрицательную динамику и достигает значения 2015 г., следовательно, доля обязательств до востребования в общем объеме привлеченных ресурсов снижается.

С 2016 г. возрастает показатель зависимости от межбанковского рынка, т.е. резко возрастает степень зависимости от займов на рынке межбанковских кредитов. Появляется риск снижения устойчивости банка. Также снижается и показатель риска собственных вексельных обязательств. Соответственно с 2015 по 2017 г. существенно снижается доля собственных средств, составляющих векселя банка.

Таблица 3 Балльная и весовая оценка показателей ликвидности

Наименование показателя

Бальная оценка 2015     2016     2017

Вес

Показатель   соотношения   высоколиквидных активов и привлеченных средств	3	2	2	2
Показатель мгновенной ликвидности	1	1	1	3
Показатель текущей ликвидности	1	1	1	3
Показатель структуры привлеченных средств	1	1	1	2
Показатель зависимости от межбанковского рынка	1	1	1	2
Показатель   риска   собственных   вексельных обязательств	1	1	1	2
Показатель небанковских ссуд	1	1	1	1
Показатель усреднения обязательных резервов	1	1	1	2
Показатель обязательных резервов	1	1	1	2
Показатель риска на крупных кредиторов и вкладчиков	4	4	4	2
Обобщающий результат по группе показателей ликвидности	1,48	1,38	1,38

Показатель небанковских ссуд тоже имеет отрицательную динамику. Следовательно, снижается доля ссуд, которую клиенты ПАО «Сбербанк», являющиеся некредитными организациями, могут погасить за счет остатков по счетам, соответственно повышается риск неуплаты по кредитам.

Показатель риска на крупных кредиторов и вкладчиков с 2015 по 2017 г. значительно возрастает, тем самым увеличивается доля обязательств перед крупными вкладчиками банка, которые сам банк может погасить за счет ликвидных активов в течение 30 дней.

В целом на основе анализа показателей оценки ликвидности можно сделать вывод, что практически все показатели имеют отрицательную динамику. При дальнейшем их снижении к 2018 г. появится риск снижения не только ликвидности, но и финансовой устойчивости. В период с 2015 по 2017 г. ПАО «Сбербанк» имел удовлетворительное состояние ликвидности. При этом обобщающий результат по группе показателей ликвидности имел положительную динамику, и в обозримом будущем состояние ликвидности можно будет охарактеризовать как «хорошее». Это произойдет, если показатель РГЛ примет значение, равное 1,35 и меньше.

При оценке кредитной деятельности банка особенно важна качественная характеристика его кредитного портфеля. Для этого необходимо рассчитать коэффициент качества ссудной задолженности и коэффициент «агрессивности-осторожности» кредитной политики.

Таблица 4

Показатели оценки кредитной политики ПАО «Сбербанк»

Наименование показателя	2015 г.	2016 г.	2017 г.	Изменения 2015/2016	Изменения 2016/2017
Коэффициент   качества   ссудной задолженности	106,37	106,67	103,87	0,3	-2,8
Коэффициент         агрессивности кредитной политики	74	76	76	2,48	0

Коэффициент качества ссудной задолженности показывает уровень безрисковых вложений в кредитование (без учета размера расчетного резерва на возможные потери по ссудам) в общей сумме ссудной задолженности, при этом определяется доля просроченных ссуд. Результаты оценки данного показателя в динамике за последние три года отражены в таблице 4. В 2015–2016 гг. данный показатель имеет положительную динамику, что позволяет судить о квалифицированности подходов при управлении кредитным портфелем банка для сохранения его устойчивого положения. Однако к 2017 г. он незначительно снижается.

Коэффициент «агрессивности – осторожности» кредитной политики банка характеризует направленность кредитной политики банка. За 2015–2017 гг. он возрастает. Высокое значение показателя (более 60 %) свидетельствует о достаточно агрессивной кредитной политике и соответственно о росте кредитного риска. При неблагоприятной экономической ситуации такая кредитная политика может привести даже к частичной утрате собственных средств.

Выводы и рекомендации. Таким образом, по результатам проведенного анализа можно сделать вывод, что главной проблемой управления ликвидностью ПАО «Сбербанк» является риск снижения ликвидности вследствие дисбаланса в структуре актива и пассива, в том числе высокой зависимости пассивной базы от одного или нескольких крупных клиентов или источников финансирования в определенной валюте или на определенном сроке.

На современном этапе финансово-хозяйственная деятельность банка подвержена риску потери ликвидности, поскольку не аккумулирует денежные средства на случай единовременного исполнения всех имеющихся обязательств.

Должна осуществляться оценка достаточности уровня денежных средств, а также резервов ликвидности, которые необходимы для выполнения данных обязательств в различных временных рамках на основе текущей рыночной конъюнктуры, предположений о будущей динамике статей баланса и накопленных исторических данных.

Для устранения данной проблемы, а также повышения эффективности управления ликвидностью банка необходимо:

• -    создать стабильную и диверсифицированную структуру пассивов, которая будет включать в себя ресурсы, привлекаемые от различных групп клиентов (физических и юридических лиц) и инвесторов, как на определенный срок, так и средства до востребования;

• -    чтобы своевременно и эффективно погашать непредвиденные разрывы ликвидности, необходимо осуществлять вложения в высоколиквидные и ликвидные финансовые активы, которые будут диверсифицированы по срокам погашения и видам валют;

• -    осуществлять контроль над использованием существующих резервов ликвидности и при возникновении необходимости инициировать их увеличение;

• -    привлекать средства в более короткие сроки за счет поддержания отношений с контрагентами на финансовых рынках.

Для поддержания существующего уровня ликвидности ПАО «Сбербанк» и его повышения можно предложить следующие действия:

• 1.    Прогнозировать основные статьи баланса в разрезе основных видов валют. Это позволит определять необходимый объем ресурсов для покрытия дефицита ликвидности, что также позволит выполнять обязательные нормативы, установленные локальными регуляторами.

• 2.    Прогнозировать структуру активов и пассивов при различных сценариях развития баланса банка. В рамках построения планов фондирования это позволит увеличить контроль требуемого уровня ликвидных активов в среднесрочной и долгосрочной перспективе.

• 3.    Осуществлять постоянный контроль и прогнозировать значения основных показателей ликвидности.