Перспективы управления ипотечной отраслью

Для российской экономики выстраивание эффективной системы ипотечного жилищного кредитования признается важнейшей задачей, необходимостью в решении которой предполагается совершенствование финансовых и организационно-экономических отношений на всех уровнях госуправления — от федерального до регионального и местного. В приоритетном национальном проекте «Доступное и комфортное жилье...» (действовал до 2013 г.), а также в государственной программе «Обеспечение доступным и комфортным жильем и коммунальными услугами граждан Российской Федерации» (рассчитана на 2013-2020 гг.) обозначен комплекс мер, направленных на развитие рынка жилья и ипотечного жилищного кредитования на государственном уровне. Учитывая сказанное, а также тот момент, что непосредственной причиной для одного из крупнейших глобальных экономических кризисов стало несовершенство системы ипотечного жилищного кредитования в США, актуальность исследования проблемы перспектив управления ипотечной отраслью становится очевидной.

Вопросы управления отраслью ипотечного жилищного кредитования рассматривались рядом ученых; здесь представляется уместным обозначить работы М. И. Беркович и Ю. А. Дмитриева, Ю. Н. Лапыгина и Л. B. Слюсаренко. Однако многие теоретические и практические вопросы управления ипотечной отраслью разработаны явно недостаточно. За рамками большинства исследований остается вопрос перспектив управления данным сектором.

В числе работ, несколько касающихся данного вопроса, можно назвать работу А. М. Королевой «Современное состояние и перспективы управления рынком ипотечного кредитования в России» [2]. Работа, ставящая свой целью изучение современного состояния отрасли в России и факторов на это состояние влияющих, постулирует мысль о необходимости госрегулирования в сфере ипотечного кредитования в виду значимости указанного сектора экономики для эффективного развития государства в условиях кризисных явлений.

В работе Е. А. Князевой «Системный подход к процессу управления ипотечным жилищным кредитованием в России» [3] излагаемый предлагаемый ее автором системный подход к управлению ипотечным жилищным кредитованием, в работе обозначаются ключевые субъекты данной системы управления, а также механизм по их взаимодействию. Предлагаемой автором системой управления затрагиваются два уровня — уровень государственный и уровень бизнес-сообщества.

Обобщая мысли, представленные в работах всех упоминавшихся нами авторов, можно прийти к выводу о том, что основным недостатком в существующей системе управления ипотечного жилищным кредитованием в РФ является разрозненность действий основных вовлеченных в процесс управления структур. Но, наш взгляд, в РФ уже сложились некоторые предпосылки для успешного формирования системы управления ипотечным жилищным кредитованием , в их числе следующие:

• 1.    В России создана инфраструктура рынка ипотечного жилищного кредитования; идет совершенствование нормативно-правовой базы ипотеки; относительно быстрыми темпами идет развитие рынка посреднических и консалтинговых услуг в сфере ипотечного жилищного кредитования.

• 2.    Определены ключевые участники данного рынка, прежде всего, в их число входят ипотечные компании и ведущие банки; между участниками рынка сформированы достаточно четкие, понятные отношения.

• 3.    В виде системы, единой для всех участников бизнеса, постепенно оформляется рынок рефинансирования кредитов ипотечного характера.

• 4.    Вторичный рынок ипотечных кредитов помимо «Агентства по ипотечному жилищному кредитованию» (АО «АИЖК») активно занимают крупные коммерческие банки; увеличивается объем секьюритизации российскими банками ипотечных активов.

• 5.    В РФ действуют различные структуры, которые в той или иной мере выполняют функции по управлению ипотечной отраслью.

В ходе анализа современного состояния отрасли можно определить и основные факторы, которые препятствуют ее активному развитию , в их числе следующие:

• 1.    Напряженность в вопросе банковской ликвидности, что связывают как с действием санкций против России, так и с осторожной политикой по таргетированию инфляции, проводимой Центробанком России [4].

• 2.    Нехватка финансовых средств, так называемых «длинных денег», а также сложность в прогнозировании на длительную перспективу экономической ситуации в стране [5]. Для банков основным источником средств для финансирования ипотечной отрасли выступают или госсредства, получаемые ими через АО «АИЖК», или же вклады населения [6].

• 3.    Высокий уровень монополизма в банковском секторе — преобладание госбанков, которые имеют преимущества перед банками коммерческими. По данным Центробанка, около 2/3 выданных ипотечных кредитов приходится на долю ведущих госбанков («Сбербанка России», «Газпромбанка», «ВТБ»).

Последнее находит свое выражение в больших процентных ставках по кредитам.

Учитывая тот факт, что ипотечная отрасль в Российской Федерации все еще находится в стадии своего становления, перспективными видятся следующие шаги государства в области управления ею:

• 1.    В первую очередь необходимо совершенствование правовых основ реализации прав по ипотеке.

• 2.    Также необходимо вести регулирование механизмов по привлечению «длинных денег», т. е. долгосрочных финансовых ресурсов.

• 3.    Требуется создание благоприятной налоговой среды для ипотечного жилищного кредитования граждан.

• 4.    Необходима организация эффективных условий работы на рынке ипотечных кредитов для кредитных организаций.

Решение проблем в отрасли ипотечного кредитования — это комплексная задача, затрагивающая различные стороны социальноэкономической  жизни  и  развития государства, ставящая  вопрос государственного влияния на расширение и дальнейшее совершенствование банковских услуг. Несмотря на все имеющиеся трудности, перспективы управления отраслью в России вызывают оптимизм, а общая стабильность государства в купе с предложенными нами шагами без сомнения позволит достичь той точки, в которой ипотечное жилищное кредитование будет одинаково выгодно и интересно как банкам, так и населению Российской Федерации.