Особенности формирования финансовой стратегии в условиях импортозамещения сельскохозяйственной продукции

В России в сельском хозяйстве импортная продукция и импортное сырье занимает более 50% от общего объема продаж. Сейчас, в условиях геополитической ситуации, вопрос об импортозамещении является актуальным. Санкции по отношению к России ограничивают деятельность многих торговых организаций. Однако, это дает шанс усиленно развиваться местному производству. Также, учитывая, что без перехода сельского хозяйства на инновационный путь развития невозможно обеспечить реализацию в стране стратегии импортозамещения и обеспечить продовольственную, а значит, и национальную безопасность России [1, 4]. Детально методология обеспечения экономической безопасности рассмотрена в работах Зиннурова У.Г. и Исмагиловой В.С. [7,8]

Для эффективного продвижения импортозамещенных товаров, необходимо тщательно продумать финансовую стратегию, в частности, на что она будет направлена. Формирование финансовой стратегии, как и сам этот институт, также является крайне сложным и затратным процессом, который для достижения наиболее эффективных показателей, должен осуществляться исключительно правильным образом и с учетом всех особенностей современной политики России по импортозамещению. Финансовая стратегия предполагает собой определение долгосрочных целей финансовой деятельности и непосредственный выбор наиболее эффективного способа их достижения [9]. Предшествовать этому должны стать маркетинговые исследования, целью которых является сбор информация о состоянии рыночного спроса в соответствующем отраслевом секторе и определение тенденции поведения рынка в долгосрочном разрезе [5, 6].

Для определения особенностей формирования финансовой стратегии в условиях импортозамещения необходимо определиться со стратегией импортозамещения. В данном исследовании будет рассматриваться импортозамещение на рынке продовольствия, со стороны отечественной компании «ГПП Едок» и «Группа компаний Danone» (производство продукции под брендом западной компании «Danone» с условием использования несанкционного сырья). Разбор финансовых стратегий будет проводиться на рынке Республики Башкортостан (далее «РБ») [2,3].

Рассмотрим имеющиеся финансовые стратегии обеих компаний. Благодаря эффективной ценовой политике и оптимальной структуре капитала, «ГПП Едок» зарекомендовала себя как производитель качественной и доступной продукции. Также, в связи с данными факторами, производитель показывает высокую ликвидность предприятия. «Группа компаний Danone» является крупнейшим производителем молочной продукции в России. Основными факторами их развития стали: мощные внутренние источники финансирования, разработка уникальной технологии производства и высокий уровень НИОКР.

Первая компания ориентирована на замещение российскими производителями молочной продукции. Сейчас у компании довольно скудный набор продуктов. Из-за большого ассортимента на рынке данной продукции, компании следует прибегнуть к диверсификации производства. Чтобы ее реализовать нужно обратиться к стратегическому инновационному маркетингу. Основная цель стратегического инновационного маркетинга заключается в разработке стратегии проникновения новшества на рынок. Поэтому в основу стратегических маркетинговых исследований закладывается анализ конъюнктуры рынка с сегментированием рынка, организацией и формированием спроса, моделированием поведения покупателя. Могут возникнуть риски незначительного спроса в связи с недоверием потребителей на новый продукт, значит организации следует проводить более масштабные рекламные кампании. Так же у компании возрастают риски налоговой нагрузки, что может отрицательно повлиять на экономические показатели инвестиционных проектов. Снизить этот риск поможет использование нелинейного метода амортизации. Риск, связанный с поставкой продуктов на рынок из стран, не попадающих под санкции, может также повлиять на спрос данной продукции. Решением данной проблемы будет – выдвижение конкурентных преимуществ (ставка на низкую цену, пропаганда местного производства).

Вторая компания ориентирована на изготовление продукции из российского сырья под зарубежным брендом. Проблема, которая может стоять перед таким видом деятельности, это низкий уровень качества сырья и материалов. Однако, ее можно решить путем получения инвестиций от партнеров. На примере «Группы компаний Danone» выявляется еще одна проблема при производстве – это бракованная продукция. Связано это не только с качеством сырья, но и с работоспособностью оборудования. Следствием этого являются негативные отзывы потребителей и, соответственно, снижение спроса на товары. Решением этой проблемы будет финансирование производства со стороны партнеров, в частности, закупка нового оборудования.

Разработка финансовой стратегии – сложный процесс, формирование которого зависит от многих факторов, и для каждой компании факторы будут разными. Наличие финансовой стратегии делает компанию более управляемой для менеджмента и прозрачной для собственников, что особенно важно в условиях импортозамещения.

