Сырьевое проклятие: опыт России и ОАЭ

Не будет преувеличением сказать, что на протяжении длительного периода человеческой эволюции земли, богатые плодородными почвами и различными полезными ископаемыми, считались поистине желанным подарком для людей, их населяющих. За подобные территории велась ожесточенная борьба, зачастую приводившая к чрезмерно высоким финансовым и человеческим потерям. Однако вплоть до двадцатого века многие правители считали такие жертвы вполне оправданными, ведь богатые земли обеспечивали стране-победителю уверенность в будущем: с ростом имеющихся в распоряжении ресурсов росло и благосостояние граждан. Но в конце прошлого столетия у многих теоретиков и практиков экономической науки возникли сомнения в правдивости этих представлений: Дж. Сакса и Э. Уорнер впервые подняли вопрос об отрицательной зависимости между количеством располагаемых государством ресурсов и темпами экономического роста. В последствие данная идея активно развивалась, был проведен ряд исследований, по итогам которых в макроэкономической теории появилось такое понятие, как «ресурсное проклятье». В связи с последними событиями, произошедшими на международной экономикополитической арене (падением цен на нефть, ослаблением национальной валюты, санкциями и конфликтом на Украине) в российских СМИ все чаще можно было услышать термин «ресурсное проклятье» по отношению к ситуации в РФ. Вместо того, чтобы стать причиной очередного экономического чуда, как то ожидалось вплоть до 2008 года, «черное золото» оказалось своего рода наркотиком национальной экономики. Именно поэтому я думаю, на сегодняшний день проблема эффективной переработки имеющихся в распоряжении государства ресурсов особенно актуальна.

Целью данной работы является анализ сложившейся в России ситуации. Для этого мною будут описаны предпосылки возникновения «ресурсного проклятия», его влияние на экономику страны, прогнозируемые последствия, а также способы выхода из колеи. Однако для того, чтобы более полно осознать существующие в РФ на данный момент проблемы, я бы хотел провести сравнение между Россией и ОАЭ, так как обе эти страны богаты ресурсами, но при этом имеют абсолютно различные экономики. На мой взгляд, разбор грамотной и дальновидной стратегии Объединенных Арабских Эмиратов по отношению к использованию имеющихся природных богатств позволит оценить меры, предпринятые нашим государством по преодолению «ресурсного проклятья».

Теоретический базис

В контексте представленной работы термин «ресурсное проклятье» -основополагающий. В связи с этим я считаю необходимым подробно разобрать его суть, чтобы избежать в дальнейшем возможного недопонимания и исключить вероятность подмены понятий.

Рассматриваемое определение было введено американским экономистом Ричардом М. Аути из Университета Ланкастера в 1993 году. Он подразумевал под данным понятием феномен снижения темпов роста экономик тех стран, в наличии у которых имеется избыток ресурсов. То есть неспособность государства самостоятельно и эффективно перерабатывать имеющиеся в его распоряжении природные богатства.

Ресурсное проклятье. Опыт России

На сегодняшний день многие теоретики и практики экономической науки считают, что Россия «сидит на нефтяной игле», подразумевая так называемое «ресурсное проклятье». Однако все больше ученых склоняются к новой трактовке рассматриваемого понятия: возможно ли, что не существует реальной корреляционной зависимости между темпами прироста ВВП на душу населения и количеством имеющихся ресурсов? Ведь существуют примеры, доказывающие гипотезу о том, что далеко не всегда природные богатства становятся проклятьем (иллюстрацией могут служить экономики США, Норвегии и Австралии). Есть ли вероятность, что «ресурсное проклятье» подразумевает под собой не только и не столько бедственное положение страны от аграрной направленности оной? Ниже я проанализирую сложившуюся в экономике страны ситуацию с точек зрения традиционного и современного подходов к пониманию описываемого явления.

Традиционный подход или «сырьевая зависимость»

