Противоречия кредитования нефинансовых организаций в банковской системе России

Повышение эффективности российского воспроизводства, в различных интерпретациях, представляется одной из системных основ формирования новой системы воспроизводства [1, 2]. При этом, наиболее востребованными для воспроизводства являются финансовые инвестиционные ресурсы, эффективное использование которых формирует контуры новой экономической реальности. В таких условиях повышение нормы воспроизводственного накопления необходимо обеспечивать более широким и эффективным использованием внутренних источников финансирования [3, 4]. Но особо следует обратить внимание на то, как используются банковские активы в российском воспроизводстве.

Например, по данным таблицы 1 по состоянию на начало 2017 года 67,4% от со- вокупного объема кредитов нефинансовым организациям было выдано непосредственно банками, находящимися под контролем государства. Причем доля данного сектора за 10 лет (в период с 2008 года) увеличилась более чем на 20 п.п. В то же время, на долю крупных частных банков на начало 2017 года пришлось всего лишь 25,2% от совокупного объема кредитов выданных нефинансовым организациям. А на долю банков с участием иностранного капитала – лишь 5,9%. Хотя в начале рассматриваемого периода времени на данные сектора банковского кредитования приходилось 33,3% и 16,4%, соответственно. На долю средних и малых банков Московского региона и региональных средних и малых банков на начало 2017 года пришлось 0,6% и 1,0%.

Таблица 1. Распределение кредитов нефинансовым организациям в общем объеме кре- дитов по банковскому сектору РФ, в % к итогу [7]

Крупные государственные банки, не ограниченные, как правило, в источниках фондирования, в большей мере склонны к выбору консервативных бизнес моделей и размещению средств у более надежных заемщиков – представителей крупного бизнеса. В то же время малый и средний бизнес, особенно в кризисных экономических условиях, испытывает сложности в доступе к кредитному финансированию. Кроме того, определенные последствия это оказывает на отраслевые и региональные инвестиции [5, 6]. В связи с чем, как следствие процесса концентрации капита- ла в наиболее крупных банках, преимущественно являющихся государственными, можно наблюдать увеличение относительной стоимости банковских кредитов, замедление общей динамики банковского кредитования и общее сокращение инвестиций в основной капитал.

Серьезные опасения вызывают ряд тенденций в изменении структуры банковских активов. Так, на начало 2017 года, на долю кредитов в совокупности по банкам страны стало приходиться 67,3% от объема капитала против 15,6% в 2003 году (табл. 2).

Таблица 2. Структура активов банковского сектора РФ, в % к итогу [7]

При этом, основной прирост был обеспечен за счет увеличения доли кредитов, предоставленных физическим лицам (резидентам и нерезидентам) – с 3,4 до 13,5. В то время как доля кредитов, предоставленных нефинансовым организациям за рассматриваемый период времени сократилась на 2,3 п.п. – с 39,9 до 37,6%, или на 7,0 п.п. (с 44,6%) относительно уровня 2008 года.

Одним из наиболее перспективных вариантов преодоления нарастающей проблемы является формирование эффективного механизма практического использо- вания новых банковских технологий. Наиболее целесообразно следует сосредоточиться на внедрении цифровых механизмов полного и открытого сбора информации за действиями банков в плане формирования и консолидации активов (на основе блокчейн) и применять средства искусственного интеллекта (на основе нейронных сетей) для выявления нетипичных операций и их дополнительной тщательной проверки. Это последовательно приведет к увеличению инвестиций в реальный сектор экономики по преимущественно рыночным критериям.