Считаем, что следующие факторы стоит учитывать при разработке финансовой стратегии «ГПП Едок»:

• 1)    Цель финансовой деятельности. Основной финансовой целью, привычно, является максимизация рыночной стоимости при минимизации риска. В случае с «ГПП Едок», главной целью будет являться максимизация производства отечественного товара на рынке. Достигнуть такой цели можно в том случае, если будет достаточное количество финансовых ресурсов, а также оптимальная рентабельность собственного капитала, сбалансированная структура собственного, а также заемного капитала. Детализирована данная цель в «ГПП Едок» будет по показателям прибыли, величины собственного капитала, рентабельности собственного капитала, структуры активов, а также финансовых рисков.

• 2)    Период, на который будет разрабатываться финансовая стратегия. В случае с компанией «ГПП Едок», в качестве срока предполагается выбрать один год. Это поможет проверить эффективность стратегии, и, в случае положительных результатов, обозначить более четкие цели, чтобы в дальнейшем продолжить развитие по такому же направлению. В данном

случае долгосрочная стратегия не будет целесообразной, так как импортозамещение является относительно новым институтом в нашем государстве и требует по отношению к себе кардинально нового подхода.

• 3)    Факторы внутренней среды компании, в частности сильные стороны компании. При диверсификации производства, нельзя забывать про продукты компании, приносящих наибольшую прибыль, при минимальных издержках, акцент на них должен сохраняться по максимуму, также учитывая и спрос на рынке РБ, так как если этот продукт не котируется на рынке, делать на нем акцент не имеет смысла.

• 4)    Факторы внешней среды. Экономико-правовые условия финансовой деятельности предприятия и их возможного изменения в прогнозируемом периоде; положение финансового рынка, его сегментов и факторов его определяющих – все это нужно учитывать при построении финансовой стратегии для «ГПП Едок».

• 5)    Использование заемного капитала. Так как компания относительно новая и развивающаяся, ей не обойтись без использования кредитов. Здесь тоже нужно тонко походить к данному вопросу, потому что неправильное использование и погашение заемных средств может привести к пагубным последствиям для общей стратегии компании.

Далее следуют факторы, которые, на наш взгляд, стоит учитывать при разработке финансовой стратегии «Группы компаний Danone»:

• 1)    Разработка финансовой стратегии на более долгосрочный период. Допустим, на 3 года (в условиях нестабильной экономики этот период не может превышать 5 лет). Объяснить такого рода решение можно тем, что «Группа компаний Danone» не просто достаточно длительный период на рынке, но еще она имеет узкую специализацию по конкретному сектору, а также характеризуется наличием нужного количества потребительских знаний о российском рынке. Поэтому, можно использовать длительную программу развития, ориентируясь на качество сырья, а также улучшение производства.

• 2)    Финансовое планирование. Как и в предыдущей компании, реализуя его на основе планирования производства, а также реализации продукции. Важно осуществлять еще и контроль за расходованием средств. Вопросы в сфере финансового планирования сегодня недостаточным образом решены во многих компаниях, что представляется особо острой проблемой именно в условиях импортозамещения. Об этом свидетельствует факт наличия недовольных клиентов у «Группы компаний Danone»; это может обуславливаться не только использованием некачественного сырья или изготовлением продукции на старом оборудовании, но и условиями хранения и транспортировки продукции, о чем должна заботиться компания производитель, которая дорожит репутацией.

• 3)    Факторы внешней среды. Стоит обратить внимание, что при разработке финансовой стратегии внешние факторы должны быть учтены таким образом, что компания сможет с легкостью к ним приспособиться.

Подводя итог, можно сделать вывод, что разработка финансовой стратегии – всеобъемлющий процесс, охватывающий не только финансовую деятельность предприятия, но и маркетинговую составляющую, наряду с кадровой и инвестиционной политикой предприятия. И несмотря на то, что план разработки финансовой стратегии у всех одинаковый, для каждой компании существуют свои факторы, влияющие на производство, и влекут за собой, как правило, кардинальные изменения не только в финансовой, но и в общей стратегии предприятия. И если в одной из двух компаний (взятых из данного исследования) проблема с качеством продукции, то у другой ее нет, и наоборот, если у одной компании есть возможность скорого привлечения капитала из головного офиса, то второй компании приходится брать кредит и решать проблемы на данном уровне.