На сегодняшний день Россия обладает огромным количеством таких ресурсов, как нефть, газ, уголь, олово, никель и т.д. Однако в контексте представленной работы я предпочел проанализировать исключительно нефтяные ресурсы и их влияние на ВВП страны, дабы более точно провести параллель с аналогичной ситуацией в ОАЭ. Таким образом в данном эссе «нефтяная игла» становится синонимом к термину «ресурсное проклятье». По данным на 1 января 2014 года РФ заняла восьмое место в мире по объему имеющейся нефти (93 миллиарда баррелей или 5,5% от мировых запасов). Однако по объему добычи Россия заняла уже второе место после Саудовской Аравии, при этом наблюдается стабильный рост данного показателя за период с 2011 по 2013 года. Также вторую позицию РФ заняла и в рейтинге экспорта данного природного ресурса – 4 720 000 баррелей в день. По данным на 2013 год именно индустриальный сектор составил 37,5% от ВВП страны, а значит, экспорт нефти продолжает играть огромную роль в структуре российской экономики. Эту зависимость можно подтвердить исходя из статистических данных по приросту ВВП и уровню мировых цен на нефть, а также благодаря модели коррекции ошибок. Используя формулу ^Yt = y0 + yl/’oizt/^oiztCP + Pt, где ^Yt — внешнеторговый темп прироста ВВП на момент времени t, РоМ - уровень цены на нефть в момент времени t, Poiltcp -среднемноголетняя цена на нефть, можно графически вывести следующую зависимость.

Таким образом, как следует из представленного графика, долгосрочный и стабильный рост мировых цен на нефть способствует росту «сырьевой» экономики, в то время как резкое падение способствует росту сбережений, а значит и снижению темпов роста ВВП.

Механизмы влияния ресурсного проклятья на экономику России

Рассмотрим влияние некоторых макроэкономических показателей.

Инфляция- для сырьевой экономики крайне важно поддерживать низкий уровень инфляции. Однако такое возможно только в условиях благоприятного инвестиционного климата, когда страна не испытывает проблем с притоком иностранного капитала.

В тех экономиках, где значительную часть ВВП составляет экспорт таких ресурсов как нефти, проблемы с курсом национальной валюты наиболее остры. Пока цена на нефть растет, страна не испытывает особых проблем, однако с резкими колебаниями цен изменяется и курс валюты. Из приведенных выше графиков видно, что в период кризиса 2008 года цены на нефть марки Brent сильно упали, что молниеносно сказалось на курсе рубля. В это же время сразу наблюдался резкое удешевление рубля. Однако, как только с 2009-2010 года цены на нефть стали расти, то и курс национальной валюты начал расти. Сегодня, когда цены на нефть упали более, чем в 2 раза, рубль сильно обесценился. Данная ситуация объясняется прежде всего тем, что Россия сильно завязана на ценах на нефть, приток иностранного капитала в основном осуществляется благодаря нефтяному сектору экономики. В условиях колебания цен и низкой мобильности капитала, в стране наблюдается дефицит иностранной валюты, спрос на нее превышает предложение и национальная валюта дешевеет. Для стабилизации курса ЦБ прибегает к валютным интервенциям, вливая дополнительные деньги в экономику, тем самым стимулируя рост инфляции.

Таким образом, в период подъема экономики после кризиса 2008, когда цены на нефть вновь выросли, наблюдался приток иностранного капитала и не было проблем с курсом национальном валюты, возможно, было развитие других секторов экономики и постепенная переориентация с нефтяной отрасли на торговлю, поскольку опыт 2008 года показал влияние на экономику в целом падения цен на нефть. Однако на протяжении 2008-2013 годов Россия все же продолжала получать основные доходы от нефти, другие сектора экономики очень слабо развивались.

Это говорит нам о том, что страна не воспользовалась возможностью развить другие сектора и все также оставалась зависимой от цен на нефть, в связи с чем сейчас ситуации и повторилась, однако из-за политических факторов она приобрела более негативные окраски, чем в 2008 году.

Объединенные арабские эмираты являются примером того, как за короткое время можно перейти из «третьего мира в первый». Еще в середине прошлого века в государстве не было никаких финансовых центров, развитой инфраструктуры, отсутствовали те богатства, которыми сейчас славится

ОАЭ. Однако, в 1950 году благодаря нахождению запасов нефти, страна смогла развить не только нефтяную отрасль, но и (благодаря ее становлению) поднять такие отрасли экономики как торговля, строительство, финансы и туризм. Столь значительные успехи объясняются прежде всего эффективным управлением и стремлением государства сделать страну менее зависимой от сырьевых ресурсов. Итак, остановимся подробнее на данном примере.

Как уже было упомянуто выше, еще в 40-годы ОАЭ представляла собой стандартную аграрную страну, покрытую пустынями и заполненную разнообразными хижинами и деревушками. Однако, в 50 годах XX века были найдены запасы нефти, которые составляли почти 8% от мирового запаса. Данный факт послужил мощным стимулом для развития экономики страны. Кроме того, Эмираты обладали всеми необходимыми условиями: соседние страны Кувейт, Бахрейн предоставляли дешевую рабочую силу, технологии, чтобы в ускоренном темпе выйти на мировой рынок. Считается, что ОАЭ повезло дважды: когда были обнаружены запасы нефти и в 1980 году и когда к власти пришел новый Президент шейх Заид бен Султан Аль Нахайян. Приоритетным направлением развития страны Президент выбрал переориентацию с сырьевой отрасли на развитие остальных отраслей экономики. Причем ВВП страны рос довольно быстрыми темпами (ниже приведена таблица темпов роста ВВП ОАЭ за 30 лет) структура ВВП выглядела таким образом, что практически 50% составляли доходы от экспорта нефти. Принимая во внимание данный факт и увеличивающийся доход страны, было принято решение о перенаправлении и вложении полученных доходов от продажи нефти в развитие других отраслей экономики, а в частности в торговлю, чтобы в последствии избежать зависимости от «черного золота». ОАЭ имеет выходное расположение, однако нужны были механизмы привлечения иностранных компаний. В связи с этим было принято решение о создание СЭЗ, где зарубежные компании освобождались от налоговых и таможенных пошлин. Такие действия сразу привлекли инвестиции в страну и сделали ее деловой столицей. Структура инвестиций выглядела следующим образом: значительную долю занимали вложения в недвижимость, строительство и туризм. Именно с притоком иностранного капитала эти отрасли экономики начали активно развиваться. Интересно, что данная стратегия с СЭЗ была введена в 1980 году, а уже в 1982 году доход, приносимый от свободных экономических зон, сравнялся с доходом от нефти, а в 1984 году и вовсе превысил его. На данный момент структура ВВП страны выглядит следующим образом: сфера услуг значительно превышает доходы от нефтяной отрасли ( 44% против 36%). Тенденция на уменьшения доли нефти в доходах страны сохраняется до сих пор. Ниже приведем некоторые макроэкономические показатели из расчета на 2013 год, которые характеризует нынешнее состояние экономики ОАЭ, когда страна старается стать независимой от нефти и ее стоимости на мировом рынке. По состоянию на 2013 год в Объединенных арабских эмиратах наблюдался профицит торгового баланса (экспорт = 368,9 млрд долларов, импорт = 249,6), профицит бюджета ( доходы = 138 млрд долларов, расходы = 118 млрд долларов). Уровень инфляции равен 1,3% что говорит нам о низком темпе роста цен. В условиях сырьевой экономики крайне важны такие категории, как инфляция и стабилизация национальной валюты. На этапах становления экономики для государства было важным поддерживать уровень роста цен на низком уровне. Поскольку сейчас страна не так зависима от колебания цен на нефть, которые упали более чем в 2 раза, то данный факт не так сильно сказался на экономике ОЭА, как на России. Приток капитала сегодня наблюдается и до сих пор, поскольку инвестиции идут непосредственно в сектора экономики, отличные от нефтяной. Так как проблем с приток капитала нет и нет также проблем со спросом на иностранную валюту, то не возникает резкого падения курса национальной валюты, следовательно, для стабилизации курса не нужно жертвовать уровнем инфляции, как это происходит в России, когда ЦБ в результате валютных интервенций вливает значительную часть средств в экономику. На сегодняшний день 1$=3,67 дирхама. Данный курс остается практически на постоянном уровне, начиная с 1971 года, что свидетельствует о стабильном состоянии экономики.

Многие сейчас в условиях резкого обвала цен на нефть приводят в пример такие страны как ОАЭ, которые смогли использовать доходы от нефти и развить другие сектора экономики. Однако, если начать анализировать, то становится очевидно, что и в экономике ОАЭ существуют значительные проблемы. Страна избавилась от «ресурсного проклятья», однако приобрела другие болезни. Так, до кризиса 2008 года ОАЭ начало строительство большого количества объектов недвижимости: искусственные острова с развитой инфраструктура, финансовые центры, небоскребы. Все эти проекты были довольно затратными, но после мирового кризиса начала 21 века, связанного с обвалом цен на недвижимость, многие компании просто не могли закончить строительство и были вынуждены погашать большие долги. В это время темп прироста ВВП сократился, государству было тяжело расплачиваться с долгами, шейхи эмиратов стали погашать долги за счет своих собственных средств. До сих пор в этом секторе экономики существуют серьезные проблемы.

Таким образом, на примере ОАЭ видно, как за короткий промежуток времени можно, используя доходы от нефти, превратиться в одну из ведущих экономик мира. Ключевыми преимуществами ОАЭ перед Россией были следующие факторы: практически мгновенная переориентация на другие сектора экономики, контроль над уровнем цен, привлечение иностранного капитала и развитие торговли.